Послание-2009

Экономист наблюдает отчет правительства в Госдуме

     Практически все работающие или работавшие когда-либо становились подотчетными лицами (по простому – «подотчетниками) – при направлении в командировку, в отпуск или при покупке за наличный расчет инструментов или канцтоваров. Использование подотчетных сумм предполагает последующее представление авансового отчета. Если отчет не будет представлен или какие-то расходы не будут подтверждены, ранее выданную сумму просто удержат из зарплаты. Правила ведения кассовых операций, да и просто здравый смысл обязывают подотчетника представлять отчет лично– мало ли какие появятся вопросы...
     Правила представления авансовых отчетов вспомнились еще тогда, когда Госдума принимала закон об отчете правительства. Все признаки авансового отчета налицо – и деньги выделены, и расход надо подтверждать, и вопросы у депутатов не могут не появиться. Тогда же и подумалось – неужели осмелятся самого беспартийного лидера своей партии на ковер вызывать? Сомнения оправдались – закон вовремя выхолостили, обязали правительство представлять только бумажную версию отчета, а остальное – по доброй воле премьера. В общем, все видели – премьер не приехал. Если премьер так относится к избранникам, то о том, что он думает об электорате, и гадать не хочется. Но, как бы то ни было, за расходование денежных средств, выделенных на антикризисные мероприятия, должен отчитываться тот, от кого в конечном счете зависел выбор направлений и сумм.
     16 сентября представители правительства прибыли в Госдуму с отчетом. Прибыли – по-путински – с опозданием, причины опоздания объяснить не сподобились, а почти половина министров просидели безмолвно и безучастно...
     Первым выступал один из вице-премьеров, как сказали, ответственный за антикризисные меры – И.Шувалов. Нет, конечно, я все понимаю – премьер человек занятой, заместителей много, а этот по своим функциональным обязанностям должен бы быть наиболее осведомленным. Но насколько же скучным и бессодержательным был его доклад!
     Всю первую половину своего отчета Шувалов посвятил рассказу о трудовых буднях коллектива (безымянного, между прочим) чиновников, поставленных премьером на борьбу с кризисом.
     Первую цифру он озвучил на исходе 12-й минуты выступления (на весь доклад ушло чуть более 24). И какая это была цифра. Он сообщил, что благодаря усилиям центра и региональных властей создано от 500 тысяч до миллиона новых рабочих мест. Значит, так: они создают оперативные штабы и комиссии, пишут килограммы и километры планов и промежуточных отчетов, ночей не спят, валятся от усталости… а количество новых рабочих мест не могут определить даже с точностью до полумиллиона.
     Главную цель, которую правительство перед собой поставило с началом кризиса, докладчик сформулировал так: «…формируя антикризисный план, мы ставили две задачи: сохранение денежно-кредитной системы и банковской системы страны, а также доведение ее до состояния стабильной работы…». И надо признать, что первую задачу они выполнили – как минимум банковскую систему спасли, залив в нее несколько триллионов рублей. О том, сколько было этих триллионов спрашивали и от КПРФ, и от «Справедливой России». Называлось число в семь триллионов и в 16. Представляется, что ре­альный размер помощи ближе к первому числу. Из ЗВР «ушло» чуть более 200 млрд долларов, плюс около 1,5 трлн руб. могло находиться в виде свободного остатка (не проведенного в учете как доходы бюджета).
     Несмотря на то, что вопрос о судьбе этих денег прозвучал дважды, ни Шувалов, ни Кудрин на него не ответили – как-то задумчиво промолчали. А ведь деньги-то эти так нигде и не всплыли – не дошли ни до производителей, ни до потребителей.
     Да и повод для принятия мер по спасению банковской системы сегодня выглядит более чем сомнительно. Вроде как опасались паники среди вкладчиков. Но ведь даже после громкого объявления о начале кризиса (в ноябре прошлого года лично Путиным) особого ажиотажа не наблюдалось. Это позднее часть вкладчиков занервничала – после того, как правительство начало давить на психику своей плавной девальвацией. Причем, как можно было понять, деньги не изымались из банковской системы вообще, а конвертировались в валюту. А к весне и вообще все успокоилось. Тем не менее деньги, переданные банкам, в бюджет не вернулись (иначе был бы серьезный профицит). Более того, правительство подбросило бюджетных средств Ассоциации по страхованию вкладов, а сами банки (счастливые обладатели средств бюджетной поддержки) под тем же предлогом многократно увеличили резервы, выводя из-под налогообложения львиную долю полученной прибыли.
     Если попробовать оценить, во что эта поддержка может вылиться в самом ближайшем будущем, то картина получается безрадостная. Весьма вероятно, что правительство наше своими бюджетными вливаниями и бездарной политикой в области валютного регулирования просто убили банковскую систему. Сегодня ведь на самом высоком уровне говорится о том, что банки перестали кредитовать реальный сектор, увлекшись игрищами на валютном рынке, загнав ставки по кредитам на неадекватные высоты и ужесточив требования к кредитополучателям до невыполнимых. Наиболее вероятным следствием такой ситуации будет то, что предприятия реального сектора изыщут иные способы пополнения временного недостатка оборотных средств или их пополнения. Такими инструментами могут стать как займы, привлекаемые вне рамок банковской сферы (но с полным соблюдением норм гражданского законодательства), так и системы взаимозачетов или использование собственных ценных бумаг. То есть реальный сектор просто научится обходиться без банковских кредитов, а для обеспечения расчетно-кассового обслуживания хватит и трех-четырех кредитных учреждений. Причем весь процесс «отвыкания» от банковских кредитов может вполне уложится в три цикла производства и реализации товаров (первый – выживание и расчеты по прежним кредитам, второй – поиск новых источников и форм заимствования, третий – для окончательной отладки новых хозяйственных связей) – на практике в полтора-два года. И что тогда будет говорить наше правительство?
     Из дальнейшего выступления Шувалова запомнилось только то, как он говорил о поддержке автопрома. Тут цифры были точными, но неубедительными. Всего на эти цели было потрачено 37 млрд руб., из которых 25 – выделены АвтоВАЗу, а 12 – направлено на обновление автопарка федеральных органы государственной власти. Докладчик, похоже, и сам не заметил, что прозвучало это весьма двусмысленно. Деньги, переданные АвтоВАЗу, благополучно и быстро растворились, после чего гендиректор плавно перетек на синекуру в Ростехнологии, на заводе объявили о сокращении пяти тысяч рабочих, а кому-то в правительстве пришла в голову свежая мысль собирать в Тольятти китайские велосипеды и игрушки. Что же до других 12 млрд, то для федеральных нужд редко приобретаются «Жигули» или «Форды Фокус» – все больше машины представительских классов, на территории РФ не производимые. То есть еще вопрос, чей автопром поддержали.
     Тема поддержки автомобильной промышленности, похоже, для Шувалова оказалась наиболее близкой. К ней он потом – при ответе на вопросы – возвращался еще как минимум дважды. Сначала – как пример поддержки потребительского спроса. Это – о субсидировании процентных ставок по кредитам. Причем ответ прозвучал на вопрос, в котором содержалась критика именно этой меры поддержки. Кроме того, вице-премьер почему-то не оговорился о том, что с увеличением максимальной цены до 600 тыс. руб. (почему-то с 300, а не с 350, как было на самом деле), производители, ранее подпавшие под действие данной меры, молча приподняли цены. Но гордо озвучил количество поступивших (не удовлетворенных заявок) – почти 20 тысяч. Может быть, кому-то такая цифра покажется существенной, но это всего полпроцента количества продаж автомобилей в 2008 году.
     Второй раз Шувалов вспомнил об автопроме, когда его попросили привести пример правительственной заботы о реальном секторе. Здесь было сказано о прямой поддержке ГАЗа. Мог бы еще упомянуть пикалёвские заводы и БЦБК – все равно в один карман пошло.
     Искренне изумился докладчик, услышав вопрос о возможной национализации обанкротившихся (или просто неэффективных) организаций. Он безапелляционно заявил о неэффективности государственного управления экономикой, но от прежних своих слов в поддержку госкорпораций не отказался. Тут же обронил неосторожную фразу о том, что предприятия, которые по договору залога перейдут в государственную собственность, будут перепродаваться. Наверно, новым эффективным собственникам. Ну и, конечно же, это не будет каким-то переделом собственности.
     Что еще запомнилось из общения Шувалова с депутатами, так это необычная, почти детская обиженность на закономерный вопрос В.Уласа об оценке профессиональных качеств отдельных министров. Шувалов сначала сказал, что вопрос ему представляется странным, а затем долго и пространно рассказывал о высочайшем профессионализме не только министров, но и их заместителей и помощников. Похоже, говорил искренне. И это настораживает. Как можно считать профессионалом, например, Сердюкова, который под это определение не подходит ни по уровню образования, ни по опыту работы, ни по результатам реформ?
     И тут настала очередь «профессионалов». Отчет главы Центробанка тоже нельзя назвать отчетом, даже с самой большой натяжкой. Он просто назвал несколько разрозненных цифр, никому ничего не говорящих, да попытался пролоббировать принятие нескольких законов (точнее, продления срока действия ранее принятых) – о праве ограничивать ставку по депозитам (про ограничение ставки по кредитам я лично от банкиров вообще ни разу не слышал), про возможность возмещения за счет бюджетных средств убытков от межбанковского кредитования и т.д.
     И еще он уверенно объявил, что ставка по кредитам не может быть снижена до тех пор, пока инфляция держится на высоком уровне. Позднее этот же тезис воспроизвел и присутствовавший тут же Кудрин. Но позвольте, за инфляцию-то по закону отвечают именно два этих ведомства – Минфин и ЦБ! Так на кого же эти «профессионалы» жалуются?
     Кстати, об инфляции. Кто-то из знакомых еще весной спросил у меня, что я думаю об ее уровне на конец года. Я тогда ответил, что официальная будет около 12 процентов, но не больше, реальная – сколько получится, примерно 30-40. Никаких аналитических расчетов под это предположение сделано не было. Просто 12 процентов для правительственных крохоборов – это как веревка с красными флажками, за которую переходить нельзя – иначе пенсии надо будет индексировать на два месяца раньше (с февраля, а не с апреля). На дополнительное уточнение – зачем же власти официально говорят о 15-20 процентах, я предположил, что делается это для того, чтобы в конце года похвастаться своими успехами. Честно говоря, здесь я попытался неуклюже пошутить. А получается, что угадал, – похваляются успехами Росстата, как своими собственными.
     О том, насколько показатели наших статистиков убедительны, можно было заключить и из некоторых высказываний Шувалова и Кудрина. Один, ничтоже сумняшеся, объявил, что реальные доходы населения по сравнению с 2008 годом даже выросли. Может быть, если бы он читал лекцию перед марсианами или жителями экваториальной Африки, ему бы кто-то и поверил. Но на что можно рассчитывать, неся эту ахинею в стране, где за год количество безработных увеличилось втрое, у тех, кто оставлен на работе, зарплаты срезаны на 20-30 процентов, а цены усилиями наших монополистов уверенно занимают новые высоты? Другой объявил о росте ВВП на 1,5 процента. Депутаты усомнились, но Кудин предпочел этот тезис не развивать.
     Сельскохозяйственная министерша бодро обнародовала очень даже неплохие цифры. Но они почему-то «пошли в разрыв» с теми, которые назвали представители КПРФ – Ю.Афонин и Г.А.Зюганов. Лично я последним верю больше – в том числе и потому, что профессионализм г-жи Скрынник для меня неочевиден.
     Примечательная деталь – при внесении изменений в законодательные акты в связи с переходом на уплату страховых взносов (Федеральный закон №213-ФЗ 2009 года) тихой сапой пересмотрены сроки индексации большей части пособий (ветеранам, инвалидам, Героям Советского Союза и т.д.). Если раньше правительство было обязано пересматривать их в сроки, установленные для индексации базовой части пенсии, – то есть в принципе до четырех раз в год, то теперь – только один раз в году, 1 апреля. Так что уже в следующем году Путину с Голиковой по этой части похвастаться будет нечем.
     Трое из шести пришедших министров (Набиуллина, Христенко и Басаргин) вообще отмолчались. То ли сказать нечего, то ли к реализации антикризисных мер их по молодости и неопытности просто не подпускают.
     То, как вице-премьер и министры (из числа допущенных к микрофону) отвечали на вопросы, повергало в уныние и растерянность. Нет, это не был разговор слепого с глухим, а, скорее, разговор здорового с глуховатым. Это когда собеседник слышит только отдельные фрагменты и реагирует только на них. В данном случае – на те, на которые хочется реагировать. В общем, ему про Фому, а он – про его дальних родственников.
     Между прочим, вопросы-то все были по существу (в отличие от ответов). Если не ошибаюсь, «единоросс» спросил Шувалова о судьбе 22,5 млрд долл., которые Банк оф Нью-Йорк должен был вернуть России. Отвечал Кудрин. Что-то долго бормотал, что-то пережевывал. Наконец выдал – доказательств ущерба все равно нет, ничего не добьемся, зато они нам новый кредит дадут. По-моему, здесь в любом случае есть основания для проведения прокурорской проверки. Если факт нанесения ущерба имел место, то доказательств не может не быть – их либо умышленно не ищут, либо умышленно прячут. Если же ущерба не было, то чем занимались адвокаты и представители ФТС в течение 10 лет, потратив только на судебные издержки (как можно судить по сообщениям прессы) около 14 млн долл.? И потом, раз сумма ущерба была определена и посчитана, то в каких-то учетных регистрах она должна была проходить как задолженность. Интересно, кто у нас уполномочен списывать суммы, сопоставимые (а иногда и превышающие) размер государственного бюджета 90-х гг.? Между прочим, щедро подаренная американцам задолженность в 10 раз превышает сумму, которую Кудрин обещал (только обещал) направить на поддержку регионов – 70 млрд руб., и в 20 раз – средства, выделенные на борьбу с безработицей.
     Выступления от фракций оказались на удивление единодушными. Не считая, конечно, «единороссов», которые попытались обелить, похвалить и уважить. Даже Жириновский обрушился с критикой на правительство и на меры, им принимаемые. Красноречивая деталь: телевизионные СМИ репортажи об отчете правительства не показывали в числе приоритетных новостей (в новостных выпусках ОРТ сюжет вообще шел пятым или шестым). Но там, где показывали, бросалось в глаза то, что цитаты из выступления Г.А.Зюганова (одного) по продолжительности были дольше цитат из всех выступлений Шувалова. Это и понятно – в первом случае было что цитировать, во втором – цитировать было неловко.
     Общее впечатление от прямой трансляции отчета правительства – ничего неожиданного. Лица, уполномоченные отдуваться за премьерские антикризисные идеи, откровенно скучали, выражали свое соответствующее отношение к депутатскому корпусу, а встав к микрофону, только подтверждали предположения о полном отрыве от жизни страны и стремительном падении уровня управленческих решений. В общем, не получился отчет.
     А все-таки жаль, что маловато в Госдуме депутатов с опытом бухгалтерской работы – иначе бы подобный отчет (да еще и представленный не самим «подотчетником») просто бы завернули…
     Через два часа после окончания этого мероприятия в СМИ прошло сообщение, что Госдума будет на своем заседании обсуждать статью Медведева «Россия, вперед». Почему-то подумалось – а вот если бы он написал в блоге сочинение «Как я провел лето», они бы тоже его официально обсуждали. И почему никто не догадался подарить президенту на день рождения писаную торбу – приходится не с ней, а со своей статьей носиться.

Выступление депутата Госдумы О.Г. Дмитриевой по отчету правительства

     Сегодня мы оцениваем отчет правительства по итогам реализации антикризисных мер. Эффективность работы оценивается по соотношению результатов к затратам.
     Каковы результаты? Из всех стран с нефтегазовым экспортом у нас самый большой спад производства. Саудовская Аравия, Норвегия, Эмираты – спад не более 1 процента. Из стран «двадцатки», из больших экономик – самый большой спад производства по ВВП при самом высоком уровне инфляции.
     Теперь посмотрим затраты. По данным Счетной палаты, совокупные расходы на преодоление кризиса с учетом кредитных ресурсов составили 10 триллионов рублей – это 25 процентов от ВВП 2008 года. Если присовокупить еще 200 миллиардов долларов из резервов Центрального банка, которые тоже ушли не в безвоздушное пространство, а на поддержку рубля, то это будет 16 триллионов рублей, или 40 процентов от ВВП. Сравнимые расходы по крупным экономикам были только у Китая – 13 процентов от ВВП, и у Соединенных Штатов Америки – 20 процентов от ВВП с учетом всех расходов федеральной резервной системы.
     Каковы же результаты? У Китая спада нет, рост более 6 процентов. У Соединенных Штатов спад около 3 процентов от ВВП. У нас спад на 2009 год по оценкам нашего президента – 8,5. Поэтому неслучайно, что и независимые наши эксперты ФБК, и эксперты Мирового банка оценивают результативность работы по выходу из кризиса в нашей стране как одну из самых плохих.
     Каковы же ошибки? Первая ошибка – это ошибка в распределении ресурсов. 85 процентов (85-88 – это если по вашему отчету считать, если по отчету Счетной палаты – 88) – это поддержка финансовой системы, игра на фондовом рынке и спасение олигархов. 15 процентов – это поддержка реальной экономики и населения. Год назад, когда мы, «Справедливая Россия», предлагали свой антикризисный план, мы предлагали принципиально другое распределение ресурсов. В итоге провалена самая главная задача в условиях кризиса для нас: это замещение падения внешнего экспортного спроса внутренним спросом.
     Вторая ошибка – это неправильный выбор мер поддержки. Вместо снижения налогов и насыщения экономики деньгами снизу был выбран способ ручного управления и адресной поддержки крупных компаний по воле отдельных чиновников или группы чиновников. Мерой налогового стимулирования была профанация, мы тоже об этом говорили с самого начала.
     Прибыль, снижение налога на прибыль на падающем рынке мало что могло дать, а по малому бизнесу – просто чистая профанация. Поэтому в итоге мы пришли к тому, что деньги через верх до экономики не дошли. То, что дошло, это привело к усилению монополизации экономики, поскольку помощь оказывалась крупным структурам. И, конечно, полное отсутствие модернизации, оздоровления экономики с точки зрения структуры, о чем говорит наш президент.
     Третья ошибка – это полный провал при задействовании бюджетных рычагов, что тоже является важным в условиях кризиса. Деньги не были сконцентрированы на вложениях в науку, образование, здравоохранение, инновации – то, что является новым Рузвельтовским курсом. Мы должны были занимать эти ниши, и на эти ниши были направлены инвестиции и вложения тех стран, которые прибегали к таким масштабным, массированным антикризисным пакетам. Этого сделано не было.
     Далее. Инвестиции. Мы должны были финансировать инвестиции опережающими темпами. Как профинансированы инвестиции в федеральные целевые программы? 18 процентов. Кризис ипотеки и жилищного строительства. Было выделено еще год назад 80 миллиардов агентству по ипотечному и жилищному кредитованию. Сколько дошло из этих 80 миллиардов до реальных потребителей? На сколько были реструктуризированы структуры? На один миллиард. КПД – два процента.
     Далее. Субсидии юридическим лицам, поддержка реальной экономики. Из 380 миллиардов сколько было выделено реальной экономике? От ракетно-космического Хруничева до «Ростовских красок»? Шесть миллиардов, опять КПД – два процента.
     Далее. Кредиты малому бизнесу. Мы должны его поддерживать, кризис год уже. Из 30 миллиардов сколько реально дошло до малого бизнеса? Не должно, а принято только решение, и то недавно. 611 миллионов – опять два процента.
     Далее. Гарантии под кредит, оборонка, системообразующие предприятия. 300 миллиардов. Кризис год уже длится. Сколько принято решений? Решения по кредитам дошли только несколько дней назад на семь миллиардов – опять два процента.
     Конечно, никакие меры по поддержке экономики не могли дать эффекта, потому что их, по сути, не было. А все наши предложения быстрых, эффективных мер, о которых мы говорили год назад, – это налоговое стимулирование, государственный заказ с авансированием. Естественно, этих мер принято не было.
     И, наконец, четвертая крупнейшая ошибка. Это ошибка в политике оздоровления предприятий и в реформе корпоративного управления. Помощь крупным собственникам оказывалась без всяких условий и без частичной национализации. Мы единственная экономика, которая не провела банкротства и национализацию крупнейших собственников. Это закон рынка: неэффективный собственник должен лишиться своей собственности, неэффективный менеджер должен лишиться своих постов. У нас этого не было. Никакого финансового оздоровления не будет.
     Как мы оказывали помощь по тем вопросам, которые задавались? Четыре с половиной миллиарда долларов было предоставлено «Русалу» в октябре. Никаких условий по ограничению бонусов, выплате дивидендов, сохранению рабочих мест не ставилось. Что мы имеем дальше? В декабре этот же собственник принимает решение по выплате себе дивидендов как основному акционеру только по одному предприятию на девять миллиардов рублей. А потом мы имеем сокращения и проблемы по Пикалёво, Братскому ЦБК и ряду других предприятий. Нельзя было так делать. Мы развратили еще больше собственников, мы стимулировали неэффективную экономику, социальное иждивенчество и социальный паразитизм.
     В итоге мы выходим из кризиса еще более сырьевой страной, чем в него вошли, к сожалению, с деградацией отраслевой структуры мы проиграли экономикам других стран в занятии новых технологических ниш и новых отраслей, и мы сделали еще более неэффективными собственников и еще более паразитическим и иждивенческим подход к экономике.
     Теперь что надо делать? Все, что мы говорили год назад, не потеряло своей актуальности. Нужно делать налоговое стимулирование прежде всего малого и инновационного бизнеса, нужно сосредотачивать деньги бюджетные и вкладывать в науку, образование, здравоохранение, потому что это новые технологические ниши. Надо проводить национализацию и отъем соб­ственности у неэффективных собственников.
     А наше правительство, к сожалению, с кризисом не борется, а кризис пережидает и ждет, пока выйдут из кризиса экономики развитых стран, потянут за собой цену на нефть, и это нашу экономику несколько стабилизирует. По принципу: прошла зима, настало лето – спасибо партии за это.
     И закончить я бы хотела словами из статьи нашего президента: «Должны ли мы и дальше тащить в наше будущее примитивную сырьевую экономику, хроническую коррупцию, застарелую привычку полагаться в решении проблем на государство, на заграницу, на какое-нибудь всесильное учение, на что угодно, на кого угодно, только не на самих себя?»
     ----------------------------------------------
В заключение дискуссии Шувалов прочитал думцам нотацию
     По окончании дискуссии об антикризисной деятельности правительства первый вице-премьер Игорь Шувалов вышел к трибуне с заключительным словом. «Не ограничивайте меня пятью минутами, – обратился он к ведущему заседание «единороссу» Олегу Морозову, – дайте возможность ответить... Это будет полезно и правительству, и депутатам Государственной думы». Слова первого зама Путина заинтриговали депутатов, и они настроились услышать нечто весомое. Но вскоре их ожидание сменилось разочарованием.
     Ничего нового Шувалов не сказал. Его задела острая критика со стороны фракций (за исключением «Единой России») в адрес правительства, как не справившегося с задачей по преодолению финансово-экономического кризиса. И Шувалов решил дать многословную отповедь обидчикам, недооценившим усилий кабинета министра и лично его, Шувалова. Он напомнил, что, находясь в администрации президента, ради консенсуса с оппозицией вырабатывал нацпроекты. Сейчас, мол, о них стали забывать. Но проекты были, в чем немалая заслуга его, Шувалова. Он рассчитывал на «спасибо», а получил черную неблагодарность.
     В самое сердце «ранил» вице-премьера депутатский вывод о том, что правительство усиливает отсталость российской экономики, не меняя ее сырьевой направленности. Инновации тоже есть, заявил вице-премьер. Только ему не удалось припомнить ни одного примера практического внедрения инноваций. О них пока только говорят на «инновационных мероприятиях, конференциях, которые проходят по стране». Их регулярно посещает Шувалов, потому что он – беспартийный профессионал, а члены партий, собравшиеся в Госдуме, ходят только на свои политические мероприятия и не видят, как представители инновационного бизнеса радуются кризису, благодаря которому «на них стали обращать внимание»...
     Шувалов признал, что есть «сложности в оборонном комплексе, автопроме, в других отраслях промышленности». Но есть и сдвиги: «металлургия набирает обороты», «оживились нефтехимия, транспорт». Стараясь переключить внимание депутатов на позитив, вице-премьер не заметил, что всего лишь подтвердил мнение о неразвивающейся сырьевой экономике РФ. Подъем коснулся отраслей, напрямую связанных с экспортом природных ресурсов. Другие производственные направления стоят…
     Хотя Шувалов не видит в том большой беды. Слишком упал ВВП РФ? Не страшно, считает первый зам Путина. «Мы находимся в переходном периоде», а закончится он через годы, прогнозировал Шувалов. Быстро набирающие высоту экономики Китая и Индии для вице-премьера не пример. И не надо-де искать ответ на вопрос, что строит РФ – социализм или капитализм? «Правительство исходит из того, что нет никаких стандартов», «не загоняет себя в рамки определенных догм».
     Кризис, конечно, внес свои коррективы. Пришлось несколько отвлечься от размышлений о «переходном периоде» на выполнение антикризисного плана, пояснял вице-премьер недогадливым депутатам. Но те его ошеломили «новостью», что далеко не все из них согласны с планом, который представлял Госдуме лично премьер В.Путин, после чего его «поддержала большая часть населения». Тут уж удивились депутаты. Из общения с избирателями они знают, что «большая часть населения» вообще плохо осведомлена об антикризисном плане. А удары самого кризиса люди ощутили на себе в полной мере, лишившись работы, зарплаты, самого необходимого. Шувалов, конечно, понимает меру ответственности правительства в преодолении кризиса. Но лучше бы эту ответственность разделить с Госдумой и с активными политическими силами. А те по непонятной причине отказываются от такого предложения.
     Кое-что было и положительное, с точки зрения Шувалова, при обсуждении отчета. Он доволен формой, утвержденной «Единой Россией»: все зарегламентировано, принято депутатами к сведению и никакими последствиями правительству не грозит. Было бы еще лучше, считает Шувалов, если бы Госдума рассматривала узкотематические вопросы. Например, о социальной политике, которая, уверен Шувалов, «адекватна», «правильна», почти идеальна. О ней все знает министр Минздравсоцразвития. Вице-премьер фактически предложил Госдуме не вызывать команду правительства с антикризисными отчетами, а ограничиться «правительственными часами», в чем первый зам. Путина не видит разницы.
     Сюрпризом для Шувалова стало меткое цитирование депутатами недавней интернет-статьи президента Д.Медведева «Россия, вперед!», где говорится о несовместимости будущего страны с «примитивной сырьевой экономикой». Вице-премьер понял, что допустил промашку, ни словом не обмолвившись в своем докладе о «манифесте президента». Шувалов стал наверстывать упущенное, направляя словесные реверансы в адрес Д.Медведева. С трудом сдерживая раздражение, Шувалов заодно обвинил своих оппонентов в том, что они в угоду своим политическим интересам «исковеркали данные, которыми располагает статистика РФ». Больше всего цифр назвала Оксана Дмитриева, чье выступление прозвучало очень убедительно, чего нельзя было сказать об итоговом спиче Шувалова. Депутаты так и не поняли, с чего вдруг вице-премьер в течение 25 минут читал им нотацию? Данный жанр не предусмотрен думским регламентом. О.Дмитриева, отвечая на вопросы журналистов, заявила, что опиралась только на материалы официальной статистики и не имеет привычки «коверкать что-либо».

Банкам рекомендовано утоптать ставку по кредитам до 6% годовых

     Выступая на инвестиционном форуме в Сочи, премьер-министр Владимир Путин заявил, что правительство поставило перед собой задачу снизить ставки по банковским кредитам до 6%. Банкиры считают задачу выполнимой – при инфляции 2% в год и ставке рефинансирования 2,5%.
     В своем выступлении на экономическом форуме в Сочи (см. «Ъ» от 19 сентября) премьер-министр Владимир Путин заявил, что многие западные экономики справляются с проблемами кризисных явлений и иностранные рынки открылись сейчас для российских заемщиков (стенограмма выступления премьер-министра обнародована на сайте правительства). «В этой связи и Герману Оскаровичу (Грефу, главе Сбербанка.– «Ъ») и другим руководителям наших финансовых учреждений нужно ясно и четко понимать, что они работают в условиях глобальной конкуренции, и они должны предлагать конкурентоспособный продукт по конкурентной цене»,– сказал господин Путин, сообщив, что правительство ставит перед собой задачу, «чтобы в ближайшие несколько лет в нашей банковской системе ставка по кредитам составляла где-то 6%». По мнению Германа Грефа, высказавшего свою позицию в субботу в кулуарах инвестиционного форума, снижение ставки до такого уровня вряд ли произойдет в течение ближайших лет. «Для этого годовая инфляция должна быть не 10,5%, а 2%»,– сказал глава Сбербанка.
     Правительство пытается ограничить процентную политику банков с момента оказания им госпомощи и начала снижения ставки рефинансирования ЦБ (с апреля она снижена с 13% до 10,5%). В апреле Владимир Путин выразил возмущение высокими (25% годовых) ставками по банковским кредитам реальному сектору. В мае президент Дмитрий Медведев издал распоряжение, ограничивающее ставку по кредитам реальному сектору ставкой рефинансирования ЦБ плюс 3 процентных пункта для банков, получающих субординированные кредиты.
     Госбанки рапортуют о снижении ставок по корпоративным кредитам. Сбербанк снизил летом ставки на 3,75 процентного пункта в рублях и 3 процентных пункта в долларах. В конце июля банк ВТБ объявил о снижении на 2-3 процентных пункта ставок по среднесрочным и долгосрочным кредитам стратегическим предприятиям, также удешевил кредитование Альфа-банк – в среднем на 1 процентный пункт. Однако даже рассчитанная ЦБ средняя ставка по кредитам компаниям до года по итогам июля составляла 14,7% годовых, ставки по корпоративным кредитам достигают 20-25%.
     Ставки по кредитам компаниям 6% годовых в нынешних условиях нереальны, говорят банкиры. «В нынешних реалиях это невозможно»,– уверен председатель совета директоров МДМ Банка Олег Вьюгин. По его словам, на Западе инфляция составляет 1-2%, поэтому банки имеют возможность выдавать кредиты предприятиям по ставке 3,5-4,5% годовых. При этом, определяя ставку по кредиту, российские банки в большей степени, чем на базовые ставки, например, Mosprime, ориентируются на стоимость депозитов (по данным мониторинга ЦБ за первую декаду сентября у топ-10 банков по депозитам она составила в среднем 14,6%), отмечает господин Вьюгин. По его словам, снижение ставки по депозитам ограничивается инфляцией и жесткой конкуренцией между банками в борьбе за средства населения.
     Эксперты считают, что теоретически экономическая ситуация, при которой российские банки могут выдавать кредиты под низкие ставки, возможна. «Инфляция должна быть 2%, ставка рефинансирования – 2-2,5%. Для достижения таких показателей необходимо снижение уровня денежной массы, а для этого необходимо сократить госрасходы и уменьшить объем внешних займов, которые провоцируют приток в страну валюты и, как следствие, укрепление рубля»,– рассуждает главный экономист ИК «Тройка-диалог» Евгений Гавриленков. По мнению Олега Вьюгина, без инвестиций в основные фонды приток капитала в страну в виде коротких заимствований разгоняет инфляцию. «Между резким укреплением рубля и смирением с инфляцией власти пока выбирают второе, а соответственно ни о каком снижении кредитных ставок речи быть не может»,– добавляет господин Вьюгин.

Минфин обнародовал данные о сокращении госинвестиций в 2010 году

     Минфин представил очередные планы сокращения госинвестиций. Как сообщил замминистра финансов Александр Новак, сокращаются все источники – федеральные инвестиционные программы (ФЦП), федеральная адресная инвестиционная программа (ФАИП) и Инвестфонд. Общее сокращение в номинальном выражении пока объявлено в размере 170 млрд руб. от уровня уже сокращенного бюджета 2009 года.
     Инвестиции на ФЦП и непрограммную часть ФАИП, по словам Александра Новака в его выступлении на международном экономическом форуме «Сочи-2009», сократятся на 120 млрд руб. – с 1,1 трлн руб. в 2009 году (по скорректированному бюджету) до 977 млрд руб. в 2010 году. Реальное сокращение окажется более серьезным, учитывая, что Минфин сравнивает инвестпрограмму 2010 года с уже сокращенными госинвестициями-2009.
     Изначально федеральные программы были ориентированы на докризисный уровень финансирования – в 2008 году планировалось потратить на них в 2009 году 1,4 трлн руб. Первое их сокращение уже состоялось в апреле, когда правительство пересмотрело бюджет текущего года. Тогда в Белом доме еще допускали возможность переноса финансирования на более поздние сроки, в том числе и на 2010 год, и старались избегать формулировки «сокращение расходов».
     Однако уже в августе этого года стало ясно, что сохранять докризисный уровень финансирования Минфин не намерен. Августовский вариант основных направлений бюджетной политики, подготовленный Минфином, ориентировал госзаказчиков на цифру 1032,5 млрд руб. В пятницу предложения Минфина оказались еще более жесткими. В Сочи Александр Новак утверждал, что в ближайшее время Минфин направит свои предложения в правительство.
     Подробной детализации размера ущерба для различных программ Минфин пока еще не объявлял, но обещание вернуть прежний уровень финансирования «по мере улучшения экономической ситуации» уже прозвучало. Так, Александр Новак в Сочи дал конкретные обещания по программе развития транспортной инфраструктуры до 2015 года с объемом финансирования 4,6 трлн руб.– но только не в 2010 году, когда предполагалось профинансировать эту программу в размере 600 млрд руб. «Цифра будет уменьшена на 10%, но с выходом из кризиса финансирование будет восстановлено»,– сообщил замминистра. Отметим, 10-процентное сокращение финансирования ФЦП не является общим показателем для всех программ. Например, финансирование ФЦП «Электронная Россия» на 2010 год по постановлению, подписанному Владимиром Путиным 17 сентября, урезано не будет.
     Уже известно, насколько пострадает инвестфонд – самый маленький источник госинвестиций, создание которого экс-министр экономики Герман Греф пролоббировал в 2004 году в обмен на согласие поддержать позицию министра финансов Алексея Кудрина по созданию стабфонда. Стабфонд в 2008 году был разделен на резервный фонд и фонд будущих поколений, в 2010 году, как сообщил 15 сентября Алексей Кудрин, резервный фонд прекратит свое существование. А вот инвестфонд, по словам Александра Новака, сохранится, правда, в очень скромном объеме – в 2010 году на нужды государственно-частного партнерства из бюджета будет выделено только 37 млрд руб. против 87 млрд руб. в 2009 году. Впрочем, в этом году правительству не удалось освоить большую часть средств инвестфонда, 77 млрд руб., и Алексей Новак уверен, что они перейдут на следующий год так и не израсходованными.
     Пока же Минфин рекомендует госзаказчикам и соинвесторам решать проблемы дефицита госинвестиций посредством собственных финансовых схем. В качестве примера Александр Новак привел проекты строительства дороги Москва-Санкт-Петербург на участке от 18-го до 55 км и выезда на Московскую кольцевую автодорогу с автотрассы Москва-Минск – оба они испытывают финансовые трудности из-за кризиса. По словам господина Новака, Минфин предложил решить эту проблему Европейскому банку реконструкции и развития, участвующему в обоих проектах: ЕБРР выпустит рублевые облигации, которые будут куплены управляющими компаниями и пенсионными фондами.

Нелицеприятные замечания ждут его не только в стане коммунистов и социалистов

     В ближайшее время премьер-министр Владимир Путин обсудит с депутатами основные параметры бюджета на следующий год. Правда, перед этим профилактическую беседу с парламентариями проведет министр финансов Алексей Кудрин. Его ждут в здании на Охотном Ряду в начале этой недели. Распорядитель госсредств постарается умерить аппетиты внутридумской оппозиции и убедить ее поддержать правительственный вариант главного финансового документа страны.
     По данным «НГ», на встречу с премьером все четыре думские фракции будут приглашены в конце сентября – начале октября. Этот формат Путин ввел год назад. Перед тем как правительство внесло бюджет в Госдуму, премьер лично агитировал парламентариев поддержать его. Однако тогда одобрила бюджет лишь ЕР.
     Коммунисты и эсэры демонстративно проголосовали против. Конкуренты единороссов обиделись на премьера: их предложения остались неучтенными.
     Источник «НГ», близкий к правительству, отметил, что на сей раз повторения неловкой ситуации Путин хотел бы избежать. И хотя бюджет будет дефицитным, Путин надеется заручиться более внушительной поддержкой парламента, чем в прошлом году. «Разогреть» думскую публику поручено вице-премьеру и министру финансов Алексею Кудрину. На этой неделе он побеседует не только с единороссами, но и с их политическими противниками.
     Правда, нелицеприятные замечания ждут его не только в стане коммунистов и социалистов. Единороссы (с ними встреча пройдет уже сегодня) также готовятся заявить Кудрину пару-тройку претензий. Одну из них «НГ» высказал глава думского комитета по бюджету Евгений Федоров. По его словам, в последние годы из казны ежегодно выделялись громадные средства на создание интеллектуальной собственности, большая часть которых идет на составление различных отчетов.
     Эсэры, которых Кудрин посетит во вторник, готовятся закидать министра претензиями. Депутат Геннадий Гудков рассказал «НГ», что его партия потребует увеличения расходов на социальную сферу: «Нас не удовлетворяет уровень пенсий, пособий. Мы считаем, что много денег выделяется на поддержку фондовых рынков и банковской сферы. И вместе с тем недостаточно средств направляется на помощь промышленности». Депутата от «Справедливой России» Галину Хованскую беспокоит урезанное в бюджете будущего года финансирование Фонда содействия реформированию ЖКХ – то есть на ремонт аварийного жилья у государства может средств не найтись. «В этом году из фонда изъяли 75 миллиардов из 250. Могли бы пощипать и другие госкорпорации», – возмутилась собеседница «НГ».
     Самым неприятным для Кудрина обещает стать разговор с коммунистами. КПРФ считает абсолютно неприемлемым выделение 2,5 трлн. руб. на поддержку финансового сектора. Депутат Вадим Соловьев убежден, что эти деньги необходимо направить в реальный сектор экономики. По его словам, подход Кудрина к формированию бюджета не меняется: «Это бюджет потребления, а не развития. Во всем мире нефтяные деньги вкладываются в создание новых инновационных производств, а у нас они сберегаются в резерве. И хотя сейчас так много говорится об инновациях, концепция формирования бюджета остается прежней». Соловьев не стал скрывать, что на встрече с премьером Компартия вновь поднимет вопрос об отставке столь ненавистного ей Кудрина: «Ущербная политика его – тупиковая. Проедим остатки резервов, а что дальше будем делать?»

Россияне еще долго не увидят банковских кредитов под 6% годовых

     На состоявшемся в конце минувшей недели международном инвестиционном форуме в Сочи премьер Владимир Путин призвал создать такие условия в экономике, «чтобы средняя ставка по кредитам составляла где-то процентов шесть». В ответ президент Сбербанка Герман Греф дал понять, что эта цель недостижима в течение ближайших нескольких лет. «Это задача отдаленного будущего», – заявил он. Впрочем, некоторые участники форума восприняли пожелание главы правительства как удачную шутку.
     На форуме в Сочи, говоря о снижении ставок, Владимир Путин выразил уверенность, что эта цель достижима, если правительство выполнит свои планы по подавлению инфляции. При этом премьер назвал накопления граждан в банках «важнейшим источником» инвестиционных ресурсов наряду с пенсионными фондами и средствами страховых компаний. Однако, подчеркнул он, этот резерв может стать надежным источником «длинных денег», только если в стране будет обеспечена низкая инфляция и «полная экономическая стабильность, которая бы подкреплялась ростом резервов». Глава правительства заверил, что кабинет министров и Банк России работают над достижением этой цели.
     По словам Германа Грефа, если ставка по кредитам будет снижена до 6%, то Сбербанк получит «огромное количество клиентов, которые будут пользоваться этими кредитами» «Но для этого нужна стабильная макроэкономическая база, очень низкая инфляция и должна быть в полной мере обеспечена стабильность национальной валюты», – подчеркнул он. А поскольку, как дал понять г-н Греф, на данный момент ничего этого нет в наличии, то поставленная премьером цель становится «задачей отдаленного будущего».
     Директор Банковского института Высшей школы экономики Василий Солодков подтвердил «НИ»: для кредитов под 6% инфляция должна быть максимум 3%: «Если премьер понимает в экономике, то ему нужно требовать не снижения ставок, а сначала снизить инфляцию до такого уровня, потому что по законам экономической науки наоборот быть просто не может, – утверждает специалист. – Сейчас инфляция приближена к 12%, если банки дадут кредиты по 6%, все побегут их брать, что только снова подстегнет ее». По мнению г-на Солодкова, при нынешнем уровне роста цен кредитные ставки 15-25%, как это ни печально, выглядят вполне оправданными – в них заложены проценты, связанные со ставкой рефинансирования, залоговой обеспеченностью, сроками кредитования и общей нестабильностью рубля. В приказном порядке свести к минимуму эти риски не получится, убежден эксперт.
     «В условиях монополий цены будут «гулять» бесконтрольно. Задачу демонополизации экономики правительство, похоже, всерьез не ставит. А зря – только свободная экономика и регулирование бюджета естественным образом могут снизить инфляцию», – рассуждает Василий Солодков. Да и вопрос о просроченной задолженности по банковской системе РФ «смотрится», по его словам, по крайней мере двулико: официально это 10%, а по данным отдельных банков, цифра плавает между 10 и 30%. Общего мнения у банкиров по состоянию просроченных кредитов на конец года пока нет, а руководство страны отталкивается от меньшей цифры. Но науку не проведешь, подчеркивает специалист. Если ЦБ снизит ставки, то и коммерческие банки станут снижать ставки по кредитам, поскольку им необходимо размещать избыточную ликвидность. Центробанк же может позволить себе снижать ставку рефинансирования, либо потому что ее очередной раз «занизит» Минэкономразвития, что уже было сделано в этом году, либо по «объективным» причинам. Какой путь в дальнейшем изберет правительство? Хочется верить, что научный.
     Евгений Надоршин, эксперт Международного института экономики и финансов и главный экономист одного из крупных российский банков, принимал участие в сочинской форуме. Пожелание премьера он воспринял иначе. «Владимир Путин, слава богу, здравомыслящий человек, чтобы требовать от Сбербанка с завтрашнего дня кредитов по 6% годовых! – рассказал он «НИ». – И прозвучало его обращение к Герману Грефу не как указание к немедленному исполнению, а скорее как попытка разрядить довольно скучную обстановку в собрании. Журналисты не видели улыбки премьера и не слышали его шутливого тона. К тому же его обращение к Герману Оскаровичу вербально требовало не реакции, а ответной улыбки». Таким образом, утверждает эксперт, позиция главы правительства последовательна и ясна: инфляция и кредитные ставки должны неуклонно снижаться, «при этом разорять Сбербанк, у которого сегодня активов в пять раз больше, чем капитала, никто не собирается».

Америка будет жестко контролировать доходы банкиров, Россия пока воздерживается

     Федеральная резервная система, выполняющая в США функции Центробанка, хочет осуществлять надзор за начислением зарплат и премиальных всем без исключения сотрудникам частных финансовых учреждений страны, сообщила в конце прошлой недели американская влиятельная газета деловых кругов Wall Street Journal. Цель – не позволять руководству банков и фондов поощрять рискованные операции с кредитами и ценными бумагами, ставшие одной из причин разразившегося в прошлом году кризиса. В России эта проблема более чем актуальна, но отношение к ней пока явно либеральнее, чем в США.
     Стремление американских финансовых властей навести порядок в банкирских зарплатах и бонусах понятно. В США не забыли, как в конце прошлого года корпорация Citigroup, получившая от государства 45 млрд. долларов, начислила своим сотрудникам бонусы в размере 5,33 млрд. долларов. Если быть точнее, более 700 сотрудников получили в среднем «прибавку» в размере 1 млн. долларов каждый. При этом сама корпорация на премиальные явно не наработала, и, если бы не помощь налогоплательщиков, вряд ли свела бы концы с концами. И это только один, возможно, самый громкий пример. Историй же, когда банкиры, залезая в карман государства, пополняли при этом собственные кошельки, немало по всему миру.
     Наших банкиров скупыми по отношению к себе любимым назвать тоже нельзя. Работники финансового сектора стали жертвами кризиса одними из первых: их сокращали, а оставшимся урезали зарплаты, премии и соцпакеты. Однако это касалось рядовых сотрудников, тогда как руководство немалого числа учреждений не стеснялось выписывать себе многомиллионные бонусы по итогам кризисного 2008 года. Как и в США, многие до этого получили солидную госпомощь. Когда эти данные финансовой отчетности попали в печать, в том числе в «НИ», некоторые банкиры стали уточнять: премии были за предыдущий год, просто выплаты совпали. Однако того, что помощь из бюджета к тому моменту была получена, не отрицал никто.
     В декабре прошлого года, когда Россию бросало на гребне самых высоких кризисных волн, Национальный банковский совет решил увеличить расходы Центробанка на зарплаты служащим. По сравнению с прошлым годом предполагалось увеличить доходы сотрудников ЦБ на 16% и довести их среднюю зарплату до 70 -75 тыс. руб. Решение было пересмотрено, однако осадок, как говорится, остался. «Поэтому я поддерживаю меры, которые собираются внедрить США, даже несмотря на то, что я часто выступаю против новых правил регулирования, – сообщил «НИ» научный руководитель Высшей школы экономики Евгений Ясин. – В данном случае я считаю их более чем полезными. Они сигнализируют о том, что правительство будет придерживаться принципов социальной справедливости, а в условиях кризиса это дает ощущение общественной солидарности – оно необходимо для преодоления трудностей».
     То, что подобная мера выглядит явно нелиберальной, ученого нисколько не смущает. «Господин Обама не является либералом. И все их демократы по российским понятиям также либералами не являются, – подчеркнул он. – Президент США определенно будет играть на обычном поле демократов – на проблемах социальной справедливости, реформах здравоохранения». По мнению г-на Ясина, если бы подобному примеру последовала и Россия, это было бы очень полезно.
     «Эта мера в России будет очень полезной, во всяком случае, для государственных банков и компаний, получающих от правительства кредиты, – пояснил он. – Мы хотим походить на Запад, когда речь идет о собственных интересах, и в то же время говорим, что у нас «особый путь», и мы должны чтить национальные ценности. Мы создаем госкорпорации и позволяем назначать их менеджерам любые зарплаты, опираясь на рыночные цены, то есть на неоправданно высокие зарплаты тех же американцев, европейцев и японцев».
     По мнению специалиста, если уж даже в либеральных странах не стесняются регулировать доходы банкиров, то России это делать сам бог велел. «У нас это имеет особое значение, поскольку в нашей стране велик разрыв между богатыми и бедными. Мы хотим работать с российской производительностью, а зарплату получать европейскую, – отмечает Евгений Ясин. – У меня это вызывает отторжение, я тут же вспоминаю все социалистические лозунги. Мы держим наших бюджетников на нищенской зарплате, подталкивая их к взяточничеству. Одновременно берем нижнюю планку для цены труда низших категорий работников, что лишает руководящий состав компании стимулов к внедрению инноваций». По словам ученого, «наши топ-менеджеры с точки зрения оплаты труда, а не требований к своей работе живут на мировом рынке». «Все остальные – на российском. А посему и в этом отношении мы должны не отставать от Европы или Америки. Нам и здесь нужно догонять», – убежден г-н Ясин.

На форуме «Сочи-2009» спросом пользовались недорогие проекты

     Международный инвестиционный форум «Сочи-2009» принес 21 региону России 481,8 миллиарда рублей потенциальных вложений.
     Бизнес готов профинансировать 238 проектов. Правда, львиная доля инвестиций достанется Краснодарскому краю: в его «копилке» 177 соглашений на 351 миллиард рублей.
     Тем не менее форум все же показал неплохой результат, говорят эксперты. Особенно если учесть, что бизнес пока еще не вполне оправился от кризиса. Для сравнения: в рамках «Сочи-2008» без учета Краснодарского края было подписано 66 соглашений на 328 миллиардов рублей. Но год назад инвесторов сумели привлечь только 12 регионов.
     Эксперты уже отметили и новую тенденцию: сегодня бизнес предпочитает выбирать относительно недорогие проекты с более быстрыми сроками окупаемости. «Министерство регионального развития даже планирует создавать специальные региональные инвестиционные фонды, подобные «большому» федеральному Инвестфонду», – рассказал на форуме глава минрегиона Виктор Басаргин. По его словам, ведомство уже разрабатывает концепцию создания фондов, где будут прописаны правила предоставления и расходования субсидий на реализацию инвестпроектов регионального значения. А пока их поддерживают из существующего Инвестфонда.
     На форуме были подписаны соглашения с Курганской, Тамбовской, Ульяновской областями и с Татарстаном. В Курганской области при поддержке Инвестфонда собираются строить теплоэлектростанцию. В Ульяновской будет создана первая очередь промышленной зоны «Заволжье», на Тамбовщине планируют развивать агропромышленный комплекс, в Татарстане – строить индустриальный парк.
     Традиционно выделялись олимпийские проекты. Правда, пока еще не все олимпийские стройки нашли инвесторов, хотя по многим из них уже начаты работы. Но теперь дело надеются продвинуть при содействии госкорпорации «Банк развития и внешнеэкономической деятельности (Внешэкономбанк)». ВЭБ с этого года выдает олимпийским инвесторам долгосрочные кредиты. В Сочи банк подписал еще одно такое соглашение – о выделении займа в 2,15 миллиарда рублей на строительство первого этапа Олимпийской деревни.
     За счет ресурсов госкорпорации будет поддерживаться и создание агропромышленного комплекса в Чеченской Республике. Инвесторы займут в банке 5,3 миллиарда рублей, за счет которых будут развивать в республике молочное и мясное животноводство, племенное коневодство и заниматься разведением рыбы. В результате будет создано более трех тысяч новых рабочих мест.
     Кавказские регионы в последнее время проявляют к форуму особый интерес. «Мы ездим сюда учиться, – говорит президент Кабардино-Балкарии Арсен Каноков. – В следующем году я привезу сюда всех глав районов». «Развитие экономики и создание новых рабочих мест на Северном Кавказе – задача политическая, – говорит президент Ингушетии Юнус-Бек Евкуров. – Это поможет стабилизировать ситуацию в республиках».

Государство будет субсидировать ставки по ипотечным кредитам

     Рост российской экономики пока неустойчив. Но минэкономразвития уже начинает готовить стратегию выхода из кризиса.
     Меры будут направлены на постепенное сокращение антикризисного пакета и бюджетного дефицита. Параллельно планируется стимулировать отдельные сектора и направления в экономике. Ставку сделают на жилищное строительство, транспортную инфраструктуру, высокие технологии и наиболее конкурентные товары потребительского спроса. О подготовке программы, которая, по сути, должна дать старт посткризисному развитию страны, рассказала журналистам глава минэкономразвития Эльвира Набиуллина в кулуарах Международного инвестиционного форума «Сочи-2009».
     Собственные стратегии выхода из кризиса сегодня начинают готовить все страны, которые поддерживали экономику прямыми вливаниями и налоговыми послаблениями. Теперь настало время замещать искусственные стимулы, подстегивающие рост, естественными рыночными, пояснила Набиуллина. Для России это важно еще и потому, что ключевая задача ближайшего времени – сократить дефицит бюджета и сбить инфляцию. Именно они являются сейчас главным препятствием для возникновения в стране «длинных» денег, которые нужны для модернизации экономики.
     Но вызов в том, что проводить модернизацию надо было еще вчера, а на снижение инфляции по-любому уйдут годы. Поэтому, дала понять Набиуллина, надо будет вернуться к использованию институтов развития и одновременно подтягивать в такие проекты частный бизнес.
     Сосредоточиться министерство предлагает на нескольких направлениях. По всем ним будут предложены конкретные меры. Жилищное строительство собираются подтолкнуть за счет стимулирования частного спроса. Для разных категорий населения, в том числе молодежи, предложат специальные программы по субсидированию процентной ставки для ипотечных кредитов. Предварительные расчеты по тому, какой может быть в этом случае господдержка покупателей, уже есть. Но речь идет только о жилье экономкласса – не дороже 30 тысяч рублей за квадратный метр. Причем, министр уверена, что это нормальная, экономически обоснованная цена, которую могут выдержать застройщики. Возможно, сам механизм заработает с 2010 года или чуть позже, обещает Набиуллина.
     Важно дать толчок и производству товаров потребительского спроса. Потенциал здесь огромный: сейчас эти потребности на 50 процентов удовлетворяются за счет импорта, поясняет Набиуллина. Будет поддерживаться автомобилестроение – речь идет о стимулах для промсборки, а также реструктуризации некоторых производств.
     По-прежнему одной из главных тем в повестке дня остается инновационный бизнес. Правда, как именно его будут стимулировать, пока не совсем понятно. Налоговые льготы для отдельных секторов, как показывает мировой опыт, не лучший путь, признала Набиуллина. Подавляющее большинство стран склоняется к тому, что налоговая система должна быть нейтральной, а не стимулирующей. Однако не исключено, что с учетом задач, стоящих перед Россией, нашей стране следует все-таки не сбрасывать со счетов стимулирующее воздействие налогов. Правда, подчеркнула Набиуллина, при повышении уровня налогового администрирования и уверенности, что в налоговой системе не будет «черных дыр». Первыми, судя по всему, на преференции смогут рассчитывать компании, которые занимаются энергоэффективностью.
     Что же касается сокращения бюджетного дефицита, то простого уменьшения всех расходов не будет, обещала министр. Акцент хотят сделать на повышении эффективности расходования госденег, качественных изменениях в образовании и здравоохранении. Однако от всех непервоочередных трат придется отказаться, так что приоритеты будут выбирать особенно тщательно, пояснила министр.

Интервью с экс-главой БТА-банка Романом Солодченко

     О том, удастся ли БТА-банку урегулировать вопрос с кредиторами и будет ли в конечном итоге БТА-банк продан Сбербанку, в интервью корреспонденту РБК daily НАТАЛЬЕ СТАРОСТИНОЙ рассказал экс-председатель правления БТА-банка РОМАН СОЛОДЧЕНКО.

     – Как вы оцениваете предложения по реструктуризации долгов, которые БТА-банк сделал своим кредиторам?
     – На мой взгляд, эти предложения только подтверждают нежелание правительства Казахстана в дальнейшем поддерживать банк. У правительства была цель просто отобрать БТА у предыдущих собственников. Но оно, увидев, что не справляется с управлением банка, решило двигаться по другой схеме, которая изначально предполагала банкротство, но это банкротство должно было быть инициировано не самим банком, а его кредиторами. Руководство банка делало все возможное, чтобы подтолкнуть кредиторов к этой очевидной мысли. Например, в июне в прессе появилась информация о том, что по результатам аудита предполагается списать половину портфеля и у банка образуется отрицательный капитал. Сам процесс проведения переговоров по реструктуризации затягивался под предлогом сбора информации, и кредиторы «блуждали в темноте» до первой презентации, которую БТА-банк сделал в конце июля. Тогда же банк объявил дефолт по процентам и опубликовал результаты аудита, которые показали, что банк по всем параметрам нежизнеспособен. Кредиторы это вынесли. И вот последней попыткой стали предложения по реструктуризации долгов. Они хуже даже тех предложений, которые были сделаны кредиторам Альянс-банка. Если отбросить иллюзии по поводу существования банка в последующие 10-15 лет, то получится, что кредиторам предложили вернуть 1 млрд долл. наличными за 8 млрд долл. долгов.

     – Как стало известно, по решению Верховного суда Республики Кыргызстан один из кредиторов БТА-банка (Киргизия) компания «Инвестмент Холдинг Компани» получила право требовать выполнения долговых обязательств по еврооблигациям БТА-банка на сумму 50 млн долл. Какое влияние это решение суда будет иметь в реструктуризации долгов БТА-банка?
     – Компания «Инвестмент Холдинг Компани» создала опасный прецедент. Получив решение Верховного суда, они имеют право претендовать на активы БТА-банка в Киргизии. И те долги, дисконтированный возврат которых остальные кредиторы терпеливо обсуждают с банком, киргизские кредиторы вернут сразу и в полном объеме, арестовав акции киргизского БТА. Для банка этот прецедент опасен тем, что он может по­вториться и в других странах.

     – С БТА-банком в России и на Украине подобное может повториться?
     – Я не исключаю такой возможности.

     – Как вы прокомментируете заявление главы фонда «Самрук Казына» Кайрата Келимбетова о том, что БТА-банк до конца года договорится о реструктуризации долгов БТА?
     – Это очень странное заявление. Смысл слов г-н Келимбетова сводился к тому, что разговаривать с кредиторами они уже научились, теперь начнут обсуждать. Говорить такое в день принятия регулятором решения о судьбе банка, значит, не уважать ни себя, ни кредиторов. Судя по всему, никаких конкретных договоренностей с кредиторами достигнуто не было.

     – Каковы перспективы того, что казахский БТА все-таки договорится с кредиторами?
     – На мой взгляд, шансов на это мало, и в первую очередь потому, что отсут­ствует само желание договариваться. Кроме того, ситуацию осложняет та бескомпромиссная позиция БТА, которую банк занял в вопросе реструктуризации долгов по торговому финансированию. Отказ от исполнения этих обязательств подорвет репутацию не только БТА, но и других казахских банков среди сотен контрпартнеров и приведет к тому, что экспортно-импортные операции в Казахстане будут обслуживать только иностранные банки. Прецедентов неисполнения таких обязательств в истории еще не было, и будет очень грустно, что правительство и «Самрук-Казына» пытаются его создать. Если никакого решения регулятора сегодня не последует, значит, процесс ликвидации банка отложен на неопределенный срок. Шансов у кредиторов вернуть свои деньги становится меньше. Ухудшение качества кредитного портфеля приняло необратимый характер.

     – Какова судьба активов россий­ского БТА-банка в случае договоренности с кредиторами или в случае банкротства БТА?
     – На активах российского БТА-банка эти события не отразятся. Останется ли казахский БТА владельцем 22% пакета российского банка или эти акции будет продавать ликвидационная комиссия, неважно. И в той и в другой ситуации самым вероятным покупателем на этот пакет остается мажоритарный акционер.

     – На ваш взгляд, какова вероятность того, что сделка БТА со Сбербанком все-таки состоится?
     – В эту сделку я не верил с самого начала. Она была политически мотивирована. Переговоры и предварительное согласие Сбербанка на то, чтобы рассмотреть этот вопрос, проводились еще до того, как правительство РК зашло в капитал БТА-банка. Ситуация резко поменялась после того, как правительство Казахстана этот захват осуществило. Я думаю, Сбербанк, разобравшись в ситуации, принял решение еще весной, просто в силу политических обязательств не может его озвучить. Последнее заявление, которое сделал Сбербанк, что вопрос о покупке БТА-банка будет решен в ноябре, на мой взгляд, только подтверждает то, что решение давно готово, но озвучить его можно будет только после банкротства БТА.
     Роман Солодченко родился в 1965 году в городе Алма-Ате. В 1996-1998 годах был представителем Международной финансовой корпорации (IFC). Следующие два года работал председателем комитета, в дальнейшем Агентства Республики Казахстан по экономическому планированию. В 2000-2004 годах – представитель Всемирного банка в Казахстане. В 2004-2005 годах г-н Солодченко возглавлял офис ING Bank в Алма-Ате. С 2005 года перешел в банк «Тураналем» (сейчас БТА-банк), где прошел путь от финансового директора до председателя правления банка. В настоящее время проживает в Лондоне.

     Сколько разговоров о достижении «дна» кризиса российской экономикой и выходе из рецессии. Сначала все верили пессимистичному Кудрину, который говорил о второй волне кризиса. А теперь все поверили оптимистичному Кудрину, который забыл о второй волне и дает только радостные прогнозы. Такое ощущение, что на встрече министров финансов и председателей ЦБ в Лондоне его просто подменили.
     Между тем, встреча в Лондоне просто сопровождалась оптимистической риторикой. Ничего оптимистического в экономике стран Запада не происходит. Перед встречей был всего-навсего пересмотр прогнозов в лучшую сторону – и только это обеспечило ей столь оптимистичный фон. Но принимающие решение люди, которые собрались в Лондоне и радостно обсуждали жизнь после кризиса, на самом деле себя не обманывали. Главное решение, которое принято – это продолжение политики господдержки экономики, продолжение активного замещения выпавшего частного спроса государственным (что и является основой антикризисной политики в Европе и США). То есть
     ничего в экономической ситуации не изменилось, и никакой переломный момент в экономической политике пока не наступил.
     Бизнес оценил реалистичность политиков и отреагировал ростом множества финансовых показателей. Но оценил он не столько оптимистические заявления, сколько понимание западными политиками, что дно кризиса еще не пройдено и господдержка экономики остается в полном объеме. А что у нас?
     А у нас такое ощущение, что власти сами поверили в свою риторику, уговорили сами себя, что все плохое кончилось и впереди маячит только рост экономики. Или это они нас столь активно убаюкивают?
     Что на самом деле происходит с российской экономикой?
     Российская промышленность после обвала в ноябре 2008-го – январе 2009-го до – 15% к прошлому году фактически весь 2009 год остается на этой отметке. Роста нет, спада тоже. По официальной статистике, которая заведомо приукрашена. И это на фоне неожиданно очень благоприятной для России динамике мировой экономики.
     Очевидно, что стабилизирующую роль играет нефтедобыча, ориентированная на внешний спрос (и выросшие почти вдвое мировые нефтяные цены), высокие цены на бензин в России и пищевая промышленность, отталкивающаяся от потребительского спроса населения. А вот производство легковых автомобилей в России упало (7 месяцев этого года к 7 месяцам прошлого) почти в 3 раза, грузовых – в 4 раза, автобусов – в 2,5 раза и т. д. Никакой стабильностью и «дном» кризиса здесь даже отдаленно не пахнет: в августе автомобилестроение практически встало – производство легковых автомобилей упало втрое к июлю (в 7 раз к августу прошлого года).
     Производство легковушек – это вообще лакмусовая бумажка того, что происходит в России с экономической политикой. В США за время кризиса обанкротились «неприкасаемые» сотню лет автогиганты, не менее градообразующие, чем наш «АвтоВАЗ». И теперь заводы, поменявшие владельцев, а один частично национализированный, наращивают объемы производства. Стимулирующая продажи автомобилей программа в Германии привела к тому, что продажи легковушек уже несколько месяцев держатся выше докризисного уровня, при этом происходит активная смена владельцев автозаводов – на других частных владельцев. У нас господдержка «АвтоВАЗа» и программа стимулирования автокредитов привела к его завуалированной частичной национализации через непрозрачные схемы в госкорпорацию и резкому обвалу производства автомобилей... И это – через год реформ. И это – в нашей властной вертикали, когда власть никто не критикует, она делает, что считает нужным. А там, на Западе – разгул демократии, публичная политика, нелицеприятные обсуждения в конгрессе, автомобильный «царь» и т. д. Такая вот эффективность политики господдержки экономики.
     Откуда взялся миф о достижении «дна» российской экономикой? Трудно понять. Для этого нужно очень избирательное зрение... Вряд ли стоит слушать статистические сказки о росте ВВП в июле, хотя бы потому, что это – лишь грубые оценки, не более. И легко могут выдавать желаемое за действительное. Росстат считает только квартальный ВВП по более или менее приемлемой методике. Все остальное – от лукавого и невозможно проверить в принципе.
     Сейчас вопрос не в промышленности, не в производстве. Главная проблема – в совокупном спросе. Очевидно, что в конечном счете промышленность может производить только то, что можно продать. А что можно продать? Совокупный спрос делится на 4 части – внешний (работа на экспорт), инвестиционный, потребительский, государственный.
     Основная идея экономической политики США и Европы – заменить падающий частный спрос на государственный. Идея Китая – заменить внешний спрос на внутренний. Наша антикризисная идея – рассчитывать на рост внешнего спроса. Чувствуете разницу?
     Никаких особых усилий прикладывать не надо – рост внешнего спроса от нас практически не зависит. Иван-дурак на печке и щука, выполняющая его желания.
     Но пока российская антикризисная идея работает: рост нефтяных цен с $40 до $70 за баррель – вот основа стабильности нашей экономики в ходе кризиса. По нефтеэкспорту мы обогнали арабов и стали мировым лидером, на что они (сдерживающие свою добычу) отреагировали очень нервно – разразились обвинениями в адрес России в захвате рынка. И в чем-то они правы. Они стараются вести себя ответственно, как полноправные долгосрочные игроки на мировой арене, а мы просто наращиваем экспорт по высоким ценам, снимаем пенки...
     Пока внешний спрос поддерживает нашу экономику. Но если нефтяные цены вновь начнут падать? Понятно, внешний спрос пойдет вниз...
     А что у нас с внутренним спросом? А тут все плохо. И перспективы просто мрачные. Никаких «ростков», никакого «дна»...
     Инвестиционный спрос. Мы очень радуемся, что у нас положительный торговый баланс. Но за счет чего он положителен? За счет резкого сокращения импорта. А сокращение импорта происходит не потому, что у нас в экономике импортозамещение нарастает, а из-за тупого обрушения импорта предметов, прежде всего, инвестиционного спроса. Если у нас начнется реальный рост инвестиций – торговый баланс сразу уйдет в глубокий минус. Что приведет к девальвации рубля и развитию (может быть) импортозамещения. Но ничего такого не происходит. А что происходит?
     Все программы по оборудованию на предприятиях практически свернуты – нечем финансировать. Строительство – в этом году достраивали то, что начали в прошлом, еще до кризиса. А нового почти не закладывали. Для понимания ситуации: прогнозируется, что объемы жилищного строительства в Москве в будущем году упадут в 2,5-3 раза. Кстати, в этом – они почти не упали... Наконец, все бюджетные инвестиции пойдут под нож сразу, как только наметится нарастание экономических проблем. Это – жертва номер один.
     Строительный кризис в России еще не начинался – он реально разразится только в будущем году. Вот тогда он будет носить очистительный характер, выбьет финансово неустойчивые строительные организации, поддержит цены на новостройки.
     Потребительский спрос. Его падение нарастает. Не так быстро, как я предполагал, но неуклонно. С зимы начал падать розничный товарооборот. В I квартале он спустился до уровня прошлого года, съев весь прирост 2008 года. Во втором квартале показал уже 5% спада, в июле (последние данные) – уже 8,2% спада. Население теряет реальные располагаемые доходы: в июле – уже более 5% к прошлому году. Сохраняется высокий уровень безработицы.
     Пусть никого не обманывает то, что рост безработицы в России прекратился. Бесконечно сдерживать рост безработицы административными методами все равно не получится. Вода дырочку найдет. «АвтоВАЗ» уже объявил свою программу сокращения персонала на 30 тысяч человек – треть всех работающих, несмотря на всю госпомощь, которую он реально получил. Резко нарастает численность работающих неполный рабочий день и находящихся в отпусках или простое, численность этих людей уже превысила 1,6 млн человек, по данным Минздравсоцразвития на 14 сентября 2009 г. А их зарплата – падает.
     Государственный спрос. Здесь можно констатировать попытку госстимулирования экономики. За последние 8 месяцев в среднем госрасходы были выше, чем в прошлом году, на 40% (номинально, т. е. без учета инфляции), несмотря на то, что доходы упали на 30%. Возникший дефицит бюджета финансировался за счет Резервного фонда, т. е. инфляционно. Однако эффект роста госспроса практически сразу срезался жесткой денежной политикой Центрального банка. Деньги, выпускаемые в обращение через бюджет, отсасывались Банком России. Никаких инфляционных последствий бюджетная эмиссия не имела. Что в итоге?
     Главная причина того, что российский кризис оказался глубже, чем в странах G7 или БРИК, – это зависимость российской экономики от внешнего спроса (нефтяные цены и кредиты частному сектору).
     Падение внешнего спроса предопределило падение российской экономики. И что сделали российские экономические власти, чтобы развязать этот узел? Ничего. Они по-прежнему ориентируются на внешний спрос. Наступаем на грабли вторично. Что в планах на 2010 год? Да все то же самое, разве что замена части финансирования из Резервного фонда на внешние государственные займы.
     Все экономические достижения России 2009 года имеют под собой гнилое основание. За ними прячутся очень неприятные экономические явления. За нулевой инфляцией, о которой власти так долго мечтали, но не могли достичь, – падение потребительского спроса. За позитивным торговым балансом – резкое падение инвестиционного спроса. За сильным рублем – стагнация промышленного производства. За стабилизацией безработицы – административное давление на директоров и собственников предприятий. Достижения это или обратная сторона провалов экономической политики?
     Вы думаете, кризис в России достиг «дна»? Кризис в России, по большому счету, еще только начинается. Впереди кризис, вызываемый падением потребительского спроса, строительный кризис, а в случае падения внешнего спроса (мировые нефтяные цены) – кризис госфинансов и девальвация рубля.
     И банковский кризис – «плохие» кредиты (т. е. с просроченными выплатами) населения и предприятий никуда не делись. Они по-прежнему на балансах банков. И их сумма только растет.
     Вся российская антикризисная политика настолько неэффективна и бездарна, что невольно задаешься вопросом – может, она преследует совсем иные, не макроэкономические цели? Нестандартные, что ли... совсем не по учебнику.
     В самом деле, в России происходит крупнейшее со времен «раздела» ЮКОСа перераспределение собственности, сравнимое, наверное, только с приватизацией 1992-1994 годов. Российской экономикой все больше управляют не бизнесмены, а сами чиновники непосредственно. От явной смены форм собственности (как в случае с «АвтоВАЗом»), так и просто в форме получения контроля (как в случае назначения руководства «Норникеля»). У нас же вся экономика заложена в банках – на сотни миллиардов долларов. И «плохие» кредиты означают переход этой собственности под контроль банков – прежде всего государственных.
     Может, это и есть истинная цель российской антикризисной политики? Окончательный реванш чиновника, его победа над частным сектором в России. Но тогда чиновнику и не нужен выход России из кризиса.
     Именно сейчас, пользуясь затруднительными обстоятельствами, в которые попал бизнес, чиновник – царь и бог в экономике. А кончится кризис, бизнес снова станет более самостоятельным. Чиновник заинтересован не в анти-, а в прокризисной политике. И российская экономическая политика почему-то все больше приобретает именно такие черты...

Бюджет-2010

     На 40% меньше доходы российского бюджета в 2010 году, чем предрекал Минфин в бюджете-трехлетке на 2009-2011 годы. Стране не откуда брать средства, кроме как от продажи энергоносителей. Стоит только перекрыть нефтегазовый кран – и РФ охватит экономический коллапс. Либеральные монетаристы превратили нашу страну в отсталое сырьевое государство. Этим унизительным положением России возмущены коммунисты, требующие от властей смены курса.
     Между тем в последние дни, чуть ли ни вторя коммунистам, прозвучало много высоких речей о порочности монетарного курса. Президент, как бы неожиданно для себя, обнаружил, что в стране ничего не строится и не производится, что страна живет за счет экспорта природных ресурсов, производственная сфера деградирует, нет ни в чем технологических прорывов.
     Исправлять положение в РФ президент собирается без революций, путем «пошаговых планов вперед» к «модернизации экономики», «внедрению уникальных научных достижений», заверяя общество: «сохраним и поднимем на новый качественный уровень ядерные технологии». Громкие обещания от российского руководства звучали уже не раз, но оставались всегда только словами. Как будет сейчас?
     Если искать ответ на этот вопрос в проекте бюджета на будущий год, то он однозначный: на финансовом фронте – без перемен. «Пошаговой» новизны нет ни в одной строке проекта, поступившего на днях в Госдуму от Минфина. С его версткой кудринское ведомство затянуло на несколько месяцев. Из-за кризиса якобы. Депутаты терпеливо ждали, полагая, что после критики курса со стороны президента, после провального отчета правительства в Госдуме 16 сентября, беспрецедентного падения ВВП, роста безработицы в стране и нищеты, резкой криминализации общества, наконец, после техногенных катастроф, потрясших страну, Минфин сменит заезженную либерально-монетарную пластинку. Увы, очередной проект бюджета, словно под копирку, списан с предыдущих финансовых планов. Изменились только цифры да появились оговорки: «прогноз основных показателей социально-экономического развития значительно ухудшился по сравнению с тем, что ожидалось в середине 2008 года», «прежний прогноз оказался сверх оптимистичным», поэтому параметры бюджетной системы «объективно» скорректированы. На 40% сокращены доходы, по сравнению с теми, которые закладывались в «трехлетке» «на 2009 год и на плановый период 2010 и 2011 годов». Его с помпой преподносил А.Кудрин как личное достижение. Но уже в феврале 2009 года «трехлетка» рухнула, не успев начаться. С тех пор бюджет 2009-го перекраивался не единожды, что не способствовало его исполнению.
     Депутаты не исключают, что подобная ситуация может повториться с бюджетом на 2010 год и плановый период 2011 и 2012 годов. Они судят по содержанию бюджетного проекта, основанного на экспорте нефти и газа. «Резкое сокращение доходов бюджета объясняется падением мировых цен на энергоносители», поясняет Минфин в приложении к бюджетному проекту. Одним из трех основных факторов, определяющих, по мнению Минфина, развитие российской экономики, являются цены на нефть. В своих расчетах кудринцы исходят из среднегодовой в 2010-м цены за баррель нефти Urals (этот сорт экспортирует Россия) в 55 долларов США. На базе этой величины выведены параметры бюджета-2010: доходы – 6 636,2 млрд руб., расходы – 9 822,8 млрд руб., дефицит – 3 186, млрд руб., что составляет 8,9% ВВП.
     Источники покрытия дефицита Минфин видит в выпуске облигаций, использовании средств резервного фонда, разгосударствлении, налогах, которые в РФ собираются не лучшим образом. Да и где их взять, если работающих предприятий в стране все меньше и меньше? Минфин так и констатирует: прибыль предприятий для целей налогообложения будет ниже на 37%, чем закладывалось пол­тора года назад.
     Доходы населения в 2010 году снизятся на 0,7% по сравнению с 2009 годом. Инфляцию обещают не выше 10%, и прирост ВВП 1,0%, что равносильно величине математической погрешности.
     Среди основных целей бюджетной политики Минфин называет поддержание стабильности банковской системы. На эту работу кудринцы средств не жалеют. Если в 2009 году «на дополнительную капитализацию банковского сектора» было потрачено 210 млрд руб., то в 2010 году на те же цели уйдет 250 млрд руб. Сравним объем средств для банкиров с другими расходами: например, на поддержку научно-технических инноваций, включая космический комплекс, приборостроение, нанотехнологии, развитие радио-электроники Минфин выделяется 217,6 млрд руб. (банкам – 250 млрд руб.).
     От первых лиц страны мы постоянно слышим, что социальная сфера – незыблемый приоритет. А строки бюджета противоречат этим заявлениям. На «Образование» Минфин выделяет всего 16 млрд руб., что на 11 млрд руб. меньше, чем было в 2009 году, на «Здравоохранение» – тоже всего 16 млрд руб., с уменьшением по отношению к текущему году. Тогда как вливания в банковский сектор увеличиваются, несмотря на падение доходов.
     Ветеранам Великой Отечественной войны в честь 65-летия Великой Победы, по бюджету-2010, будет единовременно выплачено по 5 тыс. руб., а труженикам тыла – по 1 тыс. руб. Очень скромные средства для этой уважаемой и небогатой категории граждан. О затратах на жилье для ветеранов, что обещал президент Медведев, в бюджете нет ясности.
     А.Багаряков (КПРФ, член думского комитета по финансовым рынкам) настроен критически к новому бюджету. Он хотел бы понять: «Почему две трети бюджета «посвящено» нефти, газу и банковскому сектору? Только треть остается на все остальное – на сельское хозяйство, образование, медицину, инновационные технологии. Президент Медведев заявляет, что экономика, основанная на экспорте природных ресурсов, ведет в тупик, что пора переходить к инновационному пути развития. А когда коснулось верстать бюджет, то снова перед нами схема наполнения казны за счет экспорта энергоносителей. Получается, мы слышим одни разговоры, после которых ничего не меня­ется».
     А.Багаряков утверждает, что проводимая Минфином бюджетная политика не стимулирует развитие экономики, а нередко подрывает ее неверными решениями. В период кризиса допущено много ошибок. Например, в пенсионной системе появились большие дыры после того, как Пенсионный фонд и управляющие компании разместили деньги Фонда на фондовом рынке. «Игра» не пошла, обернулась огромными убытками, которые вынужден компенсировать федеральный бюджет.
     По словам депутата, Минфин направил громадное количество денежных ресурсов на капитализацию банковской системы. Но деньги эти ушли на валютный рынок, подняв курс дол­лара, на чем банковские спекулянты заработали себе максимальные дивиденды и барыши. В реальный сектор экономики деньги так и не попали.
     Депутат удивлен суммой дефицита бюджета на 2010 год – 3 186 млрд руб. По его подсчетам, при указанном в бюджете объеме расходов, дефицита быть не дол­жно. Даже при цене нефти 50-55 дол­ларов за баррель бюджет РФ наполняется достаточно, чтобы быть бездефицитным. А сейчас нефть продается по 70 долларов за баррель… «Это высокая цена. Она выше прогнозной цены на 15-20 долларов. Это, конечно, не 100 долларов, но и при такой цене наш бюджет должен быть профицитным, – утверждает А.Багаряков, – тем более, что внутренние расходы страны весьма скромны по социальным программам, которые формирует правительство, и еще скромнее – по реальному сектору».
     А.Багаряков предполагает, что правительство специально закладывает дефицит, чтобы создавать свой финансовый резерв. Это средства, которые останутся скрытыми от общества.
     В бюджете на 2010 год снова планируется докапитализация банков. Снова уйдут в никуда огромные бюджетные ресурсы. А именно инновационные, научные программы останутся без гроша. Даже запланированные на них средства зачастую не выделяются. На недавнем отчете правительства шла речь о том, что многие статьи бюджета не выполняются, потому что наш Минфин не несет никакой ответственности за свои просчеты.

     Во второй половине 2010 года Россия планирует привлечь средства, проведя волну приватизаций. По словам первого вице-премьера Игоря Шувалова, в частные руки перейдет часть акций портов, аэропортов, судоходных компаний и нефтяной компании 'Роснефть'.
     Г-н Шувалов, отвечающий в правительстве за борьбу с финансовым кризисом, заявил, что сейчас идет работа над приватизационным планом, который позволит привлечь средства в национальный бюджет, даст компаниям возможность инвестировать в инфраструктуру и уменьшит коррупцию.
     'Когда на рынке была хорошая ситуация и мы копили деньги, мы не говорили о приватизации, эта идея была фактически мертва, – заявил он на брифинге в Вашингтоне в преддверии предстоящей на этой неделе встречи 'Большой двадцатки' в Питтсбурге. – Мы так и не выполнили принятых ранее планов'.
     'Я считаю, что настало время к ним вернуться . . . ради тех средств, которые мы сможем привлечь'.
     Примерно 5 500 компаний могут превратиться в акционерные общества, 'или же мы можем продать часть их акций', заявил г-н Шувалов. Речь идет о портах и аэропортах, нуждающихся в 'огромных' инвестициях в инфраструктуру и, возможно, о контролируемой государством нефтяной компании 'Роснефть'.
     В этом году государство планирует продать до 20 процентов судоходной компании 'Совкомфлот', однако основная часть приватизаций состоится не ранее второй половины 2010 года.
     'Я думаю, нам надо немного подождать, пока все не стабилизируется и пока обстановка не станет лучше и спокойнее, чем сейчас – объяснил г-н Шувалов. – Возможно, речь идет о второй половине следующего года, однако начинать работать надо уже теперь. Мы готовим реальный проект'.
     По его словам правительство не собирается отказываться от мер по бюджетному и кредитному стимулированию, к которым Россия, как и многие другие страны 'Большой двадцатки', прибегает, чтобы поддерживать свою экономику.
     Хотя в следующем году правительство может ослабить финансовую поддержку, программы по субсидированию покупки автомобилей и – отчасти – ипотеки будут продолжать расширяться.
     Российское правительство выделило 150 миллиардов рублей на рекапитализацию своего банковского сектора. Г-н Шувалов утверждает, что в случае необходимости эта сумма может быть увеличена, однако признаков такой необходимости нет.

     Почти половину бюджета 2010 года получат пенсионеры – 4,4 трлн из 9,9 трлн рублей, порадовал Владимир Путин. На инфраструктуру и инновации зарезервировано 1,6 трлн рублей. Раздача денег отраслям – неэффективна и накладна для бюджета, возражают эксперты. Для выхода из рецессии необходимо снизить налоги.
     «Мы не можем себе позволить неоправданный оптимизм. Действовать нужно очень аккуратно и консервативно. Наша политика должна быть основана на полной уверенности в том, что мы безусловно исполним те планы, которые перед собой ставим», – заявил премьер-министр Владимир Путин на заседании правительства, посвященном обсуждению бюджета на 2010 год и плановый период 2011 и 2012 годов. При этом глава Белого дома подчеркнул, что правительство должно быть готово «к любому развитию ситуации, включая и негативное».
     Лучше всех будут готовы к такому развитию ситуации пенсионеры. Из 9,9 трлн рублей бюджета на пенсионное обеспечение будут направлены 4,4 трлн рублей, или 10% ВВП. «Это абсолютно беспрецедентный показатель, ничего подобного в нашей истории раньше не было», – подчеркнул Путин. Глава правительства напомнил, что уже в этом году, в декабре, базовая часть пенсий вырастет на 30%, а к концу следующего года пенсия в среднем увеличится на 46%. Таким образом, в 2010 году средняя трудовая пенсия по старости превысит 8 тыс. рублей.
     Второй значимой расходной статьей станет стимулирование инноваций и вложения в инфраструктуру. «В целом по данному направлению предусматриваются средства в объеме 1,6 трлн рублей», – сказал Путин. Из этих денег, например, 300 млрд рублей пойдет на развитие автомобильных дорог. Инфраструктурные расходы эксперты считают действительно необходимыми, поскольку они сказываются в других отраслях экономики.
     А вот поддержку высокотехнологичных отраслей производства (планируется потратить 240 млрд рублей) эксперты считают не вполне оправданной. «Инновации – это скорее цели развития, а не антикризисные меры. Вряд ли они должны применяться в приоритетном порядке», – говорит директор центра макроэкономических исследований «БДО Юникон» Елена Матросова.
     Инновации – это основа для долгосрочного развития экономики, ждать быстрого эффекта здесь не стоит, полагает эксперт Центра макроэкономического анализа и краткосрочного прогнозирования (ЦМАКП) Елена Пенухина. Впрочем, она называет ставку на инновации «здоровыми амбициями правительства, и бизнес это видит». Главное – разумно распорядиться этими деньгами. «Основной приоритет – эффект в виде роста занятости, расширение инвестиционного спроса», – уточняет Матросова.
     «Раздача денег по отраслям – не рыночная мера. Если еще как-то оправдано выделение средств на стабилизацию банковской системы, то поддержка «АвтоВАЗа» вовсе не оправдана. Не надо мешать кризису проводить самоочищение экономики»,
     – говорит главный экономист банка ING Russia Татьяна Орлова.
     В следующем году государство также сохранит расходы на антикризисные меры, в том числе – предоставление госгарантий и поддержку экспорта. «А также будет сформирован резерв в объеме 70 млрд рублей, которые можно будет оперативно направить на цели дополнительной поддержки экономики», – отметил Путин. Дальнейшее увеличение каких бы то ни было расходов возможно «лишь в самых необходимых, крайних случаях». Если появятся допдоходы, они будут направлены прежде всего на сокращение дыры в бюджете. Последовательное снижение бюджетного дефицита с 3,2 трлн по итогам 2009 года до 1,6 трлн рублей в 2012 году является ключевой задачей бюджетной политики в ближайшей перспективе, пояснил премьер.
     Во многом эффективность бюджетной политики будет зависеть от темпов расходования выделенных средств, что является традиционной проблемой для России. Об этом неоднократно говорил и сам премьер: некоторые ведомства серьезно отстают, «затягивают подписание контрактов, расчеты с поставщиками». По данным Счетной палаты, в первом полугодии из 130 ведомств лишь 18 смогли вовремя расходовать бюджетные ассигнования.
     В новом году тратить выделенные деньги Путин призвал уже с января: «Вы знаете, сезонные явления, праздники и прочее – всегда происходит определенный спад в организации работы. Нельзя этого допустить в следующем году, и без того проблем хватает». Правда,
     эксперты опасаются, что интенсификация госзакупок не будет реализована. «Положительный итог неочевиден при таком уровне коррупции и неформальных возможностях госорганов»,
     – сомневается Орлова.
     Что касается денежного стимулирования экономики, которым так увлечено правительство, то оно не очень эффективно и накладно, говорит Пенухина. Необходимо налоговое стимулирование экономики. Стоит напомнить, что в этом году снижен налог на прибыль на 4%, предусмотрена 30-процентная амортизационная премия для вновь вводимых производств, снижены НДПИ и экспортная пошлина, увеличен размер налогового вычета для получивших ипотечный кредит на покупку жилья и так далее.
     К сожалению, правительство не решилось сделать в этом направлении главного, то, чего от него, безусловно, ждет бизнес. Это снижение ставки по кредитам, говорит Пенухина. Кончено, не до 6%, но хотя бы до предкризисного уровня. «Нужно стимулировать рост промпроизводства и приток инвестиций через налоги, например, снижение НДС», – добавляет Орлова.

     Нынешний финансовый кризис – это оружие для передела сфер влияния. Как в бизнесе, так и в политике. К такому выводу приходит петербургский экономист Николай Стариков, автор книги «Кризи$. Как это делается».

ФРС – ЧАСТНАЯ ЛАВОЧКА
     – Николай Викторович, почему вы считаете, что нынешний мировой кризис – это спланированная акция?
     – Сейчас многие эксперты во всем обвиняют финансистов. Но они путают причину и следствие кризиса. Финансисты на самом деле повели себя, как легкомысленные барышни, а не умудренные опытом акулы капитализма. Лет десять назад редкий банк в США выдавал ипотеку людям пожилым, имеющим проблемы со здоровьем или с выплатой предыдущих кредитов. Но с 2002 по 2006 год объем кредитов таким людям вырос с 6 до 20%. Еще 20% приходилось на так называемые альтернативные кредиты. Это когда заемщик имеет хорошую кредитную историю, но сейчас не может подтвердить свой доход. Итог ошеломляющий: около 40% выданных кредитов были «с душком». Разумеется, пирамида рухнула. Но вопрос в другом: кто подтолкнул банкиров на опрометчивый шаг?

     – Теряюсь в догадках...
     – Руководство Федеральной резервной системы США. Снизив ставку рефинансирования с 6% до 1%, под которые выдает деньги коммерческим банкам, ФРС затопила рынок практически дармовыми капиталами. А когда появились проблемы с выплатой кредитов, перекрыла денежный поток. И пожалуйста – кризис.

     – Но вы Америку не открыли. Алан Гринспен, бывший руководитель Федрезерва, уже покаялся в ошибках...
     – Почему вы думаете, что это была ошибка, а не спланированная акция?

     – Федеральная резервная система – уважаемая структура, она управляет финансовой системой США, доллары печатает. Это как в России Центробанк.
     – Отличие в том, что Центробанк РФ – государственный, а ФРС – частная лавочка. Это единственная в мире контора, которая печатает американские доллары – как же ее не уважать? Если бы у вас дома появилась машинка, выпускающая доллары, уважение окружающих к вам возросло бы в десятки раз.

     – Кто же владельцы ФРС?
     – Региональные банки Федерального резерва, которые, в свою очередь, созданы коммерческими. Но мы же понимаем, что любой банк имеет частных собственников. Среди них наверняка есть представители таких банковских династий, как Ротшильды и Морганы, но полный список фамилий и доли пакетов акций не разглашаются.

ОТНЯТЬ И ПОДЕЛИТЬ
     – В чьих интересах ФРС организовала кризис?
     – В пользу своих акционеров. Причем происходит это не в первый раз. Первый массированный экономический кризис – Великая депрессия – также был организован ФРС в 1929 году. Смысл того кризиса очень похож на то, что происходит сегодня. В определенный момент банки прекратили кредитование. Взявшие кредиты организации и население вынуждены были для возврата средств продать принадлежащие им акции за бесценок.
     Но, когда вспоминают о Великой депрессии, всегда говорят, что курс акций катастрофически упал и ценные бумаги были проданы буквально за копейки, что привело к банкротству огромного количества инвесторов. Десять тысяч банков разорились! Но при этом забывают сказать: если кто-то за копейки продал, это значит, что кто-то за копейки купил.

     – Получается, «отцы» ФРС еще семьдесят лет назад обеспечили материальное благополучие потомков. Какой смысл сейчас устраивать повторение кризиса?
     – Аппетит приходит во время еды. Обратите внимание, как ФРС в 2008 году помогала банкам и страховым компаниям справиться с кризисом. Банки оказываются в сложной ситуации, после чего Федеральный резерв настаивает на продаже активов определенным структурам. В качестве «благодетелей» обычно мелькали названия «Джи Пи Морган» или «Сити Групп». А если банкиры находили более выгодный вариант продажи, Федрезерв вместе с американским минфином настаивали на переходе ценных бумаг банка строго определенному перечню компаний.

     – Почему власти США сквозь пальцы смотрят на «художества» руководства ФРС?
     – Ни президент США, ни конгресс не имеют права менять руководителя ФРС. Ведь это независимая от государства организация. И уже непонятно, кто главнее: Федеральная резервная система или президент. Бывшие топ-менеджеры ФРС заведуют частенько финансовой политикой в Белом доме.

АМЕРИКАНСКАЯ ЭКОНОМИКА – ДУТАЯ
     – Россия сильно зависит от доллара?
     – Мировая экономика устроена таким образом, что все страны зависят от доллара. И это не пустые слова. Смотрите до чего дошло. Центробанку, чтобы запустить рубли в экономику, приходится покупать доллары и складывать в свои загашники. При этом «зеленый», кроме пропаганды, ничем не обеспечен. Абсурд! Рубль обеспечен их необеспеченными долларами.

     – И все-таки экономика США – это более 20% мировой экономики...
     – Цифры совокупного американского ВВП во многом основаны на цене всевозможных акций, деривативов и других производных от этих акций инструментах. На воздухе, который они перепродают друг другу. Но зайдите в американский магазин и увидите, что большая часть товаров произведена в Китае или в Юго-Восточной Азии. На сегодня США производят американский доллар и оружие.

     – Президент США Барак Обама пытается залить кризис деньгами. Насколько эффективна эта политика?
     – Вот смотрите. Чтобы залить свою экономику деньгами, США выпустили долговые обязательства под названием трежери. Их ФРС продает на мировом рынке. Чтобы купить эти гособлигации, нужно заплатить долларами. Если страны-инвесторы начинают покупать трежери, денег в мировой экономике становится больше или меньше?

     – Меньше.
     – Правильно. Кризис, который вызван недостатком денег, от этого усиливается или ослабевает?

     – Усиливается.
     – И чем больше США помогают выходу мировой экономики из кризиса, тем серьезнее становится кризис. Но в последнее время деньги из экономики США, как из переполненного ведра, начали растекаться по всему миру. Именно поэтому экономисты заговорили о стабилизации ситуации.

СТРАТЕГИЧЕСКИЕ РЕСУРСЫ – ВЕРНУТЬ НА РОДИНУ
     – В кризис нашему бизнесу на выручку пришла российская власть, выдав кредиты. Если компании не расплатятся, произойдет тихая национализация...
     – А что в этом страшного? В противном случае банки, нефть, рудники переходят под контроль западных банков, которые аффилированы с «мировой закулисой», то есть с ФРС.

     – Но налоги-то все равно они у нас платить будут.
     – Это любимый аргумент либералов. Но мы с вами математику в школе учили и понимаем, что целое всегда больше части. Налог на прибыль всегда будет меньше самой прибыли. Так вот, прибыль будет вывозиться. Есть и проблема другого характера. Мы всю эту историю проходили при советской власти. В 20-х годах большевики выдали концессии на огромные территории России. Была история про компанию «Лена Голдфилдс», когда большевики заключили договор с английской компанией на добычу золота: 7% получало государство, а 93% – англичане. Когда большевики решили пересмотреть условия договора, англичане закрыли офис в Москве, и компания встала. То же самое возможно в нынешней ситуации. Представьте, «Норильский никель» управляется с Каймановых островов. Приходит факс о том, что шабаш, работа закончена. Завод закрыт. И вы с этим вообще ничего не можете поделать. Должны подавать в Стокгольмский арбитраж. Ситуация такая может произойти в любой момент. По команде из-за рубежа вся Россия будет просто парализована.

     – Именно поэтому наши власти пытаются заставить весь наш крупный бизнес, зарегистрированный в оффшорах, вернуть на родину?
     – Совершенно верно. Не случайно именно по этой причине в России не разрешается открытие прямых филиалов западных банков. Вы эти банки не контролируете, в любой момент они останавливают платежи – и экономика парализована.

ИЗ ДОСЬЕ «КП»
     Николай Стариков, питерский экономист. Выпускник Санкт-Петербургского инженерно-экономического института. Автор семи книг об истории и экономике России. В качестве эксперта принимал участие в документальных фильмах «Парвус революции», «Штурм Зимнего. Опровержение». Экономические «Шерше ля Нефть» и «Кризи$. Как это делается» стали бестселлерами книжного рынка в 2009 году.

А В ЭТО ВРЕМЯ
     Нас ждет еще одна приватизация
     Дефицит бюджета можно будет покрывать и за счет денег, полученных от приватизации, заявил первый вице-премьер Игорь Шувалов. По его словам, около 5,5 тыс. госпредприятий могут быть акционированы и проданы в следующем году. Среди первых претендентов на продажу – государственные пакеты акций «Совкомфлота» и «Роснефти».
     – Правительство не получит адекватной цены за приватизируемые компании, – считает сопредседатель Совета по национальной стратегии Иосиф Дискин. – Одно дело – продать пакет акций «Роснефти» в будущем году, и совсем другое дело – через три года. Разница в доходе будет ощутимая!

Правительство обсудило бюджетные приоритеты

     Главной темой, ради которой вчера в полном составе министры собрались в Белом доме на заседание правительства, стали проекты федерального бюджета и внебюджетных фондов на 2010-2012 годы.
     «Экономические власти многих стран мира объявляют, что выходят из рецессии, – сказал премьер. – В российской экономике мы также видим позитивные признаки восстановления». Такими признаками Путин считает, например, ожидаемый рост ВВП и инвестиций.
     «Но мы не можем позволить себе неоправданного оптимизма», – признал глава правительства: «Действовать надо аккуратно и консервативно. Мы должны быть готовы к любому развитию ситуации, включая негативное».
     Ключевая задача, в который раз напомнил Владимир Путин, – это обеспечение макроэкономической стабильности, а также последовательное снижение бюджетного дефицита. Премьер подчеркнул, что возможные дополнительные доходы надо в первую очередь направлять на уменьшение бюджетного дефицита, а увеличивать расходы за этот счет только в самом крайнем случае.
     Многие задачи нужно решать прежде всего за счет поиска резервов, а не «грубым увеличением расходов», продолжил премьер. Он напомнил министрам, что в самое ближайшее время ждет от них программ сокращения ведомственных расходов. «Я уверен, что вы это сделаете, – сказал Путин. – Если мы всех призываем экономить, то начинать надо с себя».
     При этом качество страдать не должно. Оптимизация должна проходить за счет интенсификации деятельности и улучшения администрирования. Не должно быть и «механического» сокращения расходов.
     Ни в коем случае, подчеркнул Путин. «Денежный голод может спровоцировать новый виток спада в экономике», – предупредил премьер.
     Запланированных в бюджете расходов (9,8 триллиона рублей в этом году и 9,9 триллиона рублей в следующем, из них на пенсии – 4,4 триллиона рублей) хватит на финансирование основных приоритетов, уверен премьер-министр. Пенсионные расходы будут в следующем году беспрецедентными и составят 10 процентов ВВП. Такого в новейшей истории России еще не было. В следующем году пенсии вырастут в среднем на 46 процентов. И превысят 8 тысяч рублей в месяц.
     Премьер вспомнил о материнском капитале: «Было много экспертных сомнений: сработают ли эти меры. Сегодня можно в полной уверенности сказать, что они дали положительный результат». Но кризис внес свои коррективы, и со следующего года средства материнского капитала можно будет использовать на все предусмотренные законом цели: и на приобретение жилья, и на образование детей, и на пополнение пенсионного счета. Примерно 300 тысяч семей смогут воспользоваться этими средствами в размере 102 миллиарда рублей. Не менее важные приоритеты – ветераны и военнослужащие. На обеспечение жильем военнослужащих в этом году было выделено свыше 50 миллиардов рублей. А в следующем – 81 миллиард рублей. Продолжится и антикризисное финансирование. Резерв составит 70 миллиардов рублей.
     Проект бюджета будет внесен в Госдуму до 1 октября, и времени до начала следующего года будет очень мало, напомнил Путин. Поэтому он призвал не медлить и работать над тем, чтобы уже в январе начать процедуру госзакупок. И не допустить «сезонного спада». «В этом году мы не имеем на это права», – мобилизовал чиновников премьер.
     По сути бюджет можно назвать антикризисным, бюджетом модернизации и перехода к новой планке расходов, сказал глава минфина Алексей Кудрин. По сравнению с предкризисным 2008 годом траты госказны в 2010 году увеличатся. Вырастут и общегосударственные расходы, несмотря на призыв премьера начать экономию с себя. Дело в том, что они складываются из трат на государственное управление и общегосударственных нужд. Сокращению подвергнутся расходы на госуправление – они уменьшатся на целых 20 процентов по сравнению с 2009-м. И это коснется всех – от президента до заксобраний.
     Раскрыл Кудрин и цели, на которые будут расходоваться резервные 70 млрд рублей. В частности, это поддержка автопрома: 20 млрд рублей пойдет на закупки отечественных авто для государственных нужд. Еще 10 млрд – на выкуп старых машин отечественной сборки (50 тысяч рублей за единицу) с зачетом этой суммы при покупке нового авто российского производства. Еще 10 млрд пойдет на реализацию проектов, одобренных президентской комиссией по модернизации экономики. Кроме бюджета, кабмин рассмотрел и три варианта прогноза социально-экономического развития России на 2010-2012 годы. За основу был взят умеренно оптимистический, когда оживление экономики станет устойчивым, ВВП увеличится на 1,6%, и к концу года восстановится докризисный уровень производства.

     Начало осени оказалось богатым на различные мероприятия и дискуссии – как международные, так и внутрироссийские. Они как будто специально приурочены к годовщине мирового финансово-экономического кризиса и, естественно, проходят под знаком этой темы. Острота и напряженность дискуссий связана прежде всего с тем, что кризис остается той реальностью, которая определяет социально-экономическую ситуацию и в мире, и в России.

Слухи о конце кризиса сильно преувеличены
     Наиболее авторитетные экономисты и аналитики настаивают на том, что глобальные проблемы промышленного производства, внутреннего и внешнего спроса, состояния финансовых рынков вовсе не отступают и могут в ближайшее время с новой силой обрушиться на мир. В своем высказывании, прозвучавшем 8 сентября в эфире радиостанции «Эхо Москвы», лауреат Нобелевской премии Джозеф Стиглиц предупредил: существует серьезный риск дальнейшего «падения американской экономики, поскольку наметившаяся в последние месяцы стабилизация зиждется в основном на государственных инвестициях, а масштабные антикризисные меры правительства не могут быть бесконечными».
     Этот риск касается не только американской, но и других ведущих экономик. А его заложником оказывается большая часть мира, прочно повязанная капиталистической глобализацией, теми негласными законами, которые служат интересам транснациональных корпораций, определяющих экономическую политику правительств, законами, жестко поделившими мир на «экономические зоны». Первая зона – немногочисленные благополучные государства «золотого миллиарда». Вторая – сырьевые регионы. Третья – не имеющие никаких перспектив нищие страны, способные лишь поставлять дешевую рабочую силу.
     Эта конструкция, представлявшаяся идеальной архитекторам «нового либерального порядка», дала сильнейший сбой. И сегодняшние проблемы, отмечаемые такими экономистами, как Стиглиц, объясняются не столько ограниченностью возможностей государства в управлении экономикой и финансами, сколько тем, что в большинстве стран государственное вмешательство направлено не на изменение системы, которая и стала источником очередного кризиса, а на ее «штопку» и «ремонт». Но если в целом ряде крупнейших стран эта ситуация постепенно начинает меняться, то в России она остается по-прежнему разрушительной и тотальной.
     Большинство отечественных аналитиков не меньше западных коллег сомневаются в скором отступлении кризиса. Средства массовой информации буквально переполнены их озабоченными высказываниями. Даже на государственных теле– и радиоканалах бравурные настроения прежних лет, связанные с утопией под названием «сырьевая империя», уступают место осторожному скепсису. Наконец глава государства Д.А.Медведев обращается к обществу со статьей, в которой открыто заявляет, что страна зашла в тупик, что необходимо сменить вектор развития.

Фокусы Кудрина и его команды
     Однако в России сохраняется группа «отпетых оптимистов», заявляющих, что нет оснований говорить о глубоких кризисных явлениях. Эта группа крайне немногочисленна. Но проблема в том, что именно она сегодня определяет ключевые экономические, социальные и финансовые сценарии и их реализацию. Это экономический блок правительства во главе с вице-премьером и министром финансов Кудриным и работающими в связке с ним чиновниками.
     В преддверии заседания Государственной думы 16 сентября, на котором предстояло заслушать отчет правительства, СМИ неоднократно цитировали победные реляции Кудрина, сводившиеся к тому, что страна прошла нижнюю точку кризиса и уже выходит из него. Основанием для таких заверений послужило сопоставление некоторых показателей за июнь и июль. Согласно Росстату, сравнение двух летних месяцев указывало, что российский ВВП вырос на 0,5%. Аналитики поспешили напомнить, что подобные цифры находятся в рамках статистической погрешности и могут вообще не означать реального роста экономики. Тем более не указывают они на грядущие перспективы устойчивого роста, на системное оздоровление.
     Такие предупреждения нисколько не поколебали оптимизма Кудрина и его команды. Не поколебали его и более принципиальные показатели, свидетельствующие о том, что Россия продемонстрировала самые разрушительные темпы экономического падения как среди стран Европы, так и среди стран БРИК. Причины этого так и не были публично проанализированы властью. Почему, скажем, российский ВВП в течение года обрушился в целом на 10%, а в такой стране, как Индия, наблюдается его годовой прирост на 4%, даже несмотря на общее замедление темпов промышленного роста? Мы неоднократно слышали и продолжаем слышать, как власть ссылается на пагубное влияние зарубежных факторов на российскую экономику. Но отчего именно наша страна оказалась настолько уязвима перед этими факторами? Вот один из важнейших вопросов, который плохо анализируется теми, чьей прямой обязанностью является внятная диагностика российской социально-экономической сферы.
     Наконец, не повлияло на оптимистичные оценки чиновников и социальное положение большинства граждан, которое усугубляется массовыми увольнениями и переходом на сокращенную рабочую неделю с соответствующим урезанием зарплат. К этому прибавляется угроза остановки в ближайшее время ряда крупных предприятий, что опять же чревато потерей работы для многих тысяч трудящихся и грозит парализовать целые города, в том числе крупные и еще недавно вполне благополучные. Это как раз свидетельствует о том, что кризис в стране продолжает нарастать.

Доклад «Все хорошо, прекрасная маркиза...»
     Последнее в полной мере подтвердил и правительственный отчет, который обсуждался в парламенте 16 сентября. Мы уже давали оценку этому мероприятию в нашей партийной печати и на интернет-сайте КПРФ. Однако его важность заставляет остановиться на нем подробнее.
     Особенно важен отчет кабинета министров: увы, не потому, что подтвердил успешность правительственных мер, а как раз потому, что эффективных мер и обнадеживающих перспектив он не предполагает. Обсуждение в Думе с полной очевидностью обнаружило, что разрушительный курс по-прежнему навязывается России как единственно возможный, что социально-экономическая политика правительства все больше расходится с запросами общества и требованиями трезвомыслящих политических сил.
     Отчет состоялся без участия председателя правительства. Доклад от имени Кабинета министров, как уже случалось, сделал вице-премьер Игорь Шувалов. В нем не прозвучало ни конкретных цифр, ни фактов, свидетельствующих о том, что в промышленности или в сельском хозяйстве что-то восстановлено, построено, введено в действие. Да таким фактам и неоткуда было взяться – их попросту нет. Зато весь доклад был пронизан заклинаниями о неких позитивных тенденциях, якобы предвосхищающих оздоровление экономики. При этом ни слова не прозвучало о новых данных Росстата, опубликованных за день до правительственного отчета.
     Согласно этим данным, в стране, начавшей якобы выходить из кризиса, по итогам августа падение промышленного производства составило 12,6% в сравнении с августом прошлого года. А в сравнении с предыдущим месяцем это падение составило 3%. И касается оно буквально всех отраслей промышленности. Получается, чиновники не следят за статистикой, отражающей качество их управления экономикой? Или предпочитают замалчивать эту статистику, рапортуя о своих мнимых победах?
     Доклад Шувалова не дал ответа на два ключевых вопроса, без которых невозможна реальная оценка принимаемых правительством мер.
     Вопрос первый. Как была распределена государственная помощь по регионам, по предприятиям и компаниям, по отраслям промышленности? Кто, сколько и на что получил фактически? И, соответственно, каковы приоритеты правительства в деле поддержки конкретных сфер отечественной экономики и социальной жизни?
     Думский комитет по бюджету и налогам дал заключение, согласно которому правительство в своем отчете проигнорировало требования закона и не представило сведений как минимум по восьми ключевым позициям. В том числе и о валютных займах конкретным компаниям, и о том, сколько и на каких предприятиях должно быть создано рабочих мест в рамках борьбы с безработицей. Проигнорированы сроки и объемы выделения средств регионам и предприятиям. Впрочем, некоторые отрывочные цифры все же можно выудить из письменного текста правительственного отчета. ОАО «Тяжмаш» в общей сложности выделено 7,3 миллиона рублей, ОАО «ЛОМО» – 15,9 миллиона, авиационной холдинговой компании «Сухой» – 22,2 миллиона, Волгоградскому судостроительному заводу – 20,2 миллиона, ГУП «Конструкторское бюро приборостроения» – 35,4 миллиона. И нам предлагают считать эффективными мерами поддержки названные суммы, которые в масштабах реальной экономики представляют собой попросту жалкие крохи? А ведь речь идет о предприятиях, на которых производятся самолеты, корабли, грузовые машины, высокоточная оптика. То есть это сферы, потенциально наиболее конкурентоспособные на внешнем, а главное – на внутреннем рынке.
     Вопрос второй. Какой коэффициент полезного действия демонстрируют меры, принятые правительством? То есть каково соотношение затраченных финансовых ресурсов и позитивных результатов? Позитивных прежде всего для тех отраслей, без укрепления и развития которых ни одна страна не может рассчитывать на социально-экономическую и финансовую стабильность.
     По оценкам Счетной палаты, в рамках реализации антикризисных мер правительства затраты в целом составили не менее 10 триллионов рублей. Это 25% ВВП России. По соотношению этих затрат и общего объема ВВП наша страна экономически превзошла гораздо более благополучные США и Китай. Но можем ли мы говорить, что для российской экономики результаты пропорциональны названным затратам? Очевидно, что нет. И одна из главных причин здесь – разительный перекос, который обнаруживается при сравнении денежных вливаний в реальную экономику и в финансовый сектор. Из потраченных средств на банковскую сферу пришлось около 85% антикризисных вливаний, а на производственную и борьбу с безработицей – лишь 15%. Прямым результатом этого оказывается дальнейшее падение промышленности, о котором умолчали и докладчик Шувалов, и его коллеги.

Что делать?
     КПРФ неоднократно обращалась к власти с требованиями срочной и масштабной поддержки промышленности и сельского хозяйства. Что необходимо предпринять?
     – Под контролем и на основе государственного субсидирования возродить совхозы и сельскохозяйственные кооперативы.
     – Принять закон о земле, предусматривающий конфискацию сельскохозяйственных земель в пользу государства в том случае, если они не используются собственниками по назначению.
     Мы убеждены, что без реализации этих мер невозможно остановить деградацию сельскохозяйственной отрасли и обнищание тех, кто в ней трудится, обеспечить продовольственную безопасность страны.
     Следует также на три года освободить от налогов владельцев малого и среднего бизнеса, открывающих собственное производство, а также предоставить им беспроцентные кредиты и займы сроком на пять лет.
     Эти льготы, наряду с поддержкой крупных промышленных предприятий, позволяют решить две важнейшие проблемы: импортозамещения, которое оказывается вдвойне важным в кризисных условиях, и создания новых рабочих мест.
     Названные требования – это не просто пункты из нашей Программы и из плана антикризисных мер, который предлагает КПРФ. Это условия выживания и развития страны и благополучия миллионов ее граждан. Но правительственные господа, хлопоча о банках и сохранности олигархических капиталов, все реже вспоминают об интересах коренной России и даже не желают упоминать о них.
     Есть и третий важнейший вопрос, ответ на который обязано – тем более в кризисной ситуации – давать любое ответственное правительство. Каким будет дальнейший вектор социального развития? Какой сценарий управления экономикой должен быть избран, чтобы о перспективах развития страны вообще можно было говорить? И вот что мы услышали от Шувалова.
     На вопрос депутата от КПРФ Юрия Афонина о том, какие меры собирается принимать правительство для спасения оборонного комплекса России, последовал откровенно шокирующий ответ. Вице-премьер заявил дословно следующее: «Я считаю и мои коллеги по правительству считают, что мы переходим к этапу, когда необходимо начинать новую структурную приватизацию, мы так ее называем». То есть речь не только не идет о возвращении под контроль государства стратегических важнейших отраслей, деградирующих под управлением частных собственников, а напротив, готовится новая волна их приватизации, новый виток эскалации разрушительной ультралиберальной практики.
     Надо сказать, что в последнее время никто из высших чиновников не решался оглашать подобные планы, и казалось, что провал шоковой приватизации окончательно осознан даже ее прежними приверженцами. Однако их «символ веры» все тот же, и они с фанатичным упорством предъявляют его стране вновь.
     Мы, коммунисты, неоднократно ставили вопрос о необходимости дать на государственном уровне исчерпывающую оценку ельцинской приватизации, сделать объективные выводы и на их основании принять ответственные государственные решения. Соответствующее мероприятие было внесено в повестку работы Думы четвертого созыва. Парламенту предстояло заслушать доклад Сергея Степашина, председателя Счетной палаты, в стенах которой скопилось множество разоблачительных материалов, касающихся беззаконий, допущенных в процессе передачи гигантской государственной собственности в частные руки. Но думское большинство в лице «Единой России» проголосовало против рассмотрения этого вопроса, не только важного с исторической точки зрения, но и особенно актуального в плане сегодняшнего состояния российской экономики и ее будущего. К теме приватизации парламент больше не возвращался. Но КПРФ настаивала и продолжает настаивать на необходимости пересмотра ее итогов в интересах всего народа.
     Необходимо также провести национализацию нефтяной, газовой, металлургической и тяжелой промышленности, сферы производства винно-водочной продукции.
     Без этого невозможно наполнение бюджета, достаточное для того, чтобы заработали по-настоящему антикризисные меры, чтобы появились средства для действительно масштабного инвестирования в производство, в науку, в социальную сферу – в будущее России. Эти предложения КПРФ полностью созвучны требованиям большинства граждан. Так, согласно июньскому опросу ВЦИОМ, 82% россиян одобряют национализацию крупных предприятий в целях преодоления кризиса.

Новое издание гайдарономики
     Но либералы из правительства не только упорно игнорируют настроения абсолютного большинства граждан и созвучные им требования оппозиции. Они объявляют о готовности сделать следующий авантюристический шаг на пути приватизации и передать в частные руки оборонные предприятия. Ни слова не говорят о том, кому эти предприятия будут переданы, на чью безопасность станут в итоге работать в погоне за прибылью.
     Отвечая в Думе на критику правительственного отчета, вице-премьер Шувалов настаивал, что в кабинете министров работают настоящие профессионалы. И тут же сам расписался в том, что эти профессионалы, вместо того чтобы ответственно управлять стратегическими отраслями, предпочитают спихнуть их в частные руки вместе с ответственностью за безопасность страны. Но в сильной, уважающей себя державе профессионализм управленцев не может ограничиваться умением щедро дотировать банковскую сферу. Критерием соответствия их пребывания на своих постах интересам страны является прежде всего отношение к ключевым сферам экономики и умение управлять ими.
     По итогам отчета в Государственной думе в поддержке откровенно неэффективных мер правительству отказали все политические силы, за исключением «Единой России». Сегодня, в преддверии выборов в Московскую городскую думу, столицу заполонили плакаты этой партии, на которых красуется надпись: «Обещания – выполняем. Дело – делаем». Голосование в Думе 16 сентября лишний раз показало, какова цена обещаний «партии власти», неоднократно уверявшей, что она отказалась от политики 90-х, полностью дискредитировавшей себя в глазах россиян. А на практике поддерживающей «капитанов-банкротов», продолжающих вести страну все тем же курсом.
     Голосование «Единой России» в очередной раз подтвердило и цену ее делам, сводящимся к безоговорочной поддержке любых правительственных инициатив, в том числе и откровенно подрывающих безопасность страны. Послушную позицию «единороссов» некоторые СМИ абсолютно несправедливо продолжают приписывать Государственной думе в целом. Но итоговый вердикт об одобрении правительственного отчета целиком на совести «Единой России».
     В отличие от «партии власти» граждане отказываются доверять реляциям правительственных чиновников. В начале сентября многие СМИ обнародовали результаты августовского опроса «Левада-центра», согласно которому лишь 6% респондентов считают «хорошими» действия, предпринятые правительством для борьбы с кризисом. Согласно тому же опросу, новую волну кризиса считают вполне реальной 52% респондентов. Надежду на улучшение своего личного благосостояния выражает лишь каждый девятый. При этом почти четверть уверены, что их благосостояние будет только ухудшаться. Мониторинг социальной ситуации, который проводит наша партия, также свидетельствует о неуклонном росте недоверия к власти и раздражения ее действиями в различных регионах страны, и в особенности – в крупных городах. Такая реакция, такие настроения граждан закономерны.
     Между тем пропагандистскую байку о «выполнении обещаний» и «делании дел» наверняка готов отнести на свой счет и экономический блок правительства. В то время как ему следовало бы говорить не о том абстрактном кризисе, который, по его версии, близится к завершению, а о реальном, заявляющем о себе в неутешительных показателях.
     По данным Росстата, за первые восемь месяцев текущего года производство грузовых автомобилей в стране составило лишь 28,4% от аналогичных показателей прошлого года. Производство легковых автомобилей – 37,4%. Производство грузовых вагонов для железнодорожного транспорта сократилось на 56,9%, кирпича – на 40%, цемента – на 22,5%, железобетонных изделий и конструкций – на 44,1%.
     Падение экономики влечет за собой и масштабные проблемы на крупнейших предприятиях, чреватые серьезными осложнениями в целом в стране. Пока правительственные либералы «выходят из кризиса», страна планомерно вступает в полосу массовой безработицы.
      И даже без учета новых безработных ситуация с обнищанием россиян выглядит удручающей. По данным Росстата, число живущих за чертой бедности выросло в России по сравнению с прошлым годом на 6 миллионов человек и составило 24,5 миллиона – 17,4% населения. Уже сама эта цифра выглядит угрожающе. Но насколько полно она отражает реальные масштабы нищеты в стране? Статистика определяет черту бедности в соответствии с официально установленным прожиточным минимумом, который сегодня составляет по стране 5083 рубля. Но если смотреть правде в глаза, можем ли мы сказать, что при нынешнем уровне цен на товары первой необходимости и медицинские услуги человек, имеющий, скажем, 6,7 или даже 10 тысяч рублей в месяц, не является нищим? Не случайно заместитель директора Института мировой экономики и мировых отношений РАН Евгений Гонтмахер говорит, что при использовании более адекватных методик подсчета мы увидим: число бедняков достигает в России 40%.
     Что намерены делать кудрины и шуваловы? Что они предлагают в ответ на это? Обещание новой волны приватизации и нежелание даже обсуждать возможность смены социально-экономического курса.

Пора услышать глас народа
     В очередной раз, отстаивая тезис о недопустимости национализации ключевых сфер экономики, Шувалов заявил на заседании в Думе: «Государство – плохой менеджер. У нас нет необходимых ресурсов для того, чтобы обеспечить надлежащее управление таким количеством сложных предприятий». Если шуваловы и кудрины готовы вслед за Людовиком Четырнадцатым провозгласить: «Государство – это я», то диагноз «плохой менеджер» следует признать, безусловно, справедливым. Но они – не государство, а маленькие чиновники, неэффективные, не способные действовать в интересах страны скверные управленцы, оказавшиеся у экономического руля государства по воле и прихоти их покровителей.
     Как раз ситуация глобального экономического кризиса в очередной раз подтвердила, что в сегодняшнем мире по-настоящему эффективным управляющим, способным гарантировать устойчивое развитие, оказывается именно государство. Но государство сильное, ответственное, справедливое, последовательно действующее в национальных интересах. Не случайно самым неуязвимым для кризиса сегодня оказался Китай, который, при всей зависимости от общемировой рыночной конъюнктуры, демонстрирует уверенный рост экономики. КНР доказывает, что социалистические методы управления, используемые коммунистическим руководством, являются бесспорным примером эффективности для всего мира. И мир в поисках выхода берет на вооружение зачастую китайский опыт. Даже главные оплоты либеральной экономики – США и Великобритания – сегодня активно используют национализацию частных предприятий в качестве антикризисного противоядия, то есть делают именно то, к чему давно и настойчиво призывает КПРФ, чего ждет сегодня абсолютное большинство россиян. Презрительно именовать подобные меры «антирыночным популизмом» продолжают лишь бездарные правители, из последних сил удерживающие Россию на американской обочине.
     Экономический кризис поставил перед всем миром в полный рост вопрос о дальнейшем социально-экономическом курсе, о бесперспективности прежних установок, еще недавно казавшихся незыблемыми. Эти же вопросы стоят в полный рост и перед Россией – вне зависимости от того, что их упорно стараются не видеть, кто управляет ее экономикой, заодно стремясь закрыть на них глаза и всему обществу. Но их поведение в кризисной ситуации ставит перед Россией и другие вопросы, на которые должны дать ответ высшие руководители государства. Если команда правительственных чиновников с таким упорством игнорирует все социально-экономические показатели и запросы общества, если ее рецепты принципиально расходятся с нуждами и требованиями абсолютного большинства граждан, то в чьих же интересах эта команда действует? На кого в конечном счете она работает? И может ли высшее руководство страны рассчитывать на воплощение декларируемых им планов модернизации России и отказа от губительной «сырьевой иглы», на выход из тупика без смены кадрового состава правительства?
     Выход из кризиса есть. Он заключается в том числе и в реализации предлагаемых нами мер, о которых было сказано в этой статье. Но пока на пути к нему стоит команда кудринских церберов, он для России закрыт. Давно пора снимать такую охрану.

Единая азиатская валюта появится уже к 2015 году

     России следует подготовиться к появлению новой азиатской валюты, сократив в ее пользу свои долларовые резервы. Так комментируют российские экономисты утверждения «духовного отца евро» Роберта Манделла о создании единой азиатской валюты к 2015 году. Новое правительство Японии объявило об активизации работ по созданию азиатской валюты. В таких условиях РФ придется пересмотреть портфель своих валютных резервов, зарезервировав за «азиатским евро» как минимум 10% своих активов.
     «Единая азиатская валюта, которая была бы в обращении одновременно в Китае, Японии и других странах региона, может появиться уже к 2015 году», – заявил лауреат Нобелевской премии в области экономики за 1999 год Роберт Манделл, выступая перед аудиторией Китайского университета Гонконга в конце прошлой недели. По мнению Роберта Манделла, в настоящее время мир движим тенденцией к «более крупным валютным районам». Впрочем, вопрос о том, какая именно валюта станет базовой – китайский юань или японская иена, – Манделл оставил без прямого ответа. Более того, даже о перспективах придания юаню статуса конвертируемой валюты нобелевский лауреат высказывается пока достаточно осторожно. «Я предпочитаю быть консервативным… – пояснил он. – Это (конвертируемость юаня. – «НГ») не нужно осуществлять слишком стремительно». По его словам, полученная выгода должна быть соизмерима с вероятными потерями. А пока жесткий курс юаня приносит ощутимую пользу экономике КНР. «Если бы юань стал конвертируемой валютой раньше, большой части этой прибыли Китай бы недополучил», – отмечает Манделл.
     Между тем в условиях продолжающегося кризиса некоторые эксперты серьезно заявляют о том, что именно китайский юань может претендовать на роль не только региональной, но и новой мировой резервной валюты. Однако власти Китая не спешат примерять на себя эти лавры, заявляя, что условия для этого пока не созданы. Сейчас Пекин вполне устраивает переход на взаиморасчеты в юанях, который по согласованию практикуется как с некоторыми странами Азиатско-Тихоокеанского региона (АТР), так и с Россией.
     Таким образом, . На прошлой неделе новый министр финансов Японии Хирохиса Фудзии заявил, что вопрос создания азиатской валюты уже рассматривается нынешним премьер-министром Юкио Хатоямой в качестве ключевого вопроса. Конкретную проработку этой идеи, заявил Фудзии, возглавит крупный эксперт по проблемам валютного рынка, бывший заместитель министра финансов Тойо Гетэн. Впрочем, о том, в какие сроки планируют уложиться японцы в плане реализации своей программы, пока неизвестно.
     По мнению экспертов, России уже сегодня следовало бы позаботиться о возможном появлении единой азиатской валюты. В настоящее время, по данным Центробанка, объем долларовых резервов страны составляет 41,5%, а доля евро превышает 47,5%. Остаток вложен в британский фунт, японскую иену и SDR – расчетные денежные единицы, эмитируемые Международным валютным фондом (МВФ).
     «В ситуации, когда вопрос лишь в сроках появления новой платежной единицы, для России есть два варианта, – считает руководитель департамента финансово-экономической экспертизы компании «2trade.ru» Дмитрий Пушкарев. – Самый топорный и прямолинейный – набрать в портфель Центробанка иену и юань с расчетом, что азиатская валюта будет создана именно на базе этих валют. Но есть и второй, более правильный путь – признать юань и иену в качестве платежного средства в России и продвинуть рубль в качестве платежного средства в Китае и Японии».
     На прилегающих территориях с Китаем такая практика уже существует, отмечает аналитик: на нашем Дальнем Востоке ходит юань, а в западных китайских провинциях признается рубль. «Если развивать это направление, мы обезопасим себя от внезапного появления общеазиатской валюты, – полагает Пушкарев. – С одной стороны, не надо будет накапливать эти валюты непонятно в каком объеме, а с другой – в портфель Центробанка можно ввести рубль. То есть можно рассмотреть вариант введения свободного обращения российского рубля в азиатских странах, о чем в числе прочего говорил недавно и президент Дмитрий Медведев на встрече с японским премьером».
     В любом случае, отмечает Пушкарев, за счет базовых валют можно заранее довести долю иены в валютном портфеле Центробанка как минимум до 10%. «Иена – одна из самых сильных валют в мире, которая к тому же укрепляется, – полагает эксперт. – Тогда как юань сегодня рассматривают лишь через призму китайского экономического роста. Но эти темпы снизятся, все про него забудут».
     Между тем американцы не намерены без боя сдавать позиции доллара. На открытии саммита «большой двадцатки» в Питсбурге министр финансов США Тимоти Гайтнер заявил, что его страна ответственна за сохранение роли доллара как основной мировой резервной валюты. Для защиты позиций доллара американская администрация, по словам Гайтнера, обещает в перспективе снизить бюджетный дефицит.

От решений «двадцатки» пострадают развитые страны и топ-менеджеры банков

     Квоты в МВФ и Всемирном банке перераспределят, гарантированные бонусы руководителям банков отменят, а офшоры обяжут раскрывать собственников компаний и полученные ими прибыли. Таковы решения завершившегося в минувшую пятницу в американском Питсбурге саммита глав двадцати ведущих стран мира. Не исключено, что «двадцатка» заменит «большую восьмерку». По словам Дмитрия Медведева, решить экономические вопросы без оставшихся 12 стран «восьмерка» не способна.
     Главное решение саммита – перераспределение между странами квот в Международном валютном фонде (МВФ) и Всемирном банке (ВБ). Квоты влияют на количество голосов, которые имеет страна в этих организациях. Сейчас больше всех голосов у США – 17,8% в МВФ и 16,4% в ВБ. Следом идут Япония (6,1% и 7,9%) и Германия (6,0% и 4,8%). Доля России – 2,7% и 2,8%. Лидеры стран «двадцатки» договорились к 2011 году перераспределить 5% квот в МВФ и 3% квот в ВБ «от сверхпредставленных к недопредставленным странам», говорится в итоговой декларации.
     «Это компромисс», – пояснил Дмитрий Медведев после саммита и сообщил, что Россия предлагала переделить 7% квот в МВФ. По словам помощника президента по экономике Аркадия Дворковича, страны Евросоюза (более 30% квот в МВФ) выступали вообще против какого-либо пересмотра. «Кому-то пришлось подвинуться», – резюмировал Дмитрий Медведев. Кому именно и насколько, будут решать министры финансов. Как изменится доля России, также неизвестно. Сейчас она примерно соответствует доле нашей страны в мировом ВВП (2,8% в 2008 году).
     Еще одна важная договоренность – о конкретных сроках совместных антикризисных мер. Уже с ноября этого года министры финансов и главы Центробанков стран «двадцатки» начнут совместный мониторинг экономик друг друга. «Мы становимся заложниками макроэкономических параметров в крупнейших экономиках мира. Чтобы чувствовать это заранее, мы должны сами заниматься исследованием дел друг у друга», – прокомментировал президент России это решение и назвал его «системой раннего предупреждения о возможных кризисах».
     К февралю 2010 года появится «черный список налоговых гаваней» – регионов и стран с льготным режимом налогообложения. С марта к отказавшимся сотрудничать начнут «применять меры». Какие именно, в декларации саммита не сказано. По словам Дмитрия Медведева, существование «налоговых гаваней» – это вопрос национальной политики государств, и «пока у нас нет единых мировых налогов», будут страны и с высокими налогами, и с низкими. Причем «разные налоговые режимы – это даже неплохо для бизнеса». Необходимо же «создать такую систему, где будет понятно, что кому принадлежит», и «навести порядок в смысле налоговой отчетности и желания подавать информацию тому государству, гражданином которого ты являешься».
     К марту 2010 года страны «двадцатки» обязались реформировать систему назначения бонусов руководителям банков. Многолетних гарантированных бонусов не будет, а бонусы как процент от прибыли банка будут увязаны с рисками и с ростом собственного капитала банка. Если же банк получает господдержку, решение о выплате бонусов его руководству будет принимать национальный Центробанк. Дмитрий Медведев отмечает, что «банкиры и предприниматели в целом за последнее время демонстрируют определенную долю ответственности». Но, по его словам, «есть и неприятные исключения, когда бонусы никак не связаны с результатами экономической деятельности и направлены только на то, чтобы побыстрее получить доходы и набить карманы, а судьба структуры менеджеров не интересует».
     Совместный надзор за транснациональными компаниями страны «двадцатки» обязались наладить к октябрю 2010 года, к декабрю должны быть утверждены новые требования к собственному капиталу банков и введены ограничения на рискованные кредиты. К июню 2011 года появятся новые стандарты отчетности корпораций, а не позднее 2012 года будет реформирована система торговли производными финансовыми инструментами (деривативами). Все сделки будут централизованно регистрироваться, а требования к их обеспечению возрастут.
     Не исключено, что «большая восьмерка» (США, Япония, Германия, Великобритания, Франция, Италия, Канада, Россия) уйдет в прошлое, а «двадцатка» (те же страны плюс Австралия, Аргентина, Бразилия, Индия, Индонезия, Испания, Китай, Корея, Мексика, Нидерланды, Турция и ЮАР) займет ее место. Ближайшие саммиты «восьмерки» и «двадцатки» пройдут одновременно в июне следующего года в Канаде. «Есть идея собираться «восьмеркой» в период проведения форума «двадцати», – сообщил Дмитрий Медведев и признал, что «двадцатка» из кризисной площадки превращается в «постоянный экономический форум». «Восьмерка» не способна решить сегодня всех экономических проблем, а «двадцатка» оказалась способна, констатировал российский президент. По его словам, без оставшихся 12 стран решать стоящие перед мировой экономикой задачи невозможно.

     Разговоры российских официальных лиц о «начале оживления экономики» не подтверждаются фактами. Согласно новым данным Росстата за август, углубились по сравнению с июлем спад в промышленности (12,6% к соответствующему месяцу прошлого года против 10,8% в июле) и сокращение инвестиций в основной капитал (19,4% против 18,9%); рекорды для этого года поставили сокращение оборота розничной торговли (минус 9,8% к августу 2008 г.) и реальных располагаемых доходов населения (минус 6,8%).
     Сокращение внутреннего спроса, который оставался относительно стабильным в первые месяцы кризиса и удержал экономику от более глубокого падения, рискует стать причиной нового витка кризиса, к которому власти, похоже, абсолютно не готовы.
     Однако все это краткосрочные прогнозы, а вот что может происходить с российской экономикой дальше? Каковы могут быть сценарии ее выхода из кризиса и, главное, драйверы возможного возобновления экономического роста? Многие интуитивно полагают, что если уж российская экономика достигнет «дна» (а когда-нибудь это точно произойдет), то как бы сам собой возобновится ее рост.
     Между тем, это вовсе необязательно.
     Даже если активная волна спада прекратится, роста мы теперь можем не увидеть долгие годы. Просто потому, что основные факторы, обеспечивавшие рост экономики в предшествующие годы, исчерпали себя.
     Главные из этих факторов – высокие цены на экспортное сырье и приток дешевого иностранного капитала (с 2005 года по первое полугодие 2008 года включительно суммарный чистый приток иностранного капитала в Россию составил около $140 млрд, ставшие основным источником роста в 2005-2008 гг. Однако за последние 12 месяцев отток капитала из страны превысил эту цифру). С иностранным капиталом история плохая – в ближайшие годы он в Россию, судя по всему, не вернется, тем более что сюда, в отличие от других развивающихся стран, капитал приходил в основном не в виде прямых инвестиций, а в виде займов. Занимать на глобальном рынке российским компаниям в ближайшие годы по объективным причинам будет сложно.
     Что касается цен на сырье, то даже если допустить их рост до $100 за баррель и выше, едва ли они смогут быть двигателем роста экономики. Во-первых, потому что, в отличие от начала 2000-х, потенциал легкого наращивания добычи углеводородов на давно эксплуатируемых месторождениях исчерпан, многие из них вступили в стадию падающей добычи, и даже не для наращивания, а всего лишь для поддержания производства требуется освоение новых месторождений, что связано с издержками совершенно иного порядка – и операционными, и капитальными. Кроме того, система налогообложения экспорта нефти (основного сырьевого товара) сегодня такова, что стерилизует почти всю сверхприбыль от экспорта нефти по цене свыше $30 за баррель – эти деньги не попадают в экономику, а оседают в Минфине, всего лишь продлевая жизнь резервному фонду на несколько месяцев.
     Кроме того, быстрый рост мировых цен на сырье также далеко не гарантирован – перспективы мировой экономики вовсе не безоблачны, несмотря на появившиеся позитивные сигналы. Пока что наметившаяся стабилизация есть следствие действий правительств и центробанков, наращивающих госрасходы и денежное предложение, но фундаментальные проблемы не преодолены – рынки не заработали, доверие к активам не восстановлено, возобновление роста потребления в США осложнено долговой нагрузкой и высокой безработицей.
     Сейчас на рынках акций и деривативов надуваются новые пузыри, подогреваемые ожиданиями выхода из рецессии, однако если быстрого выхода из рецессии не случится, они могут вновь полопаться, вызвав к жизни очередную волну выхода инвесторов с сырьевых рынков.
     Но даже если сырьевые цены будут расти, с учетом перечисленных выше факторов они вряд ли смогут стать источниками устойчивого роста экономики России.
     Коль скоро внешние факторы – сверхприбыли от экспорта сырья и иностранный капитал – не смогут обеспечить возврата к высоким темпам экономического роста, значит, нам остается невыполненная в прежние годы «домашняя работа» – повышение эффективности экономики, производительности труда. Только ленивый не говорил в последние годы о том, что темпы роста производительности труда в России (около 7%) примерно в полтора-два раза отставали от роста доходов граждан, т. е. мы проедали свое благополучие.
     Причем даже официальные 7% роста производительности труда достигались только лишь за счет 12-15% роста производительности в строительстве и операциях с недвижимостью – в большинстве отраслей реального сектора темпы роста производительности труда были ниже средних 7%, порой существенно – в добыче полезных ископаемых чуть выше 2%, а в производстве и распределении электроэнергии, газа и воды и вовсе около ноля. Кстати, низкие темпы роста производительности труда в добывающем секторе в последние годы имели место, невзирая на рост мировых цен на нефть – национализация сферы добычи природных ресурсов является прямой причиной этого. Недореформированность электроэнергетики и газовой отрасли – также среди причин низкой производительности труда в этих сферах. Не добавляет производительности экономике и разросшийся сектор госуправления.
     Однако стимулирование роста производительности потребует от властей кардинально сменить вектор государственной политики. Вернуться к структурным реформам, к стимулированию частной инициативы вместо государственного вмешательства. Заняться решительным сокращением размеров нерыночного сектора экономики. Распрощаться с идеями госкорпораций, «национальных чемпионов». Сократить госаппарат. Распродать собранную в последние годы под контролем государства собственность. В противном случае,
     если возврата к структурным реформам не произойдет, российскую экономику, вероятно, ждут годы стагнации – если рост и будет, то небольшой. Обществу придется учиться жить в новой парадигме – вместо перманентного роста благосостояния, к которому все вроде бы привыкли за последние 10 лет, привыкать к модели дележа ограниченного ресурса.
     Вне сомнения, это не сможет не сказаться и на общественно-политической атмосфере в стране – если возобновления экономического роста не произойдет, позитивное отношение общества к властям неизбежно будет сменяться разочарованием. В особенности тогда, когда финансовые резервы государства будут исчерпаны и для дальнейшего финансирования бюджетных дефицитов придется прибегать к заимствованиям либо эмиссии.
     Крайне сложная дилемма для властей. Возврат к реформам и ставке на частный сектор означает для них потерю командных высот в экономике, захват которых был главной целью выстраиваемой ими все эти годы вертикали. Вертикаль придется начать демонтировать.
     Власти необходимость смены вектора политики понимают – не зря на прошлой неделе и Шувалов, и Кудрин заговорили об оживлении программы приватизации, фактически умершей с 2005 года, и даже о частичной продаже госдоли в «Роснефти». Пока речь идет только о прощупывании «белорусского» варианта приватизации – как бы сделать так, чтобы впарить инвесторам небольшие пакеты акций, сохранив эксклюзив в управлении за собой, и получить за это побольше денег. Однако со временем проблема будет поджимать все сильнее, и перспектива экономики без роста заставит власти задуматься о демонтаже выстроенной ими конструкции. Не задумаются – демонтировать эту конструкцию будут уже другие.

В повестке дня Госдумы вновь бюджет-2009

     Минфин отобрал деньги у ветеранов и регионов, отдав их банкам на «докапитализацию». Такие бюджетные изменения направлены против людей, заявили думские коммунисты. Дефицит бюджета вырос на 150 млрд руб.
     В минувшую пятницу «единороссовское» большинство Госдумы, исполняя распоряжение Кудрина, в шестой раз перекроило бюджет текущего года в пользу банкиров. Вот он, истинный приоритет для власти. А назойливые заверения верховных чинов о незыблемости социальных обязательств – не более чем фигура речи под объективы телекамер.
     Кощунственному секвестру подверглась статья по обеспечению жильем ветеранов Великой Отечественной войны. Вместо 35 млрд руб. Минфин оставил 25 млрд руб., заграбастав в свою бездонную кубышку 10 млрд руб. По подсчету зам. Кудрина Татьяны Нестеренко, в РФ осталось мало ветеранов, нуждающихся в жилье. «Контингент уходит», – парировала она, когда ее упрекнули за постыдное решение. Однако Минфин чересчур торопит события. Среди нас живет 680 тыс. ветеранов войны, почти половина из них нуждается в улучшении жилищных условий. Люди уповают на громогласное обещание правящего тандема обеспечить всех их добротным жильем и автотранспортом («Жигулями») к 65-летию Великой Победы. Но юбилейная дата все ближе, а президент и премьер, вместо того что бы спросить ответственных за выполнение задания, отдали все на откуп Минфину, позволив урезать самую святую из всех бюджетных программ – ветеранскую. За что вы, господа юристы, унижаете наших победителей?
     Не проходит практически ни одного думского заседания, чтобы депутаты фракции КПРФ не озвучивали обращения участников войны о том, что им отказывают местные чиновники в получении жилья. Начальство ссылается на закон, принятый в прошлом году грызловцами с подачи правительства, где записано, что жилье полагается только ставшим в очередь до 1 января 2005 года, а бесплатный автотранспорт («Жигули») – только тем, кто зарегистрировался до 1 марта 2005 года. Участники войны, которые не успели, не знали или не смогли записаться в указанные сроки, воспринимаются Минфином, правительством, «Единой Россией» как лишние люди.
     «Не трогайте ветеранские деньги, обеспечьте всех доживших до сегодняшних дней победителей жильем и автомобилями», – требовали коммунисты Николай Коломейцев, Виктор Коломейцев, Владимир Кашин, Тамара Плетнёва, Сергей Штогрин, Сергей Решульский. «Нет, – ответила Нестеренко, – только вставшие на учет… таково законодательное поле…» Коммунисты его назвали циничным. А Минфину оно в самый раз, позволяет экономить на простых людях и щедро одаривать банкиров.
     На ком еще Кудрин и К° сэкономили?
     На регионах, сократив на 31,4 млрд руб. субвенции бюджетам субъектов РФ. Всего за этот год, по расчетам депутата С.Штогрина, помощь регионам уменьшена на 55-60 млрд руб. Минфин оставил регионы на голодном пайке, лишив их возможности обеспечить социальные программы, зарплату бюджетникам, дотации инвалидам по оплате жилищно-коммунальных услуг, детские пособия, Федеральную целевую программу «Экономическое и социальное развитие Дальнего Востока и Забайкалья».
     Недавно С.Штогрин встретился с медиками одной из районных больниц города Советская Гавань Хабаровского края. Люди жаловались на постоянные задержки с выплатой зарплаты. На 10 сентября они еще не получили зар­плату за август. Отпускные им выдают по частям после отпуска, а компенсации за проезд к месту отдыха и лечения, которые им полагаются, как северянам, ждут годами. Так «исполняются» в стране социальные обязательства, о которых так много слов сказано с высоких трибун.
     А Минфин продолжает экономить. Конечно, не на себе, а на рядовых гражданах. Никого не спросясь, отменил в этом году индексацию зарплаты, хотя уровень инфляции, по официальным подсчетам, будет не ниже 12%. Но 9 млрд руб., которые закладывались для индексации, остаются в Минфине.
     Сэкономлено почти 28 млрд руб. за счет сокращения ассигнований на уплату налога на имущество организаций и на землю федеральных учреждений. Кому польза от этой экономии? Только Минфину. Не стране, не обществу, не научным организациям, чья материальная база может окончательно рухнуть, если им не компенсируют налоговые затраты. Не зря нобелевский лауреат Жорес Алфёров многократно вносил законопроекты об освобождении от налогов на имущество и землю НИИ, научные комплексы. Минфин не допустил принятия таких законов, пообещав платить дотации. Теперь же «экономит».
      По подразделу «Прикладные научные исследования в области ЖКХ, сбор, утилизация отходов и очистка сточных вод» ничего не расходовалось в январе-августе, записала Счетная палата. Всего на треть исполнены 9 бюджетных подразделов. Особое беспокойство вызывает подраздел «Жилищно-коммунальное хозяйства». Он исполнен всего на 47%. А экономить на нем нельзя, отмечает Счетная палата, жилфонд в стране интенсивно дряхлеет, чуть ли не каждый день приходит информация о рухнувших домах, взрывах газа, пожарах, гибели жильцов. Жилье, коммуникации должны ремонтироваться безотлагательно. Но Минфин «экономит», не задумываясь о последствиях.
     Федеральные целевые программы исполнены всего на 37%, программа «Предупреждение и борьба с социально значимыми заболеваниями» – всего на 8,4%. И Минфину это даже на руку. Он уже изъял «лишние» 7,6 млрд руб.
     Но не эти «копейки» занимают Минфин. Главное изменение, ради которого суетилась кудринская контора, – это 150 млрд руб. из бюджета на докапитализацию банков. На эту сумму будут выпущены облигации федерального займа (ОФЗ), чтобы, как пояснила Нестеренко, «создать финансовую возможность для обмена этих облигаций на привилегированные акции банковских кредитных организаций». Сотнями миллиардов оперирует Минфин, когда дело касается банков. Да еще потребовал от депутатов утвердить данные изменения в бюджет-2009 сразу в трех чтениях. Исполнили приказ Кудрина только «единороссы», за – 314. Другие думские фракции вместе с коммунистами проголосовали против безумного кромсания бюджета. Оксана Дмитриева попыталась найти смысл в задуманном Минфином «кругообороте денег в природе»: государство эмитирует облигации, их покупают банки, потом государство эти же деньги отдает банкам. «Но если у банков есть деньги для покупки облигаций федерального займа, то почему у них нет денег для своей собственной докапитализации? И каким образом эта мера улучшит ситуацию с кредитованием реальной экономики?» – допытывалась О.Дмитриева у представителей Минфина. С.Штогрин предложил «тщательно разобраться, насколько оправданно увеличение внутреннего госдолга в кризисной ситуации». Минфиновцы отмалчивались. На их стороне очень удобное законодательство, обеспеченное «Единой Россией».
     Счетная палата оценивает бюджетную политику Минфина как непрозрачную, с низкой исполнительской дисциплиной и нулевой эффективностью расходов. Да и какая может быть эффективность, если занижается финансирование таких инновационных программ, как развитие электронной компонентной базы, модернизация системы воздушных движений. И тут совершается ничем не объяснимый перерасход средств по программе атомной энергетики госкорпорации Росатом. Программа рассчитана на 2009-2015 годы с общей стоимостью 87,43 млрд руб. Но уже в этом году на нее выделено 80 млрд руб., из них 15 млрд руб. – на приобретение акций АОО «Атомредметзолото». «Решение неоднозначное, – заметил С.Штогрин. – Кто-нибудь объяснит, что это за встречный план по финансированию программы? Впереди еще 6 лет исполнения, а средства выделены почти в полном объеме?»
     Вызывает сомнение такая статья расходов, как 500 млн руб. – на перевозку внутренних войск по стране. «Для чего тратятся такие деньги? – удивлялся С.Штогрин. – Чтобы на Дальний Восток омоновцев перевозить и там демонстрации протеста давить?» Ответа нет.
     Еще 500 млн руб. – на утилизацию недоброкачественной продукции, которую где-то забраковали. Не многовато ли для показательных фейерверков с браконьерской рыбой или китайским ширпотребом на Черкизоне? Не лучше ли навести элементарный государственный порядок в делах торговых, производственных, общественных? Не забыли в Минфине и про чиновничество. На 274 млн руб. увеличены ассигнования на «функционирование президента РФ», 42,5 млн руб. добавлено законодательной власти. Так ли уж бедствуют в этих структурах?
     Пока Минфин «перебрасывает» деньги с одной статьи на другую, страна все больше погружается в сырьевую зависимость. Потому что в условиях кризиса растет финансовый дефицит, за январь-август он составил 1,2 трлн руб., это 4,8% ВВП. Кредиты для реального сектора экономики не стали доступнее. Стагнация производства, отсутствие налоговых поступлений привязывают бюджет к единственному источнику доходов – экспортно-сырьевому.
     Понятно, что это заколдованный круг, по которому ходит почти 20 последних лет наша экономика. Вывод напрашивается один: экономическая и бюджетная политика Минфина не меняется, она нацелена на то, чтобы собрать как можно больше денег в федеральный центр. Финансирует в первую очередь не то, что нужно государству, а то, что «ближе к телу» – банки, Атомредметаллзолото, другие компании, близкие к руководству, сытно «кормит» раздувшееся чиновничество… А тем, как будет жить страна, Минфин во главе с Кудриным не озабочивается. Здесь он не подотчетен.

Банк России зарабатывает на разнице валютных курсов

     Спустя четыре месяца Центральный банк вышел на валютный рынок с масштабными интервенциями в пользу американской валюты. По оценке участников торгов, вчера Банк России выкупил около $2 млрд, удержав курс бивалютной корзины на уровне 36,3 руб. При этом курс доллара вырос до 30,16 руб./$, тогда как курс евро опустился почти на 20 коп., до 43,9 руб./€. В ближайшие дни нагрузка на ЦБ будет только возрастать, считают эксперты. Однако Банк России не останется внакладе: в первой половине года он продавал доллары по 31-36 руб., а теперь, покупая валюту на уровне 30 руб., он получает многомиллиардную прибыль.
     Вчера при снижении стоимости бивалютной корзины ниже отметки 36,4 руб. Банк России вмешался в торги на валютном рынке. По словам дилеров, на фоне активных продаж валюты Центробанк во вторник трижды изменял котировки своей заявки на покупку (бид) – с 36,4 руб. до 36,3 руб. В результате общий объем торгов долларами с поставкой «завтра» вчера составил $5,4 млрд, что почти в два раза превышает средний дневной объем торгов в предыдущие две недели. По оценкам начальника отдела конверсионных операций ING Wholesale banking Алексея Боричева, ЦБ выкупил около $2 млрд. «Около $700 млн ЦБ купил на уровне 36,4 руб. по бивалютной корзине, более $1 млрд на 5 коп. ниже, на уровне 36,3 руб. он приобрел $300 млн»,– добавляет начальник управления операциями на денежном и товарном рынке Промсвязьбанка Кирилл Гришанов. Это соответствовало курсу доллара 30,05-30,15 руб./$. Последний раз столь же активно ЦБ выкупал валюту в мае этого года. Тогда за месяц ЦБ выкупил более $18,5 млрд. В период контролируемой девальвации рубля в ноябре-январе объем интервенций ЦБ превысил $120 млрд. Однако в те месяцы Банк России продавал валюту, препятствуя резкому росту курса доллара.
     В ЦБ подтверждают факт проведения валютных интервенций. По словам первого зампреда ЦБ РФ Алексея Улюкаева, только в начале вчерашнего дня было выкуплено более $1 млрд. По итогам торгов на ММВБ курс бивалютной корзины снизился на 12 коп., до отметки 36,282 руб.– минимального значения с 15 января этого года. По итогам торгов на ММВБ курс доллара вырос на 7 коп., до 30,16 руб./$. При этом курс евро опустился почти на 20 коп., до 43,9 руб./€.
     Вчера участники валютных торгов фактически тестировали на прочность промежуточный уровень поддержки ЦБ. «С самого утра участники торгов начали тестировать уровень 36,4 руб. по корзине»,– отмечает Алексей Боричев. На этом уровне ЦБ выходил на рынок в предыдущие дни, однако его участие было ограниченным. В мае глава ЦБ Сергей Игнатьев определял нижний предел по стоимости бивалютной корзины в 26 руб. Исходя из нынешнего соотношения доллара и евро ($1,45 за €1), это соответствует курсу доллара на российском рынке в 22 руб./$.
     Министр финансов Алексей Кудрин заверил вчера, что серьезных рисков девальвации рубля в настоящий момент нет, а искусственная девальвация была бы неправильной. «Если мы будем придерживаться цены на нефть в следующем и последующие годы на уровне не ниже $58 за баррель, то будет положительный платежный баланс, и серьезных девальвационных рисков нет»,– заявил министр. Вчера котировки нефти Urals составляли $64 за баррель.
     Интервенции ЦБ поддержали игру спекулянтов. По словам Кирилла Гришанова, ряд участников рынка на прошлой неделе открывали длинные позиции по доллару, ожидая его укрепления. «Некоторые банки, вместо того чтобы продавать клиентскую валюту, откупали ее на себя в расчете на укрепление доллара, а когда курс упал до минимумов, многие из них начали продавать валюту»,– подчеркивает эксперт. Другие участники торгов воспользовались возможностью заработать. «После того как был пробит уровень в 36,4 руб. по корзине, ЦБ отошел ниже, дав тем самым возможность спекулянтам заработать на этом движении»,– отмечает Алексей Боричев. На продаже и последующей покупке $100 млн вчера можно было заработать более $150 тыс.
     Участники торгов не исключают, что в ближайшие дни возрастут как объемы торгов, так и интервенции Банка России. «До последнего времени основными продавцами валюты выступали российские участники,– отмечает Алексей Боричев.– И если присутствие ЦБ на рынке станет нормой, то можно ожидать роста предложения валюты со стороны иностранных инвесторов, а тогда объем торгов вырастет до уровней прошлого года, $7-10 млрд в день». Главный экономист Альфа-банка Наталья Орлова не сомневается, что ЦБ будет активно присутствовать на рынке. «При ценах на нефть около $70 за баррель и дефиците бюджета в 8% ВВП равновесный курс доллара должен быть около 30 руб./$,– отмечает аналитик.– В более низком курсе ЦБ не заинтересован и будет противостоять укреплению рубля».
     ЦБ остается в выигрыше от участия в валютных торгах – он увеличивает золотовалютные резервы, зарабатывая на разнице курсов покупки и продажи валюты. Если учесть, что в июле этого года ЦБ продал соизмеримый объем долларов по 32,5 руб., то выигрыш от вчерашних интервенций составит почти 5 млрд руб. А учитывая масштабные продажи валюты в начале года по 31-36 руб., выкуп по сегодняшнему курсу доллара принесет ЦБ дополнительную многомиллиардную прибыль, отмечают эксперты.

Путин призвал министерства начать жесткую экономию с себя. Но начали с Медведева

     Завтра правительство внесет в Госдуму проект бюджета на 2010 год. Он впервые за много лет сознательно планируется как дефицитный (текущий финансовый план, который многократно переписывался по ходу исполнения, не в счет). Официальная риторика соответствует моменту. На заседании правительства премьер-министр Владимир Путин призвал все министерства и ведомства разработать систему жесткой экономии расходов и при этом начать с себя.
     Начали, однако, с Дмитрия Медведева. Подраздел «Функционирование президента Российской Федерации» пострадал больше, чем любая другая бюджетная статья. Его финансирование согласно проекту бюджета будет урезано на 3,8 млрд руб., или на 36,3%. Из проекта бюджета не очевидно, во что нам обходится содержание премьера, однако траты на правительство в целом тоже сократятся – на 28,3%. По сравнению с 2009 годом недополучат денег таможенники, сотрудники избиркомов, пограничники, прокуроры, органы юстиции и госнаркоконтроля. Зато органы внутренних дел, дипломаты, система исполнения наказаний, ФСБ, ФСО и ряд других ведомств, несмотря на кризис, получат увеличенное финансирование.
     Не нам, впрочем, делить это лоскутное одеяло. Тут важна интегральная цифра. Ее озвучил министр финансов Алексей Кудрин: расходы на госуправление сократятся на «беспрецедентную» величину – 20%. Если бы Алексей Леонидович уточнил сумму в рублях, мы бы узнали точно, во что нам обходятся услуги госуправляющих. Но пока эта сумма разбита по нескольким крупным разделам бюджета, богатым на подразделы. Например, президент у нас проходит в числе «общих государственных вопросов», МВД – в «национальной безопасности», а Минобороны – «в национальной обороне». Причем в каждом из крупных разделов есть пункт «другие вопросы в области…» Например, финансирование «других общегосударственных вопросов» в следующем году, несмотря на кризис, вырастет на 75,5% – до 261 млрд руб. Такая формулировка подойдет для чего угодно.
     Конкретный пример. В следующем году правительство планирует потратить на поддержку отечественного автопрома 30 млрд руб. Две трети этой суммы уйдет на закупку автомобилей для государственных нужд. А теперь подумаем, на что отнести траты: на «другие вопросы в области национальной экономики», «другие общегосударственные вопросы» или, быть может, на ведомственные статьи, если реципиентом новеньких авто станет, к примеру, МВД (они на днях объявили тендер на закупку машин на 2 млрд руб., правда, не факт, что отечественных).
     Или, скажем, в этом году на замену «хрустальных подвесок к люстрам с металлическими креплениями» в здании Государственной думы планировалось потратить более 2 миллионов рублей, но пресс-секретарь Управления делами президента РФ Виктор Хреков заверил общественность, что итоговая цифра окажется меньше: заменят не все подвески, да и металл найдут подешевле. То есть идея обновить интерьер хотя бы после кризиса вообще не берется в расчет.
     Словом, на контроль нужно ставить не только и не столько общий объем бюджетных трат на нужды того или иного ведомства, сколько их эффективность. Нужен некий внешний аудит, желательно публичный.
     Работает же, в конце концов, продавленный молитвами главы ФАС Игоря Артемьева сайт zakupki.gov.ru, на котором все (ну или почти все) органы государственной власти с некоторых пор обязаны публиковать информацию о тендерах, проводимых для удовлетворения их насущных потребностей. Только благодаря этому ресурсу вся страна узнала, что некоторые чиновники заказывают для себя эксклюзивные автомобили или кровати с сусальным золотом и шелковыми балдахинами. И только благодаря поднявшейся шумихе часть этих лотов была аннулирована.
     В общем, у меня конкретное предложение. Помимо понятия «нецелевое использование бюджетных средств» нужно закрепить во всех возможных юридических деталях понятие «неэффективное использование». Далее, наделить органы государственной власти, политические партии, а также общественные движения правом заявлять об известных им фактах неэффективной траты денег (аналогичный механизм уже создается в рамках борьбы с коррупцией). И, наконец, ввести дисциплинарную (от выговора до увольнения и дисквалификации) ответственность за неэффективное использование бюджетных средств.
     Может быть, это не идеальный механизм контроля, но сегодня не существует и его (что-то может проверить Счетная палата, но ее выводы, если речь не идет о нарушении закона, будут иметь рекомендательный характер). Если же любые операции чиновников с бюджетными средствами будут поставлены под межведомственный и общественный контроль, то их расходы сократятся естественным образом и, полагаю, больше, чем на 20%.
     Пока же мы вынуждены считать подвески в Госдуме и гадать, какому ведомству и за какие прегрешения достанется в нагрузку парк отечественных автомобилей. А параметры бюджета остаются «общегосударственным вопросом», ответ на который был и остается загадкой даже для большинства парламентариев, которые, напомним, по Конституции голосуют за или против принятия бюджета.

От борьбы с кризисом государство в будущем году переходит к битве за высокие пенсии

     Сегодня на рассмотрение Госдумы должен поступить окончательно одобренный правительством проект бюджета страны на будущий год. В отличие от ныне действующего, уточненного главного финансового документа России, нацеленного на борьбу с кризисом, бюджет-2010 призван решать в основном социальные задачи. Принятие его, скорее всего, не будет легким. С одной стороны, депутаты понимают: население поджимает кризис, и ему неплохо бы помочь. Однако с другой – они опасаются, что при этом бюджет утратит роль стимулятора модернизации отечественной экономики. А это значит, что из кризиса мы рискуем выйти все той же глубоко зависимой от мировых цен сырьевой державой.
     Основные параметры федерального бюджета-2010 выглядят так: доходы составят 6,95 трлн. руб., а расходы 9,886 трлн. Дефицит – 3 трлн. руб., или 6,8% ВВП. Расходная часть лишь на 100 млрд. выше уровня нынешнего года. Но при этом действующий бюджет имеет яркий антикризисный акцент, и потому 1,6 трлн. его расходов приходятся исключительно на поддержание отечественной экономики. Масштабы антикризисных трат на будущий год несопоставимы с нынешними. На всякий случай зарезервировано 250 млрд. руб. на докапитализацию банковской системы, если ей это потребуется, плюс оперативный резерв правительства в 70 млрд., а также средства на предоставление госгарантий по кредитам и поддержку экспорта.
     Однако, несмотря на столь существенную экономию на борьбе с кризисом, уровень бюджетных расходов по многим направлениям не только не вырастет, но и сократится. Из основных статей расхода в плюсе на 5% оборона (1,25 трлн. руб.), национальная безопасность (1,056 трлн.) и правоохранительная деятельность. На образование потратят 397,5 млрд. (примерно на 2 млрд. руб. больше, чем в этом году), на здравоохранение, физкультуру и спорт – 330,3 млрд. руб. (меньше на 5 млрд.), культуру – 107 млрд. руб. (на 2 млрд. меньше). На 11,1% сократятся расходы на федеральные целевые программы и инвестиции. Зато небывало возрастут расходы на пенсионное обеспечение, которые в общей сложности оцениваются в 2 трлн. руб.
     Член комитета Госдумы по бюджету и налогам Оксана Дмитриева оценивает бюджет-2010 как бюджет застоя. «С ним мы выйдем из кризиса еще более сырьевой страной, чем туда вошли, – заметила она «НИ». – До кризиса, хотя нефтяные деньги и вкладывались в стабилизационный фонд, бюджетные расходы все равно росли, а здесь они сокращаются по сравнению с прошлым – и на здравоохранение, и на науку, и дорожные инвестиции, и жилищное строительство. А если учесть, что инфляция за два года составляет около 25%, то сокращение по сравнению с докризисным 2008-м очень значительное». По словам депутата, такой бюджет – это искусственный блокатор роста экономики, который говорит о том, что в России на рыночных условиях расти может только сырьевой сектор за счет роста цен на нефть.
     А вот председатель думского комитета по экономической политике и предпринимательству Евгений Федоров считает, что отрасли сами должны зарабатывать деньги на свою модернизацию и не рассчитывать на бюджет. «Когда экономика просит у вас деньги, это не экономика, это собес. Она сама должна давать деньги, включая, кстати, и науку, инновации. Не просто теоретические знания, а деньги – создавать рабочие места, платить зарплаты, отчислять налоги. И если все правильно организовано, это так и происходит, потому что все отрасли, в том числе и научные – высокоприбыльные», – сообщил он «НИ».
     По словам депутата, в новом бюджете действительно снижены расходы на поддержку экономики, но при этом ставка делается на изменение правил: «В бюджете заложены инструменты изменения типа российской экономики, например, инструменты госгарантий – 300 млрд. руб., поддержка малого бизнеса – двадцатикратное увеличение по сравнению с 2008 годом, и многие другие вещи, которые позволят сформироваться российской экономике уже посткризисного, нового типа». Главный же ориентир следующего года, по словам г-на Федорова, – социальный сектор. «Практически весь бюджет уходит на социальные расходы. 2 трлн. – это одни только пенсии, никогда раньше таких расходов не было. По сути, это бюджет защиты граждан РФ в условиях кризиса. Государство спасает людей. На них оно денег не жалеет и увеличивает расходы просто многократно», – подчеркнул он.
     Ведущий эксперт Экономической экспертной группы Елена Лебединская отмечает, что бюджет следующего года в некоторой степени сохранил антикризисный настрой, только деньги пойдут не на помощь предприятиям, а на помощь населению. «Это попытка стимулирования внутреннего спроса, – рассказала она «НИ». – Однако сильная социальная направленность дается нам ценой того, что мы не увеличиваем расходы на те же госинвестиции. Этот бюджет нельзя назвать модернизационным, уровень расходов по этому направлению не очень высок». При этом, по словам эксперта, для экономики важно не только увеличение инвестиций, а их лучшее использование, это и есть наша главная бюджетная проблема последних лет. «Формально в бюджете все хорошо прописано – и про то, что мы будем не увеличивать расходы, а повышать их эффективность, тоже сказано. Хорошо бы теперь перейти от слов к делу».
     Власти уверяют, что они не хотели бы полностью отказываться от идеи государственного стимулирования инновационной деятельности. Премьер Владимир Путин, говоря о новом бюджете, на днях подчеркнул: «Будет продолжено выполнение программ развития инфраструктуры, создание инновационных производств. В целом по данному направлению предусматриваются средства в объеме 1,6 трлн. руб. В том числе 300 млрд. – на развитие автомобильных дорог и порядка 240 млрд. – на программы поддержки высокотехнологичных отраслей производства». «Нет там 240 млрд., – не соглашается Оксана Дмитриева. – Часть этих средств – вложения в уставные фонды, и совершенно непонятно, куда они пойдут. Мы оцениваем, что реально на высокотехнологичные отрасли направлено порядка 140 млрд. Столько же, сколько на Олимпиаду».
     Одна из главный проблем – бюджетный дефицит. Чтобы хоть как-то его сократить, власти идут на не самые популярные меры, повышая со следующего года вдвое транспортный налог, а также акцизы на пиво и сигареты. Тем не менее превышение расходов над доходами составит 3 трлн. руб., или 6,8% ВВП. Эту дыру придется закрывать. Для этого власти планируют, во-первых, потратить без остатка весь резервный фонд, во-вторых, взять 413,5 млрд. руб. из фонда национального благосостояния и, в-третьих, занять. По словам главы Минфина Алексея Кудрина, в 2010 году из-за рубежа планируется привлечь порядка 600 млрд. руб. Это означает, что 2011 год мы будем встречать без резервов, но с долгами.
     Впрочем, власти это, похоже, не пугает. Они, судя по всему, рассчитывают на скорое окончание кризиса и быстрое возвращение к временам благоденствия. Об этом свидетельствует новый прогноз социально-экономического развития РФ на среднесрочную перспективу, который предполагает рост ВВП в 2010 году на 1,6%, в 2011 году – на 3%, в 2012 году – на 4%. При этом в правительстве называются уже и большие цифры – 5-6% роста в 2012 году. Не стоит также забывать, что в бюджете-2010 заложена стоимость нефти в 58 долларов за баррель, хотя даже самые осторожные прогнозы МВФ обещают нам 73-74 доллара. Это дополнительно 1 трлн. доходов, которые, как заявил премьер, целиком пойдут на погашение дефицита бюджета.
     На прошлой неделе правительство одобрило проект основных направлений денежно-кредитной политики на 2010-2012 годы. Главная цель – снижение инфляции до 9-10% в 2010 году и до 5-7% в 2012-м. Оксана Дмитриева считает, что это стало приоритетом и бюджета-2010, с чем она лично не согласна. «Борьба с инфляцией в момент выхода из кризиса – неудачная идея. Она может иметь право на существование, но в виде ограничения тарифов естественных монополий и демонополизации, – считает эксперт. – А по классической схеме экономики, при выходе из кризиса, экономическом росте и росте инвестиций у вас может быть повышение инфляции. Это нормально. А вот дефляция, напротив, идет в период спада».

Ставка рефинансирования ЦБ снижается, но банки этого не замечают

     Совет директоров Банка России принял решение о снижении с сегодняшнего дня ставки рефинансирования на 0,5 процентных пункта – с 10,5 до 10% годовых. Одновременно уменьшатся и ставки по операциям, которые проводит ЦБ, – на 0,25-0,75 процентного пункта. Все это, по идее, должно отразиться на ставках по кредитам, которые банки выдают предприятиям и потребителям, – они ведь с начала кризиса взлетели на недоступные для большинства заемщиков высоты. Однако, по мнению аналитиков, в ближайшее время кредиты не подешевеют, даже если ставка рефинансирования ЦБ будет понижена до нуля.
     Теоретически ставка рефинансирования – важнейший и действенный инструмент денежно-кредитного регулирования, с помощью которого ЦБ воздействует на ставки межбанковского рынка. От нее напрямую зависят проценты, которые, с одной стороны, банки платят по депозитам юридических и физических лиц и которые, с другой стороны, эти лица выплачивают кредитным организациям, когда берут у них займы. Чем выше ставка ЦБ, тем дороже деньги, на радость вкладчикам и на горе заемщикам. Чем она ниже, тем лучше должно быть настроение у тех, кто собрался в банк за кредитом, и тем хуже – у тех, кто намеревается положить заработанное на счет.
     Нынешнее изменение ставки рефинансирования ЦБ РФ – седьмое по счету в этом году. При этом каждый раз она пусть медленно, но зато верно снижается. С 1 декабря прошлого года, когда ставка составляла 13%, она на сегодня снизилась на 3. По идее, нечто подобное должно происходить и с кредитными ставками банков. Не то же самое, процент в процент, но вектор движения просто обязан быть одинаковым. Не тут-то было.
     Напомним, что ставки по кредитам в российских банках подскочили в конце 2008 года из-за финансового кризиса, которого тогда все панически боялись. Некоторые эксперты предрекали даже крах отечественной банковской системы. Однако и на сегодняшний день мы имеем весьма унылую для большинства заемщиков ситуацию. Средняя процентная ставка по потребительскому кредиту в рублях составляет сейчас примерно 30% и около 20% – в долларах. Желающим купить новую машину предлагают автокредиты в среднем под 20-30% в рублях. Что касается ипотеки, то за рублевый кредит на готовое жилье тоже просят до 20% в год. На днях один московский банк объявил о том, что готов довольствоваться 10% годовых по ипотеке. Однако участники рынка едва ли не в один голос заявили, что выдавать займы под такой процент – все равно что работать себе в убыток, и коллег в этом начинании большинство из них никак не поддерживают. Соответственно это лишь исключение из общего правила: кредиты остаются слишком высокими.
     Директор Банковского института Василий Солодков объясняет такую парадоксальную, на наш взгляд, ситуацию ростом цен и существующими рисками. «Ставка по кредиту у нас зависит от двух параметров, – рассказал «НИ» специалист. – Во-первых, это инфляция. Если Банк России считает, что она снижается, то вполне возможно, что банки этого просто не видят. Второй параметр – это уровень рисков, который есть при кредитовании того же самого реального сектора. Этот уровень остается в стране достаточно высоким, поэтому снижения ставок и не происходит».
     Ведущий эксперт Центра развития Дмитрий Мирошниченко считает, что ЦБ может снижать ставку хоть до нуля, но это слабо отразится на кредитах. «Риски российской экономики по-прежнему очень высоки, и тенденции к их снижению не видно, – пояснил «НИ» аналитик. – Поэтому кредитные ставки и держатся в районе 20%». Он полагает, что представители Банка России прекрасно знают о сложившейся ситуации и на подобные шаги идут в связи с тем, что у нас немного снижается инфляция. С другой стороны, по его словам, понижение ставки в некотором смысле оказывает негативное воздействие на нашу экономику. «В связи с тем что ставка рефинансирования снижается, а ставки по кредитам нет, увеличивается налоговая нагрузка на предприятия, – утверждает г-н Мирошниченко. – Они вынуждены больше платить налогов».
     Отметим, что буквально на днях в Госдуму был внесен законопроект о запрете на изменение банками процентных ставок по выданным кредитам в одностороннем порядке. По мнению экспертов, если документ будет принят, это приведет к еще большему удорожанию займов.

Когда гражданин может официально объявить себя банкротом

     Кризис хоть и начинает ослабевать, но закончится явно не завтра. Его неприятные последствия – все больше граждан могут оказаться неплатежеспособными. Сегодня многие реально столкнулись с сокращением своих доходов. При этом, как утверждает статистика, около 26 процентов российских семей имеют многотысячные кредиты, которые нужно отдавать.
     Для тех, кто не в состоянии расплатиться по долгам, в ближайшее время может появиться возможность пойти в суд за защитой от кредиторов и потребовать признать себя банкротом. Такой законопроект сейчас находится в минюсте.
     Это был многострадальный документ, но очень важный. Первый вариант законопроекта минэкономразвития разработало еще весной прошлого года. А сам проект появился в 2006 году. Весной 2008 года министерство внесло его в правительство. Проект вызвал замечания. Поначалу предлагалось начинать процедуру банкротства гражданина с задолженности от 100 тысяч рублей. Потом сумма упала до 50 тысяч.
     Почему документ так важен? Сегодня человек, который вдруг потерял работу и не может рассчитаться с кредиторами, оказывается в безвыходной ситуации. Процедура суда и следом визита к нему пристава теперь быстрая и отработана в деталях. По статистике на середину лета по всей России приставы должны были взыскать с граждан только в пользу разных кредитных организаций около 154 миллиардов рублей. А по данным самой Федеральной службы судебных приставов, они за это время смогли собрать всего чуть больше 7 миллиардов рублей. Всего, по статистике, в настоящее время непогашенные долги перед банками есть приблизительно у трети россиян.
     Если законопроект о неплатежеспособности пройдет все положенные ступени, то процедура банкротства будет выглядеть примерно так.
     Человек идет в арбитражный суд, если не погашенная в течение полугода задолженность оказалась больше 50 000 рублей. Кстати, о банкротстве может заявить не только сам должник, но и его кредитор, а также налоговая инспекция.
     Суд, получив такое заявление, сможет наложить мораторий на взыскание с гражданина долгов. Интересный момент – процедура эта для банкрота не будет бесплатной. Чтобы попросить признать себя неплатежеспособным, должник обязан доказать суду, что у него все-таки есть деньги два месяца платить за работу арбитражного управляющего и на расплату за публикацию информации об открытии производства.
     Суд может принять несколько вариантов решений. Может реструктуризировать долг на пять лет. А может погасить его через конкурсное производство, если признал человека банкротом. Но сначала суд должен будет ввести в отношении гражданина процедуру наблюдения в течение трех месяцев. За это время человек получит возможность обговорить с кредиторами план реструктуризации долгов.
     План может предусматривать полную либо частичную выплату долгов, если на это, конечно, согласятся кредиторы. В случае если реструктуризация по каким-либо причинам не получится, суд признает гражданина банкротом и назначит конкурсного управляющего, который будет собирать имущество гражданина в конкурсную массу, организовывать его продажу и рассчитываться с кредиторами.
     Но вот заявить, что банкрот после суда будет свободен вообще от всех на свете долгов, нельзя. Корректнее сказать, что человека освободят от большинства долгов. Так, придется гражданину, даже официально признанному банкротом, возмещать вред, причиненный чьей-то жизни или здоровью. Обязательно выплачивается моральный долг. И всегда платятся и будут платиться алименты.
     Кстати, назвать себя банкротом можно будет только один раз в пять лет. Если до истечения этого срока гражданина признают неплатежеспособным по иску кредитора, то в этом случае будет возбуждено обычное исполнительное производство вплоть до полной выплаты долга. Не будет считаться долг погашенным, и если суд решит, что банкротство было липовым, или если всплывет, что гражданин специально пытался избавиться от своего имущества, чтобы стать банкротом.
     Если так сложилось, что реструктуризация не получается, то по проекту закона будет распродаваться имущество должника. Но с оговорками. Не тронут единственное жилье и земельный участок, если только они не заложены по ипотеке. А еще оставят деньги, но не больше 25 тысяч рублей. Никто не заберет одежду. Не тронут и профессиональное оборудование. Это значит, у портнихи не возьмут швейную машинку, а у таксиста – автомобиль. А вот с предметами роскоши придется расстаться.
     В первую очередь поправки позволят реструктурировать долг тем, у кого есть имущество, и оно дороже долга. А вот если же банк выдал большой кредит не глядя человеку, у которого ничего нет и не было, то это прокол банка, и такому бедолаге могут просто списать долг.
     Еще в конце прошлого года глава Высшего арбитражного суда Антон Иванов говорил о том, что надо побыстрее принять закон о личном банкротстве. По его словам, система банкротства дает гражданину куда больше гарантий, чем обычная система исполнительного производства. Иванов утверждал, что закон защитит человека от ситуации, когда у него могут забрать последнее, как это может быть в случае исполнительного производства.
     Кстати, этот же закон будет защищать и кредиторов тоже – человек не сможет безнаказанно брать кредит и не отдавать его. Решение о признании гражданина банкротом суд будет решать в индивидуальном порядке, оценивая личные качества человека и обстоятельства его тяжелого положения.
     Поправки, позволяющие признать россиянина неплатежеспособным, были разработаны минэкономразвития больше года назад, но не были согласованы и в Думу тогда не попали. Против списания долгов были главные кредиторы – банки.
     Теперь ситуация изменилась, и законопроект, что называется, «двинулся». И это очень кстати, потому как специалисты Центробанка прогнозируют рост долгов к концу года, когда, по оценке некоторых экономистов, доля таких просроченных платежей может достичь 20 процентов.

Инвесторам рассказали, куда они могут вложить деньги

     Рисков девальвации рубля нет, инфляция будет снижаться, российская экономика прошла нижнюю точку падения, но в 2010 году власти продолжат антикризисные меры по поддержке экономики.
     Такие сигналы послали вчера иностранным инвесторам вице-премьер, глава минфина Алексей Кудрин и первый зампредседателя Центробанка Алексей Улюкаев на форуме «Россия зовет». А глава минэкономразвития Эльвира Набиуллина рассказала, какие уроки мы извлекли из кризиса.
     В чем Кудрин и Улюкаев сошлись безоговорочно, так это в своих оценках по сбалансированному и объективно сложившемуся на рынке курсу рубля.
     При этом, заверили они, российские денежные власти не вынашивают планов искусственно снижать курс рубля. Иностранцы напрямую задали вопрос о возможной девальвации, которую российские эксперты активно обсуждали летом этого года, для поддержания конкурентоспособности экономики. Но такой шаг приведет к другим проблемам, в том числе и росту инфляции, предупредил глава минфина. На форуме сообщили и другие хорошие новости. Именно в этот день совет директоров ЦБ преподнес сюрприз и принял решение об очередном снижении ставки рефинансирования на 0,5 процента – до 10 процентов, рассказал Кудрин. А Улюкаев позже добавил, что это – самый низкий уровень ставки с 2007 года.
     В этот же день на российском рынке наблюдалось такое большое предложение валюты, что ЦБ купил с утра более 1 миллиарда долларов, рассказал первый зампредседателя Банка России. Такого, отметил он, не было давно. «Может быть, это ваши деньги? Спасибо», – поблагодарил Улюкаев участников форума. Но тут же заметил, что на валютный рынок ЦБ теперь выходит главным образом для сглаживания слишком резких колебаний курсов. А согласно одобренным вчера основным направлениям денежно-кредитной политики намерен к концу трехлетки перейти к свободному плаванию рубля.
     Отток капитала, с которым страна столкнулась в конце прошлого года, похоже, прекратился. Во втором квартале приток частного капитала в Россию составил уже 7,2 миллиарда долларов, подсчитал Кудрин. Ежеквартальный объем прямых иностранных инвестиций сохраняется на уровне 8-9 миллиардов долларов. Это, считает глава минфина, хорошая планка, чтобы вернуться к докризисному уровню.
     Надо, впрочем, заметить, что относительно завершения кризиса Кудрин высказывался с традиционной осторожностью. Риск «второго дна» не является неизбежным. Однако кризис, не стал скрывать глава минфина, еще будет нас беспокоить. В России он считает главными рисками высокую инфляцию, ситуацию в реальном секторе и необходимость «расчистки» банковских балансов. Не спешит глава минфина и прежде времени радоваться росту цен на нефть. Объем спекулятивных сделок с нефтью в ближайшее время будет ограничен – такое решение намерены принять регуляторы в США и Европе, предупредил Кудрин. Это повлияет и на цены.
     Что же касается поддержки экономики, то хотя в мире и обсуждают планы по сворачиванию антикризисных мер, пока это делать рано. В следующем году, рассказал глава минфина, поддержка приоритетных секторов экономики будет сохраняться на прежнем уровне. В проекте бюджета на 2010 год планируется выделить 7,7 миллиарда долларов на строительство дорог, 4,4 миллиарда долларов – на поддержку строительства жилья и стимулирование ипотеки, 3,2 миллиарда долларов – на сельское хозяйство, 4,1 миллиарда долларов – на программы в высокотехнологичных отраслях. А для поддержки банков в казне будет зарезервировано 210 миллиардов рублей.
     Впрочем, надеется Улюкаев, правом прибегнуть к господдержке за счет участия в капитале захотят воспользоваться не все банки. Норматив достаточности капитала в среднем составляет сейчас 19 процентов, тогда как по международным стандартам он не должен опускаться ниже 8 процентов. Прекратилось бегство средств населения из банков на валютный рынок. Депозиты с начала года приросли на 14 процентов, то есть практически вышли на прежний уровень. Замедлились темпы роста «плохих» долгов. А сейчас, по подсчетам Улюкаева, кредитные организации располагают примерно 800 миллионами рублей свободной ликвидности.
     При этом, по мнению Улюкаева, если во всех странах стратегия выхода из кризиса должна сопровождаться сокращением бюджетного дефицита и параллельным повышением ставок рефинансирования, то в России есть все основания, чтобы продолжить снижение ставок. Он, правда, заметил, что никаких обязанностей по срокам и размеру снижения ЦБ на себя все-таки не берет. Но прогнозировал дальнейшее снижение инфляции, что даст шанс снизить стоимость денег. С октября, рассчитывает Улюкаев, инфляция будет меньше 11 процентов, что ниже официального прогноза и уровня годичной давности. В будущем риски увеличения роста цен также невелики, предполагает Улюкаев. В то же время, ориентируясь на снижение ставки, ЦБ рассчитывает подогреть кредитный рынок и дать дополнительный стимул экономике.
     В свою очередь глава минэкономразвития Эльвира Набиуллина тоже подчеркнула, что оценка нынешней экономической ситуации в России должна содержать сдержанный оптимизм, поскольку факторы оживления связаны с экспортом. А внутренний спрос пока находится в состоянии стагнации. Сейчас, полагает она, мы восстанавливаемся в докризисном формате. То есть первую скрипку играет сырьевая экономика. Стратегия выхода из кризиса, по ее мнению, должна быть направлена на отход от моноэкспорта, а не только на выход из пакета антикризисных мер. Действовать, считает министр, надо в двух направлениях. Первое направление – это поддержка роста ВВП. Здесь ставка будет делаться на внутренний спрос, который должен поддерживаться собственным производством. В этой части Набиуллина выделила несколько направлений – инфраструктура, жилье и производство потребительских товаров. Второе направление – поддержка развития. Это всё, что связано с новыми технологиями: например, связь, космос, авиация, фармацевтика. Именно сочетание поддержки роста и развития позволит нам создать модернизационную модель обновления экономики. А обращаясь непосредственно к инвесторам, она заметила, что российский рынок очень емкий, есть высокий потенциал для роста потребления. Также инвесторы должны обратить внимание на инфраструктурные проекты. Один из уроков, которые мы извлекли из кризиса: бизнес надо если не любить, то хотя бы не мешать ему работать, считает министр. И еще пришло четкое понимание, что национальная финансовая система России недостаточно сильна, именно поэтому она не смогла противостоять возникшим проблемам, произошло большое кредитное сжатие. Ну а самый главный урок, резюмировала Набиуллина, в том, что мы не должны впадать в иллюзию, будто конкурентоспособность российской экономики заключается только в сырьевых ресурсах.

Владимир Путин рассказал о будущем российской экономики

     Падение российской экономики в 2009 году составит 8 процентов, а инфляция достигнет почти 11 процентов.
     Такими макроэкономическими показателями делился вчера премьер-министр Владимир Путин, выступая на инвестиционном форуме «Россия зовет», организованном «ВТБ Капитал».
     «Мы считали в середине года, в начале года, что это падение будет 8,5 процента. Но, думаю, к концу года мы увидим, что оно будет не больше 8 процентов, а может быть, даже чуть ниже», – сказал глава правительства. Путин уверен, что эти потери необходимо отыграть в ближайшие годы. Причем, говорил премьер, властям важна не столько скорость восстановления, сколько его качество. «Подъем должен происходить на принципиально новой основе, с опорой на новые факторы роста», – пояснил Путин, очевидно, подразумевая инновации.
     Среди главных опасностей – высокая инфляция. Чиновники прогнозировали 12 процентов, выйдет – 11 процентов. По мнению Путина, этот показатель вполне может снизиться в 2010 году до 10 процентов, в 2011 году – до 8 процентов, в 2012 году – до 5-7 процентов.
     Впервые за последние десять лет федеральный бюджет в 2009 году будет дефицитным, также сообщил Путин. «Мы видим угрозу, но не считаем ее фатальной», – сказал премьер. Впрочем, у правительства есть источники для латания бюджетных дыр, в частности с помощью расходования Резервного фонда. «Кроме того, уже с будущего года мы намерены неуклонно сокращать дефицит, в том числе направляя на эти цели возможные дополнительные доходы бюджета, чтобы уже к 2012 году попытаться выйти на дефицит не более трех процентов ВВП», – заверил глава Белого дома.
     Кстати, премьер заметил первые признаки выздоровления отечественной экономики, приписав их к следствиям антикризисных мер правительства. «Все это внушает сдержанный оптимизм», – сказал Путин, добавив, что принятые в Питсбурге «большой двадцаткой» решения создадут условия для выхода из кризиса. Впрочем, сворачивать антикризисную программу рано, вопреки советам «наших коллег в некоторых странах». «Возникли серьезные проблемы, в частности это автопром, для нас машиностроение в целом, жилищное строительство, ряд других отраслей. Многие предприятия из этих секторов нуждаются в серьезной реструктуризации», – считает премьер.
     Между тем российское правительство готовит сейчас так называемую «стратегию выхода». «По сути, это та модернизационная повестка, которую нам предстоит реализовать с 2010 года», – пояснил Путин. Он рассказал, что власти начинают работу не на пустом месте, но вооружившись рыночными институтами, которые «доказали свою устойчивость и работоспособность». Среди ключевых грядущих мер – реформирование банковского сектора и фондового рынка.
     С премьером согласен и глава ВТБ Андрей Костин. Он настроен оптимистично и считает, что российский банковский сектор смог пройти самый трудный период. По его словам, сейчас кредитование восстанавливается. «Выход на докризисный уровень не столь и необходим», – добавил Костин.
     «Уже в ближайшее время будут приняты меры, направленные на внедрение гибких и одновременно более защищенных инструментов инвестирования сбережений, в том числе пенсионных накоплений», – говорил премьер. Прежде всего речь идет о развитии внутреннего рынка ценных бумаг за счет применения таких новых инструментов, как инфраструктурные и проектные облигации. Путин заверил: облигации будут обеспечены надежными гарантиями «и потому привлекательны для инвесторов».
     Ко всему прочему правительство намерено создавать дополнительные стимулы для слияния и укрупнения финансовых институтов, добавил глава правительства. Эта мера, уверен премьер, давно назрела, но здесь нужно действовать «аккуратно, спокойно, не нарушая прав собственников, а создавая новые возможности».
     Как бы то ни было, но на форуме Владимир Путин отверг нападки тех, кто увидел в последний год излишнее огосударствление экономики. В тяжелые времена государство вынуждено увеличить вмешательство в экономику, объяснял Путин, но Россия останется рыночной, либеральной экономикой, несмотря на мировой кризис. Ведь, по мнению премьера, «не произошло ни масштабной национализации, ни сползания ко всеобщему административному регулированию. Мы сохранили свободное движение капиталов и конвертируемость рубля».
     О национальной валюте Путин, кстати, тоже упомянул. Согласно данным премьера, у правительства достаточно ресурсов и возможностей, чтобы «защитить от потрясений рубль и финансовую систему». Объем российских золотовалютных резервов превышает 400 миллиардов долларов, напоминал Путин, «их мы намерены не только сберегать, но и наращивать».

     Экономический кризис и дыры в бюджете заставляют российское правительство вновь усиленно заниматься поиском инвесторов и модернизацией экономики. На продолжавшейся три дня инвестиционной конференции, проходившей в Москве, наблюдалось целое столпотворение высокопоставленных российских чиновников и менеджеров, а глава правительства Владимир Путин интенсивно рекламировал Россию как место для ведения бизнеса. После этого он ответил на некоторые самые актуальные вопросы собравшихся участников. 'Мы и дальше будем поддерживать те сектора экономики, которые в наибольшей степени пострадали от экономического кризиса', подчеркнул Путин, выступая перед примерно 800 участниками конференции.
     На получение помощи в первую очередь может надеяться сильно пострадавшая от кризиса автомобильная отрасль. 'Но мы хотим сократить вмешательство государства в экономику и стимулировать приватизацию', пообещал российский премьер. 'Мы уже видим результаты слишком сильного участия государства в работе предприятий', признал Владимир Путин. По его словам, экономика слишком бюрократизирована и коррумпирована, и ей не хватает гибкости. Во время своего президентства он сам активно способствовал созданию холдингов, находящихся под контролем государства.
     По словам российского министра финансов Алексея Кудрина, все еще почти половина экономики страны находится под государственным контролем. Первый заместитель Путина Игорь Шувалов недавно объявил о том, что правительство намерено приватизировать 5 500 контролируемых государством предприятий, многие из которых, по мнению наблюдателей, – это небольшие предприятия, а некоторые из них нельзя даже назвать 'предприятиями'.
     График проведения приватизации еще не известен. Кудрин считает, что это произойдет в 'среднесрочной' перспективе. Таким образом, государство будет владеть акциями второго по величина банка ВТБ еще пять лет. После этого, как полагает главный российский казначей, государственное участие может быть сокращено до уровня менее 50 процентов.
     По всей видимости, в следующем году Кудрин не ожидает больших поступлений от приватизации. Для покрытия дефицита государственного бюджета, который по последним оценкам его министерства, составит 6,8 процента, Россия будет более интенсивно прибегать к заимствованиям – общая их сумма составит 36 миллиардов долларов, – половина из которых будет сделана за границей.
     'Высказывания Путина подчеркивают приверженность реформам', замечает главный экономист Deutsche Bank в России Ярослав Лисоволик. По его мнению, приватизация – это только часть реформ. Он также ожидает проведения реформ в отдельных отраслях, например на газовом рынке. Путин подчеркнул на конференции, что правительство хочет обеспечить всем свободный доступ к газовым трубопроводам, которые в настоящее время полностью находятся под контролем Газпрома.
     Глава российского правительства на прошлой неделе встретился с высокопоставленными представителями энергетических концернов, включая Eon, Total и Shell, и настоятельно приглашал их принять участие в разработке ресурсов сибирского полуострова Ямал. По словам его пресс-секретаря Дмитрия Пескова, при этом Путин пообещал менеджерам 'исключительную гибкость и открытость'.
     Главный экономист Deutsche Bank Лисоволик надеется также на увеличение государственных инвестиций в изношенную инфраструктуру страны. Кудрин планирует в следующем году оказать поддержку российским регионам в размере 33 миллиардов долларов. 22 миллиарда из этой суммы пойдут на инфраструктурные проекты.
     Президент Медведев также призывает активно заниматься модернизацией. Как следует из телерепортажей, на этой неделе он пригласил половину кабинета министров, а также некоторых представителей бизнеса, среди которых был и Михаил Прохоров – самый богатый русский в списке журнала Forbes – в прославленный Курчатовский институт. В советское время это был центр ядерных исследований, а теперь этот институт больше занимается развитием нанотехнологий.
     Перед включенными телекамерами он призывал принять меры, направленные на повышение энергоэффективности . К 2020 году энергетические затраты на производство валового внутреннего продукта должны сократиться на 40 процентов. Правительство планирует принять законы по поддержке государственных программ, которые вступят в силу уже в следующем году. Критики правительства призывают к тому, чтобы реформы не останавливались тогда, когда цены на энергоносители и, следовательно, доходы от экспорта снова повысятся.
     Медведев в опубликованном недавно в Интернете письме подверг необычно резкой критике бедственное положение российской экономики, основанной в первую очередь на экспорте сырья, и призвал к проведению реформ. Во время своей экскурсии по Курчатовскому институту он смог убедиться в том, что его слова были услышаны. Нанотехнологи института на свой лад переработали его письмо, в результате чего оно уменьшилось до такой степени, что прочитать его можно было только при помощи мощного микроскопа.

Банки ждут от Минфина послаблений на 50 млрд руб.

     Тема налоговых послаблений для банков в условиях кризиса, поднятая на прошлой неделе банкирами, получила развитие. Участники рынка считают необходимым снизить налог на прибыль за счет отнесения к расходам отчислений в резервы на возможные потери по некредитным активам. По экспертным оценкам, такие послабления позволили бы сэкономить банкам не менее 50 млрд руб. и существенно увеличить прибыльность банковской системы. В Минфине готовы изучать эти предложения, однако не готовы возвращать ранее уплаченные налоги.
     Вопрос послаблений для банков по налогу на прибыль обсуждался на последнем заседании совета Ассоциации российских банков (АРБ). «В кризис банки оказались между молотом и наковальней,– поясняет глава АРБ Гарегин Тосунян.– ЦБ для снижения рисков банков требует формировать резервы на возможные потери по максимуму. А налоговая служба расценивает такие действия банков не как антикризисную меру, а как неправомерную оптимизацию налогообложения и не позволяет относить значительную часть расходов на резервы в уменьшение базы по налогу на прибыль». В результате, по словам участников рынка, налог платится с фактических и будущих убытков банков. По итогам обсуждения совет АРБ принял решение обратиться в Банк России, Федеральную налоговую службу и правительство с предложением о координации в условиях кризиса действий налоговых органов и Банка России, сообщил «Ъ» Гарегин Тосунян.
     Тему антикризисных налоговых поблажек банки активно эксплуатируют с прошлой недели. Просьба о послаблениях по налогу на прибыль последовала практически сразу за предложением смягчить налоговую нагрузку на банки по НДС при реализации заложенного по кредитам имущества (см. «Ъ» от 2 октября).
     Для минимизации рисков потерь банки по требованию ЦБ формируют два вида резервов – на возможные потери по ссудам и на возможные потери по прочим активам (ценным бумагам, выданным гарантиям, причитающимся процентам по кредитам, иным активам). В бухгалтерском учете любой резерв – это расход, уменьшающий доналоговую прибыль. Вместе с тем перечень расходов, уменьшающих базу по налогу на прибыль, ограничен Налоговым кодексом.
     Согласно ст. 292 НК РФ, банки могут относить на расходы только резервы на возможные потери по ссудам. Резервы же на прочие потери расходом в целях налогообложения не признаются, и с них платится налог.
     В условиях кризиса такой подход утратил свою актуальность, считают участники рынка. «Желание банков увеличить прибыль за счет экономии на налоге проявилось именно сейчас, потому что расходы на резервы растут, а доходность бизнеса падает,– говорит финансовый директор, член правления Сведбанка Павел Барчугов.– До кризиса проблема не возникала, поскольку банки не пытались завышать резервы на прочие потери, предпочитая пускать прибыль на увеличение активов, приносящих доход».
     Аудиторы отмечают, что проблема увеличения налоговой нагрузки из-за роста отчислений в резервы на возможные потери возникает лишь у тех банков, которые без учета этих отчислений демонстрируют прибыль. Объем же отчислений на прочие потери не столь значителен, как на потери по ссудам. Однако негативные прогнозы результатов деятельности многих банковских заемщиков и контрагентов на второе полугодие стали дополнительным фактором, способствовавшим активизации банкиров в борьбе за налоговые послабления именно сейчас. «Анализ появившейся в августе полугодовой отчетности компаний-заемщиков, эмитентов ценных бумаг, получателей банковских гарантий показывает, что плановых процентов по кредитам или поступлений по ценным бумагам многие банки, скорее всего, не получат»,– указывает господин Барчугов. В результате возрастают отчисления в резервы по некредитным операциям, и таким образом они становятся убыточными. «Это принципиальный момент – зачем с убытков платить налоги?» – согласен директор финансово-аналитического департамента СБ Банка Алексей Колтышев.
     Схематический подсчет показывает, что цена вопроса значительна. По данным отчетности банков на сайте Банка России, с 1 января по 1 сентября 2009 года объем резервов на некредитные потери прибыльных банков увеличился на 277 млрд руб., до 545 млрд руб. А доля таких резервов в общем объеме созданных банками резервов составила почти 36%. Часть налога на прибыль, которую банки должны заплатить именно с этих резервов, за восемь месяцев текущего года составляет более 50 млрд руб. Эта величина сопоставима с третьей частью прибыли, полученными прибыльными банками с начала года (147 млрд руб.). И это около трети средств, которых, по оценке главы Сбербанка Германа Грефа, недостает для докапитализации крупнейших банков при просрочке в 10% (см. «Ъ» от 9 апреля). «Если бы эти средства были сэкономлены, банки могли бы их пустить на увеличение капитала и кредитование реального сектора»,– указывает господин Колтышев. По его словам, наиболее подвержены убыткам из-за налога на прибыль инвестбанки и расчетные банки, которые формируют большую часть резервов не по кредитам, а по прочим активам.
     Оценить перспективы очередной попытки банков ослабить налоговую нагрузку пока сложно. В Банке России не стали комментировать этот вопрос. С ФНС связаться не удалось. Ответили только в Минфине, которому подконтрольна налоговая служба. «Вероятно, в случае с резервами не по ссудам, а на прочие потери имеет место расхождение бухгалтерского учета и Налогового кодекса»,– заявил «Ъ» директор департамента налоговой и таможенно-тарифной политики Минфина Илья Трунин. Однако для устранения такого расхождения потребуется менять НК, отмечает чиновник. К тому же в Минфине «еще не изучали, имеет ли смысл это делать». Но даже если какие-либо изменения произойдут, то возврата уже уплаченного налога не будет. «Мы не имеем права изымать из бюджета такие средства»,– резюмировал господин Трунин.

Премьер требует железных гарантий эффективности госпомощи

     В пятницу на заседании президиума правительства премьер Владимир Путин устроил министрам и вице-премьерам допрос с пристрастием, выясняя куда и на что предприятия, получающие в рамках антикризисной программы госпомощь, тратят деньги. Внятного ответа не услышал, поэтому и потребовал гарантий, что средства федерального бюджета не уйдут как вода в песок, что уже не раз бывало в случае с АвтоВАЗом и другими системообразующими предприятиями.
     Начало заседания президиума правительства не предвещало малоприятных объяснений членов кабмина с Владимиром Путиным. Разговор открыла глава Минэкономразвития Эльвира Набиуллина, поведавшая коллегам о том, как умные могут становиться богатыми. Инвестфорум с таким названием на днях состоялся в Омске. Впрочем, в Омске искали ответ и на вопрос, как повысить эффективность государственных институтов развития, поддерживающих инновации.
     Упоминание об эффективном госуправлении экономикой имело последствия для главы Минпромторга Виктора Христенко, когда тот давал комментарии по реализации комплексной программы по финансово-экономическому оздоровлению и повышению устойчивости работы завода «Севмаш» – одного из основных стратегических предприятий отечественного судостроения. За 2009 год, по словам министра, был принят комплекс мер, связанных с повышением текущей эффективности, устойчивости заказов «Севмаша».
     «Решение по выделению 4 миллиардов рублей в качестве дополнительного вклада в уставный капитал позволяет повысить кредитную устойчивость предприятия уже в обновленном виде», – отрапортовал Христенко. Это решение – логичный предвестник другого, которое будет приниматься на следующей неделе наблюдательным советом ВЭБа по пролонгации кредита «Севмашу» на срок до 5 лет в объеме 6 млрд. руб. Все эти меры рассчитаны на рост объемов производства предприятия на более чем 30% – до 39 млрд. руб. по итогам 2009 года. «Это позволяет достаточно уверенно смотреть и в 2010 год», – заверил министр.
     Однако Путин на слово не поверил и потребовал гарантий того, что казенные деньги потратят с пользой для дела. «Мы хорошо знаем проблемы этого предприятия. И долговые проблемы, и технологические. Эти 4 миллиарда рублей, так, положа руку на сердце, реально будут менять там ситуацию?» – в лоб спросил он. И услышал то, что хотел услышать в данной ситуации. «Эти 4 миллиарда – абсолютно осмысленное, необходимое звено в общей цепочке запланированных действий. Сами по себе они, конечно, никогда не изменили бы ситуацию, но во всей совокупности действий, которые сегодня реализуются, они абсолютно осмыслены и необходимы», – подчеркнул Христенко.
     «Осмысленность и необходимость» расходования госсредств Путин методично продолжил искать в мерах поддержки АвтоВАЗа. При этом складывалось впечатление, что он устал одалживать и хотел бы иметь четкое представление, что деньги не уйдут в песок. Глава правительства поручил первому вице-премьеру Игорю Шувалову провести соответствующий анализ. «6 октября мы будем рассматривать на заседании правительственной комиссии подходы по реформированию автопрома, где вопросы реформирования АвтоВАЗа будут серьезным образом рассмотрены», – отозвался чиновник.
     По его словам, уже рассмотрены различные сценарии, предложенные руководством автогиганта, и в настоящий момент было бы целесообразно поддержать планы АвтоВАЗа по сокращению до 5 тыс. человек. АвтоВАЗ для осуществления этой работы попросил определенной поддержки у федерального правительства», – буднично сообщил Шувалов. «Какой поддержки?» – насторожился Путин. «Эта поддержка будет носить финансовый характер», – обескуражил премьера Шувалов. Но назвать точную цифру не смог, сославшись на то, что надо все дополнительно посчитать. Причем считать придется не только расходы на соцпакет увольняемым сотрудникам АвтоВАЗа. Еще одна расходная статья – финансирование социальной сферы Тольятти, которую АвтоВАЗ должен будет передать местным властям. Цена этого вопроса – не менее 1,8 млрд. руб.
     Путин, похоже, смирился с тем, что ликвидация черной дыры бюджета, называемой АвтоВАЗом, потребует от правительства новых жертвоприношений. Единственное условие, которое он поставил Шувалову, чтобы на этот раз решение было комплексным и касалось не только предприятия, но и всего региона.
     Независимые эксперты объясняют внезапный скептицизм премьера при решении вопроса о выделении средств господдержки системообразующим предприятиям более чем скромными результатами, которые правительство получает на выходе. Одно из объяснений, по мнению научного руководителя Высшей школы экономики Евгения Ясина, состоит в том, что помощь оказывается не в том направлении. Вместо того чтобы поддерживать спрос на продукцию, государство выделяет огромные деньги на погашение долгов компаний. Но это не спасает ситуацию. Предприятия, не имея в достаточном количестве заказов, копят все новые и новые долги.
     Ясин считает, что причина всему – методологический подход чиновников и бизнеса к распределению госпомощи. Казенные средства в больших количествах достаются, как правило, тем, кто вхож в правительственные кабинеты. Причем эксперт обращает внимание, что бизнес-планы расходования госпомощи, либо формальные, либо вообще отсутствуют, программы оздоровления того или иного предприятия публично не обсуждаются. «Каждый раз вопрос о получении поддержки из бюджета решается на эмоциях. Серьезные экономические обоснования у нас не в моде. Получается административный произвол, когда многие решения носят сомнительный характер», – резюмирует Ясин.

Россия пытается оперативно занять от 2 до 4 миллиардов долларов у Всемирного банка

     Российские власти вплотную приступили к активному заимствованию средств на внешнем рынке. В субботу в Стамбуле глава Минфина Алексей Кудрин заявил о прошедших переговорах с руководством Всемирного банка (ВБ) по поводу кредита на сумму от 2 до 4 млрд. долл. Деньги России нужны оперативно, причем без выставления дополнительных условий со стороны кредитора. Эксперты считают, что момент для займа выбран вполне удачно, так как пока деньги можно получить на довольно выгодных условиях. С другой стороны, заинтересованность Москвы в быстром кредите говорит о невозможности использования резервов, которые размещены в долгосрочных бумагах и являются на сегодняшний день лишь виртуальными.
     «Конечно, нас интересует упрощенный, ускоренный кредит, – пояснил в субботу Кудрин, комментируя итоги своей встречи с главой ВБ Робертом Зелликом. – Вместе с тем все зависит от условий, и мы договорились провести переговоры об условиях». При этом он уточнил, что обычно такой переговорный процесс продолжается в течение нескольких месяцев. «Но если говорить о крупных кредитах – это будет не инвестиционный, а финансовый кредит (то есть выданный не под реализацию конкретных проектов, а потому не обусловленный никакими условиями. – «НГ»), – продолжил российский министр. – Но возможно, что мы обсудим цели этого кредита».
     К тому же он, как всегда, был осторожен, заметив, что даже в случае получения этих средств они необязательно будут использованы в 2010 году. «Это наша квота на ближайшие год-два», – пояснил он.
     Между тем замглавы Минфина Дмитрий Панкин, принимавший участие в переговорах, сообщил, что пока нельзя сказать, что принципиальное решение по кредиту ВБ, его сумме, срокам и направлениям расходования Россией принято. «Если этот кредит будет обусловлен тем, что мы должны согласовывать со Всемирным банком экономическую политику, и системой каких-то мер со стороны банка, то, наверное, мы не пойдем на этот кредит, – заявил Панкин. – Если это будет чисто финансовый кредит, то мы будем рассматривать только финансовые аргументы – если это будет дешевле, чем выпустить евробонды, то, значит, тогда возьмем». По его словам, чем ниже процентная ставка, тем Минфину интереснее брать деньги на внешнем рынке. «Сейчас теоретически Россия может привлечь у ВБ средства по ставке LIBOR плюс 0,3-0,5%, а страны с рейтингом, сопоставимым с российским, выпускают бонды на 5-7 лет под LIBOR плюс 2,5-2,7%», – пояснил он.
     Отметим, что в проекте федерального бюджета на 2010 год заложен объем внешних заимствований на сумму до 17,8 млрд. долл. По словам Панкина, несмотря на то что возможная сумма кредита от Всемирного банка не заложена в документе, Минфин может самостоятельно перекроить структуру долга, без необходимости внесения поправок в бюджет. «Это права исполнительной власти – перераспределить долг по инструментам», – уточнил он.
     Напомним, что Россия начала технические консультации о возможности привлечения займа Всемирного банка еще в июне, правда, тогда речь не шла о конкретных суммах. Однако сейчас, как отмечают аналитики, вполне благоприятное время для начала заимствований, чем и поспешили воспользоваться российские власти.
     «Причина, по которой Россия обращается к ВБ, может оказаться очень простой – дело в том, что сейчас можно занять выгоднее, – считает директор департамента стратегического анализа компании ФБК Игорь Николаев. – В будущем риски будут возрастать, и тогда уже занимать придется на других условиях. Поэтому лучше брать сейчас, даже без видимой необходимости, так что это – довольно прагматичный подход».
     Вместе с тем часть аналитиков связывает обращение за деньгами с невозможностью быстро использовать средства Резервного фонда на покрытие оперативных расходов и решения насущных проблем. Впрочем, Николаев такое предположение опровергает. «Сегодня никаких сложностей с использованием Резервного фонда нет, поскольку своя рука владыка – Минфин может делать с ним, что хочет», – считает аналитик.
     В свою очередь, президент консалтинговой компании «Неокон» Михаил Хазин вообще не понимает, зачем Минфину понадобились эти заимствования. «Только что Центробанк резко сократил денежную массу и вывел из оборота колоссальное количество рублей, которые превышают по размерам эти самые 2 миллиарда долларов, – отмечает эксперт. – Введите их обратно в экономику, и никаких проблем не будет. Еще раз повторюсь – я не понимаю, зачем Минфину нужны эти 2-4 миллиарда долларов, когда есть резервы Центробанка. Если вам очень хочется денег, возьмите там». Впрочем, логика властей зачастую непонятна даже экспертам, отмечает Хазин.

Жизнь без бонусов, или Об иных способах легального обогащения российских финансистов

     На днях пять ведущих банков Великобритании – HSBC, Barclays, Lloyds, RBS и Standard Chartered – объявили о сокращении бонусных выплат в соответствии с соглашением, принятым на саммите G20. На подходе аналогичные решения других стран «Большой двадцатки». В России также всерьез озабочены разработкой специального нормативного акта, ограничивающего вознаграждения банкирам.
     Не от хорошей жизни мировые лидеры пошли на ограничение банкирских доходов: к примеру, не так давно дотошные американцы выяснили, что почти 400 млрд долларов, пятая часть планов Полсона и Обамы, были использованы не на спасение американской экономики, а на выплаты и компенсации акционерам и топ-менеджменту банковского сектора. Алчущим конкретных сравнений сообщим, что в 2008 г., по данным американского Institute for Policy Studies (IPS), зарплаты и бонусы топ-менеджеров 20 банков, получивших помощь правительства США, на 37% превышали средний уровень компаний, входящих в индекс S&P-500. В прошлом году руководитель среднего банка получила в 430 раз больше по сравнению со средним же американским рабочим.
     «Питтсбургский антибонусный договор» – не рамочная декларация о намерениях, а документ, содержащий ряд вполне конкретных условий. Условия эти таковы. Во-первых, выплата до 60% бонусов отныне будет производиться в рассрочку до трех лет. Во-вторых, если вдруг банковские менеджеры, получившие часть бонусных выплат, вздумают уволиться до истечения полного срока выплат, им придется вернуть уже выплаченные средства. В-третьих, скорее всего, уже с этого года банки будут обязаны публиковать отдельный ежегодный отчет о своих «скромных» вознаграждениях.

Расстрельные списки

Загрузить иллюстрацию

     На 1 сентября этого года Центробанк насчитал 1078 действующих кредитных организаций, из которых собственно банки составили 1028 учетных единиц. Понятно, что за всеми не уследишь, да и ни к чему: на топ-50 российских банков приходится 83% всех кредитов, депозитов и прочих размещенных средств. Однако и за топ-50 следить необязательно – с 16 октября прошлого года, даты начала системной поддержки Внешэкономбанком банковского сектора, деньги из госбюджета получили всего 17 банков, а общая сумма составила почти 392 млрд рублей (см. таблицу). На всех немного. К слову, один только Сбербанк получил 500 млрд рублей, только не от ВЭБа, а от ЦБ.
     Так или иначе, сегодня под главным антибонусным колпаком находятся 18 кредитных организаций, и почти половина из них частично или полностью принадлежит либо государству (регионам), либо государственным компаниям. Все банки прибыльные, мощные, с устойчивой клиентурой и связями в органах государственной власти. Общество может спать спокойно – никто из руководства этих банков не захочет пачкать чистый имидж своих организаций грязью кризисных вознаграждений.
     Вдумчивый читатель заметит, что на первых 50 банках финансовая жизнь России не заканчивается. Действительно, в стране действует несколько сотен крепких кредитных середнячков, тихо-спокойно зарабатывающих свою трудовую копеечку и до сих пор считающих, что бюджетные или центробанковские деньги – это какая-то особая разновидность валюты. Только представьте: работают такие банкиры целый год, средства привлекают, за должниками бегают и вдруг как снег на голову – бонусы запрещают! Таким «молчаливым героям» банковского сектора посвящается следующий раздел.

Протянем банкирам руку помощи!
     Это на Западе банкиры совсем обнаглели. У нас труженики финансовой нивы гораздо скромнее. Например, в прошлом году компенсационный пакет главы Bank of America составлял почти 14 млн долларов, а в российском Сбербанке каждый член правления получил в виде зарплат и премий в среднем всего по 1,4 млн долларов. Впрочем, где Bank of America и где Сбербанк. Но факт есть факт – наши финансисты как минимум на порядок беднее американских и европейских коллег.
     Все бы ничего, если бы не раздутая мировым правительством антибонусная истерия. В сложившихся условиях мы просто обязаны защитить наших банкиров. Правда, деньгами мы им вряд ли поможем, зато совет, возможно, им пригодится. Перед вами – результат микроисследования о способах легального обогащения российских финансистов под общим названием «Доходы без бонусов».

Способ первый – повышение заработной платы
     По итогам июля 2009 г. средняя начисленная заработная плата работников, занятых в финансовой сфере, составила 41 146 рублей, что в 2,2 раза превысило средний показатель по стране. И это несмотря на постоянные разговоры о наличии плохих долгов, необходимости докапитализации банковского сектора, уменьшении доходов от валютных операций. Как бы там ни было, сегодня финансисты по-прежнему в лидерах российской экономики по заработной плате: больше них получают только в сфере добычи топливно-энергетических полезных ископаемых – 41 938 рублей. Расти некуда, да и зачем «общественных» гусей дразнить. Способ слишком затратный, а потому неприемлемый.

Способ второй – премии, комиссионные, льготы, компенсации расходов
     Это и есть те самые бонусы, которым объявлена «беспощадная» война. Впрочем, если спрятать выплаты в другие статьи затрат, что-нибудь да получится. Не освободив получателей благ от уплаты подоходного налога. Способ нереальный, кому захочется получать свои кровные в течение нескольких лет?

Способ третий – дополнительная эмиссия ценных бумаг, реализация опционов на приобретение акций
     Практически беспроигрышный вариант, если бы не несколько но. Прежде всего о подобных банковских планах необходимо документально объявлять заранее. Далее, проведение допэмиссии может заблокировать Центробанк. Наконец, для выполнения опционной программы акции, возможно, придется покупать на рынке, а это привлечение никому не нужного общественного внимания. Лучшего способа для засветки не найти, забудем о нем.

Способ четвертый – научная, консультационная, преподавательская деятельность
     Если условиями трудового договора предусмотрено подобное совмещение – почему бы и нет? Загвоздка в том, что нужно предоставлять результаты научных или консультационных трудов: многостраничные фолианты текстов, таблиц и диаграмм. Проблем с этим быть не должно: достаточно найти подходящих «негров» (так на сленге называют фактических авторов работ), которые за небольшую плату создадут искомый наукообразный труд. Способ элегантный, но малодоходный.

Способ пятый – сочинительство
     Помнится, в 1997 г. уже был один такой «книжный проект». Тогда пять «младореформаторов» (А. Чубайс, А. Кох, М. Бойко, А. Казаков, П. Мостовой) получили авансом по 90 тыс. долларов за еще ненаписанную книгу «История российской приватизации». Скандал разгорелся нешуточный: в ноябре того же года большинство «писателей» лишились своих постов, а «фундаментальной монографией» заинтересовалась Московская городская прокуратура. Вряд ли в наши дни кто-нибудь рискнет еще раз проверить на прочность те же грабли. Способ давно сдан в утиль, пусть там и остается.

Способ шестой – оформление доходов на близких родственников
     Вполне подходящий вариант – ведь подавать налоговые декларации совершеннолетние члены семей банкиров не обязаны. Почему бы, например, фирме, где «как волы на водокачках» трудятся жены или дети российских финансовых гениев, не подарить своим работникам квартирку или загородный дом? Налоги, естественно, будут уплачены, мы же договорились, что нас интересуют только белые схемы. Способ испытанный, без сомнения, он найдет применение в «новых условиях хозяйствования».

Способ седьмой – офшоры
     Вот оно! Если уже уходить от запрета на выплаты бонусов, то в первую очередь через офшоры. Скорее всего, так и будет – не зря же офшорные территории именуются тихими гаванями, где и налогов нет, и персоналии собственников не раскрываются. Именно в кипрских, карибских, британских финансовых бухтах «сэкономленные» банковские капиталы спокойнее всего переждут шторм антибонусной кампании.
     К тому же наличие в российской экономике огромной офшорной составляющей дает банкирам прекрасный шанс стать владельцами многих российских предприятий-должников. Имея собственные офшоры, с одной стороны, и нерадивых заемщиков, с другой, наши финансисты одним движением руки, точнее, авторучки, смогут ликвидировать сразу двух зайцев – и задолженность перед банком закрыть, и бонусы выплатить. Скажем без обиняков – лучшего способа в мире пока не придумали.
     ...Деньги должны работать, а значит, приносить прибыль. Какая разница, откуда будут капать дополнительные доходы – с российской собственности или с офшорной. Главное, что в продолжающемся поединке между властью и бизнесом государство проиграет и этот раунд. Хотя нормативное лицо, без сомнения, сохранит. Такова жизнь: одним – лицо, другим – деньги.

     Правительство порадовало нас внесением проекта федерального бюджета на будущий год в Государственную думу. Что же ждет нас в будущем году, что изменится?
     Вы будете смеяться – но ничего. Вообще. Доходы бюджета те же, что планируются по этому году. И расходы такие же. Дефицит тоже практически не изменится. Все остается по-прежнему… только инфляция и налоги вырастут.
     Интересные у нас бюджеты. В этом году ВВП упал более чем на 10%. Пусть Росстат даже выполнит указание В. В. П. о падении ВВП всего только на 8% по году, но все равно много. А в следующем ожидается рост ВВП. А бюджет одинаковый – что в кризисный год, что в год роста.
     И денежная политика – тоже остается неизменной, если посмотреть на основные направления денежно-кредитной политики ЦБР (ДКП) на 2010 год, также внесенные в Думу. Ее главной целью остается борьба с инфляцией. Вносить в Госдуму целевой прогноз по инфляции на будущий год в 9-10%, притом, что уже 2 месяца у нас инфляция 0%, и называть это «борьбой» – это просто анекдот какой-то…
     Похоже, наши власти вообще не понимают, что происходит в экономике. Что они должны делать в период кризиса и выхода из него. И совсем не читают – даже учебников по макроэкономике. И не слушают никого на «большой двадцатке».
     Со времен Великой депрессии 30-х годов все страны мира с либеральной экономикой окончательно избавились от иллюзий и поняли, что кризисы будут всегда.
     Избавить от них экономику – нельзя. Это встроенный механизм возвращения экономики к состоянию равновесия. И принципы антикризисной борьбы тоже вполне очевидны – сдерживать слишком бурный рост экономики (повышая ставку процента Центрального банка и сокращая дефицит бюджета) и стимулировать экономику, когда она в кризисе, падает (снижая ставку процента и наращивая дефицит бюджета). Так работают все развитые экономики мира. Труднее развивающимся экономикам. Тут вмешивается в дело фактор валютного курса и перетока капиталов. Но в целом логика сохраняется.
     Внешне – все в порядке. Настал кризис – и бюджет из профицитного стал дефицитным. Курс рубля упал примерно так же, как и в других развивающихся странах. Но вот всмотришься повнимательнее и видишь полное непопадание в динамику кризиса. Наши власти с точки зрения макроэкономики делают вообще непонятно что, непонятно почему и непонятно когда. А ларчик просто открывается – макродинамика никого не интересует, власти решают только сиюминутные задачи. Причем каждое отдельное ведомство – свои.
     Угроза банковского кризиса – и накачка экономики деньгами, которые тут же уходят обратно в Центральный банк, попутно обрушивая курс. Слишком сильно спекулянты стали играть на усиление рубля – и ЦБ дарит нам 2 месяца падения рубля. Спекулянты увлеклись ожиданиями падения рубля – и Центробанк неожиданно снова укрепляет рубль.
     Рубль ходит туда-сюда, но это – не результат макроэкономической политики Центробанка, а просто так получается…
     Еще менее предсказуема и, мягко говоря, более волатильна (просто шарахается из крайности в крайность) бюджетная политика: от слабой в ноябре – декабре-2008 (резкий рост дефицита бюджета) – к жесточайшей в январе-2009 (расходы бюджета упали более чем вчетверо), затем нарастание дефицита бюджета в феврале – апреле – и вновь его резкое сокращение в мае. И опять нарастание дефицита летом… Почему именно так колеблются государственные расходы, как это коррелирует с макродинамикой? Да никак. Очевидно, Минфин решает какие-то свои внутренние технологические задачи, совершенно непонятные нам, смотрящим снаружи.
     Абсолютно та же политика планируется и на будущее. Ее цели никак не связаны с макродинамикой, не исходят из понимания того, в какой фазе кризиса мы сейчас находимся и какова должна быть соответствующая этой фазе госполитика.
     В условиях кризиса ставить задачи по борьбе с инфляцией – смешно. Кризис – сам борец с инфляцией, гораздо более эффективный, чем госполитика. Именно падение потребительского спроса «виновато» в том, что инфляция упала до нуля, а вовсе не усилия ЦБ или правительства. А что усилия правительства? Они только разгоняют инфляцию. Так было осенью-2008, потом весной-2009. И сейчас осенью мы снова это увидим. Но я говорю не о бюджетной эмиссии, которая хоть немного поддерживает потребительский спрос. Я говорю о росте цен и тарифов на продукцию и услуги естественных монополий – газ, электричество, коммунальные платежи и т. д.
     Почему по итогам 7 месяцев этого года в обрабатывающих производствах прибыль падает в 2,5 раза, а в отрасли «производство и распределение электроэнергии, газа и воды» (которая существует в основном по государственно регулируемым тарифам) – растет вдвое? Именно со стороны регулируемых правительством цен и существует угроза роста инфляции. И это, конечно, дополняется политикой «искусственных монополий» – например, ценами на бензин, картельными сговорами в розничной торговле. Бороться с этим правительство не может и не хочет. И
     сдерживать инфляцию денежной политикой при росте тарифов естественных монополий или картельных соглашениях в торговле – это неадекватные действия экономических властей, которые приведут только к очередному витку падения потребительского спроса.
     В США уже больше года идут жесточайшие споры, как лучше стимулировать экономику – ростом госрасходов или снижением налогов. А если ростом расходов – то каких именно. Используются сложные математические модели, расчеты на основе предыдущей статистики и т. д. И фактически используют все эти инструменты. В России такие «мелочи» никого не интересуют. На этот год мы дали льготу по налогу на прибыль – прекрасно понимая, что именно этот налог мы больше всего потеряем (по итогам первых 7 месяцев экономика потеряла почти 40% прибыли). И лукаво объявляли цифры, которые получит экономика, исходя из прежних уровней прибыли. А сейчас? Может, какие-нибудь льготы малому и среднему бизнесу? Ну хоть что-то?
     Мы просто увеличиваем налоги на будущий год. На спиртосодержащую продукцию и табачные изделия. И так не маленький транспортный налог – сразу вдвое. Ужесточаем администрирование налогов – их теперь надо будет платить раньше. И никаких стимулирующих экономику налоговых мер.
     Бюджет сохраняет уровень расходов текущего года. Это значит, что реальные – с учетом инфляции – госрасходы сокращаются. Т. е. происходит дестимулирование экономики по сравнению с текущим годом.
     Но основные изменения коснулись структуры расходов. Расходы бюджета сосредоточены, прежде всего, на социальных статьях. Это, конечно, должно поддержать потребительский спрос. Но странные перекосы – почему-то в будущем году пенсии растут, а доходы бюджетников индексировать бюджет не будет. Если существует общая установка на поддержку людей с фиксированными доходами, зависящими от бюджета, – это понятная политика. Но избирательная поддержка только одной группы таких людей наводит на мысль о чисто политическом характере этого решения – протеста со стороны пенсионеров власть боится, а со стороны бюджетников – нет. Если вспомнить протесты пенсионеров против закона о монетизации льгот в 2005 году – становится понятной такая избирательность.
     А в результате резко растут перечисления из федерального бюджета в Пенсионный фонд, а расходы на все остальные социальные статьи (образование, здравоохранение, экология и т. д.), а также помощь бюджетам регионов (на которых лежит основная социальная нагрузка – зарплаты врачам, учителям и т. д.) сокращаются даже номинально. Трансферты регионам падают почти на четверть.
     Расходы на нацоборону и нацбезопасность растут, а вот на нацэкономику – падают на четверть… Есть две версии, почему. Выбирайте на свой вкус. Первая – нам больше не нужны дороги и высокотехнологичная промышленность. Вторая – чем хуже дела в экономике, тем сильнее нужны нам силовые ведомства.
     Такой вот бюджет у нас на будущий год. Конечно, он не имеет никакого отношения к макроэкономической политике. Она какая получится – такая и сойдет. Главное что?
     1. Не завысить доходы – а то спросят министра финансов, почему он их не собрал. Сделано.
     2. Сократить бюджетный дефицит – а то совсем нет экономических достижений. Минфин, конечно, еще урезал бы расходы, но не дали. Чисто формально дефицит подсократили процентов на 10. Больше не дали. Сделано.
     3. Выполнить политические установки – ублажить пенсионеров и силовиков. Сделано.
     Были ли еще какие-то серьезные соображения при определении основных параметров бюджета? Похоже, что нет…
     Ну а про денежную политику говорить совсем грустно. Как всегда, ЦБ берет на себя минимум обязательств, и главное из них теперь – борьба с инфляцией. Это замечательное обязательство. В условиях кризиса оно, очевидно, выполнится само собой.
     Т. е. Центробанк становится «заинтересован» в продолжении кризиса. В условиях экономического роста это обязательство превратится в «борьбу» с этим экономическим ростом. Но
     Центробанк России как бы не замечает самого факта кризиса. Он ставит задачи по снижению инфляции последовательно на 2010, 2011 и 2012 годы. Все ниже и ниже. А что там будет с экономикой – его совсем не интересует. Не его зона ответственности. Это только в США странные люди, руководящие ФРС – американским центробанком, – почему-то ставят перед своей монетарной политикой задачи способствовать «сильному экономическому росту»…
     При этом ЦБР стремится снять с себя ответственность даже за курсовую политику разговорами о том, что он переходит от таргетирования курса рубля к таргетированию инфляции, а уж курс пусть будет, какой получится. Этакая лицемерная позиция, как будто кто-то не знает, что именно ЦБ все равно определяет и будет определять уровни курса рубля на свободном российском валютном рынке, поскольку обладает валютными резервами вдвое большими, чем у всех остальных игроков этого рынка, вместе взятых, и не стесняется пускать их в ход без всякого предупреждения…
     В общем, макроэкономическая политика будущего года обещает быть такой же, как и этого – смесь политических установок и нескоординированных между собой узковедомственных интересов при сохранении видимости антикризисных усилий. Хотя где она, эта видимость? Похоже, и от нее только разговоры остались…